أعلنت شركة Pan American Silver Corp. (NASDAQ: PAAS)، وهي شركة رائدة في تعدين الفضة، عن نتائج مالية قوية للربع الثالث من عام 2024 في 6 نوفمبر. حققت الشركة إيرادات قياسية بلغت 716.1 مليون دولار وتدفقات نقدية من العمليات بقيمة 235.8 مليون دولار.
أنهت Pan American Silver الربع بـ 469.9 مليون دولار من النقد والاستثمارات قصيرة الأجل، وخفضت صافي ديونها إلى 376.2 مليون دولار. أعلنت الشركة عن توزيع أرباح بقيمة 0.10 دولار للسهم، مع صافي أرباح بلغ 57.1 مليون دولار، أو 0.16 دولار للسهم. كانت الأرباح المعدلة أعلى عند 115.1 مليون دولار، أو 0.32 دولار للسهم، مما يعكس تعديلاً ضريبياً لمرة واحدة.
النقاط الرئيسية
- إيرادات قياسية للربع الثالث بلغت 716.1 مليون دولار وتدفق نقدي تشغيلي بقيمة 235.8 مليون دولار.
- تخفيض صافي الدين إلى 376.2 مليون دولار مع زيادة في الوضع النقدي إلى 469.9 مليون دولار.
- إعلان توزيع أرباح بقيمة 0.10 دولار للسهم، بإجمالي 109.1 مليون دولار حتى تاريخه هذا العام.
- إنتاج الفضة بلغ 5.5 مليون أوقية؛ إنتاج الذهب بلغ 225,000 أوقية.
- الموافقة التنظيمية على بيع مشروع La Arena في بيرو مقابل 245 مليون دولار.
- نظرة متفائلة للربع الرابع، الذي يعتبر عادة الربع الأقوى للشركة.
توقعات الشركة
- من المتوقع أن يكون إنتاج الفضة لعام 2024 في الحد الأدنى من نطاق 21-23 مليون أوقية.
- تقدم في المشاريع الرأسمالية مثل محطة الترشيح في Huaron ومحطة Pace في Jacobina.
- تحديثات إيجابية للاستكشاف لإنتاج الذهب والفضة المستقبلي، خاصة في El Penon و La Colorada Skarn.
- منجم Escobal لا يزال تحت الرعاية دون تأكيد تاريخ إعادة التشغيل.
النقاط السلبية
- أثرت النفقات الضريبية لمرة واحدة على صافي الأرباح.
- تحديات في Cerro Moro و Minera Florida بسبب الطقس وتأخيرات التطوير.
- لا يتوقع الإعلان عن شراكة مشروع La Colorada Skarn حتى نهاية العام.
- انخفاض بنسبة 12% في درجات الذهب في El Peñon وتقلب متوقع في درجات الذهب للربع الرابع.
النقاط الإيجابية
- شهدت La Colorada زيادة بنسبة 59% في إنتاج الفضة.
- حققت Jacobina تكلفة إجمالية مستدامة قدرها 1,195 دولار للأوقية للذهب.
- اهتمام قوي في مناقشات الشراكة لمشروع La Colorada Skarn.
- أكد الرئيس التنفيذي على الموقف القوي للشركة في سوق الفضة واستعدادها للمعاملات المستقبلية.
الإخفاقات
- من المتوقع أن يكون إنتاج الفضة في الحد الأدنى من النطاق المتوقع.
- لا يزال التقلب في درجات الذهب مصدر قلق للربع الرابع.
أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة
- ناقش الرئيس التنفيذي مايكل شتاينمان استراتيجية الاندماج والاستحواذ، مع التركيز على أصول الفضة عالية الجودة وطويلة العمر.
- تمتلك الشركة أكبر احتياطيات وموارد في الفضة وتفضل المعاملات الأكبر والمجزية.
- أشار شتاينمان إلى التكامل الناجح للاستحواذات الأخيرة والميزانية العمومية القوية.
- سيتم مشاركة توقعات الإنتاج السنوي وميزانية 2025 في يناير 2024.
في الختام، قدمت شركة Pan American Silver Corp. أداءً قوياً في الربع الثالث من عام 2024 مع إيرادات كبيرة، وانخفاض في الديون، وتدفق نقدي صحي. تتطلع الشركة بتفاؤل إلى الربع الأخير، الذي يعتبر تاريخياً أفضل ربع لها، وتخطط لمشاركة توقعات شاملة للإنتاج والميزانية في العام الجديد. على الرغم من بعض التحديات التشغيلية والرعاية المستمرة لمنجم Escobal، تظل النظرة المستقبلية لـ Pan American Silver إيجابية مع المشاريع الرأسمالية الجارية وجهود الاستكشاف التي تشير إلى إمكانات النمو.
رؤى InvestingPro
يتم تسليط الضوء بشكل أكبر على الأداء القوي لشركة Pan American Silver Corp. في الربع الثالث من عام 2024 من خلال البيانات الحديثة من InvestingPro. يتماشى نمو إيرادات الشركة البالغ 32.22% على مدى الاثني عشر شهرًا الماضية مع الإيرادات القياسية للربع الثالث المذكورة في تقرير الأرباح. يتكمل هذا النمو القوي في الإيرادات بنمو مثير للإعجاب في الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) بنسبة 37.45% خلال نفس الفترة، مما يشير إلى تحسن الكفاءة التشغيلية.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن Pan American Silver حافظت على مدفوعات الأرباح لمدة 15 عامًا متتالية، مما يؤكد التزام الشركة بعوائد المساهمين حتى خلال الأوقات الصعبة. هذا أمر جدير بالملاحظة بشكل خاص نظرًا لإعلان الأرباح الأخير البالغ 0.10 دولار للسهم المذكور في تقرير الأرباح.
تشير نصيحة أخرى ذات صلة من InvestingPro إلى أن المحللين يتوقعون أن تكون الشركة مربحة هذا العام. يتماشى هذا التوقع مع النتائج الإيجابية للربع الثالث ونظرة الإدارة المتفائلة للربع الرابع، الذي يعتبر تقليديًا أقوى ربع للشركة.
شهد سهم الشركة عائدًا إجماليًا كبيرًا بنسبة 51.78% على مدار العام الماضي، مما يعكس ثقة المستثمرين في أداء Pan American Silver وآفاقها المستقبلية. قد يُعزى هذا العائد الكبير إلى النتائج التشغيلية القوية للشركة والتحركات الاستراتيجية، مثل بيع مشروع La Arena ونجاحات الاستكشاف المستمرة.
من الجدير بالذكر أن InvestingPro يقدم نصائح ورؤى إضافية لشركة Pan American Silver Corp.، والتي يمكن أن تزود المستثمرين بنظرة أكثر شمولاً للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا