في أحدث مكالمة للأرباح، أعلنت شركة رايلي إكسبلوريشن بيرميان (الرمز: REP) عن ربع ثالث قوي لعام 2024، حيث أكد المدير المالي فيليب رايلي والرئيس التنفيذي بوبي رايلي على الإنجازات المالية والتشغيلية الكبيرة للشركة. وكان التزام الشركة بالإدارة المالية الحكيمة واضحًا حيث أعلنت عن توزيع أرباح للمرة الخامسة عشرة على التوالي، بزيادة قدرها 6% لتصل إلى 0.38 دولار للسهم، وخفضت ديونها بمقدار 35 مليون دولار.
كما كان النجاح التشغيلي لحملة الحفر لعام 2024 من النقاط البارزة، حيث أدى إلى زيادة بنسبة 6% في صافي الإنتاج وارتفاع بنسبة 11% في الإنتاج المكافئ. تواصل رايلي إكسبلوريشن بيرميان إعطاء الأولوية لخلق القيمة على المدى الطويل والتميز التشغيلي، مع التركيز على الاستثمار في البنية التحتية والتطوير العضوي الذي يدفع نمو إنتاج النفط المتوقع بنسبة 14%-15% على أساس سنوي لعام 2024.
النقاط الرئيسية
- سهّل التدفق النقدي الحر الكبير لشركة رايلي إكسبلوريشن بيرميان زيادة توزيعات الأرباح بنسبة 6% لتصل إلى 0.38 دولار للسهم.
- أعادت الشركة باستمرار القيمة للمساهمين، بمبلغ 98 مليون دولار منذ عام 2021 ومعدل نمو سنوي للأرباح بنسبة 11%.
- تم تخفيض الديون بمقدار 35 مليون دولار، مما يبرز الانضباط المالي للشركة.
- تجاوز الإنتاج التوقعات، مع ارتفاع صافي الإنتاج بنسبة 6% والإنتاج المكافئ بنسبة 11%.
- تخطط الشركة للاستثمار في البنية التحتية وأحرزت تقدمًا في مشروع تجريبي لثاني أكسيد الكربون ومشروع مشترك مع RPC Power.
- بلغ التدفق النقدي التشغيلي 72.1 مليون دولار، وبلغ التدفق النقدي الحر للعام 99 مليون دولار.
- من المتوقع زيادة بنسبة 14%-15% في إنتاج النفط على أساس سنوي لعام 2024، بشكل رئيسي من التطوير العضوي.
- تم تخفيض توجيهات النفقات الرأسمالية للربع الرابع.
- بلغت القيمة الدفترية لحقوق المساهمين 507 مليون دولار، أو 24 دولارًا للسهم، مع 21.5 مليون سهم قائم.
- مثلت توزيعات الأرباح في الربع الثالث 22% من التدفق النقدي الحر.
- يتقدم المشروع المشترك للطاقة بمراحل للعمليات الداخلية ومبيعات ERCOT.
- يجري تنفيذ مشروع ضغط الغاز في Red Lake لتعزيز الموثوقية التشغيلية وكفاءة الإنتاج.
- تواصل الكفاءات التشغيلية مثل الحفر على المنصات وتقنية zipper fracs تحقيق نتائج إيجابية.
توقعات الشركة
- تتوقع رايلي إكسبلوريشن بيرميان نمو إنتاج النفط بنسبة 14%-15% للسنة الكاملة 2024 مقارنة بعام 2023.
- تتوقع الشركة زيادة بنسبة 14%-19% في معدل الخروج للربع الرابع.
- 85% من النمو المتوقع يعود إلى التطوير العضوي، و15% المتبقية من عملية استحواذ.
- من المتوقع أن تنخفض النفقات الرأسمالية للربع الرابع بنسبة 12%-20% على أساس سنوي.
- تركز التوجيهات المستقبلية لعام 2025 على الحفاظ على النمو وسط تقلبات الأسعار.
النقاط السلبية
- لا يُتوقع أن يكون لوقف البرنامج التجريبي لثاني أكسيد الكربون تأثير كبير على نفقات التشغيل.
النقاط الإيجابية
- من المتوقع أن تؤدي مبادرة الطاقة في الشركة إلى تقليل وقت التوقف التشغيلي وتحسين الموثوقية.
- من المتوقع أن تنخفض تكاليف إعادة التشغيل المستقبلية المحتملة بفضل مبادرة الطاقة.
الإخفاقات
- قد تكون وفورات الطاقة الفورية من المبادرة الجديدة محدودة.
أبرز النقاط في جلسة الأسئلة والأجوبة
- تساءل نويل باركس عن تأثير ارتفاع أسعار الغاز الطبيعي على مشاريع الطاقة، وكان الرد يشير إلى فوائد أخذ الغاز عينيًا بسعر مخفض.
- من المتوقع أن تفضل ديناميكيات السوق استراتيجيات الشركة على الرغم من التقلبات المحتملة في الأسعار.
- من المقرر أن تعمل الصفقة التجارية للمشروع المشترك RPC على أسعار السوق، مستفيدة من الارتباط التاريخي بين أسعار الغاز والطاقة.
يعكس الأداء القوي لشركة رايلي إكسبلوريشن بيرميان في الربع الثالث تركيزها الاستراتيجي على كفاءة الإنتاج والانضباط المالي. ومع استمرار استثمارها في البنية التحتية والتحسينات التشغيلية، تتمتع الشركة بموقع جيد للحفاظ على مسار نموها في مواجهة عدم اليقين في السوق.
رؤى InvestingPro
تواصل شركة رايلي إكسبلوريشن بيرميان (REPX) إظهار أداء مالي قوي، كما يتضح من البيانات الأخيرة من InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 717.31 مليون دولار، مما يعكس موقعها القوي في الصناعة. ومن الجدير بالذكر أن نسبة السعر إلى الربحية لشركة REPX البالغة 5.92 تشير إلى أن السهم قد يكون مقيمًا بأقل من قيمته الحقيقية مقارنة بأرباحه، وهو ما يتماشى مع القوة المالية والنجاح التشغيلي المبلغ عنهما للشركة.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن REPX قد رفعت توزيعات الأرباح لمدة 4 سنوات متتالية، مما يعزز التزام الشركة بعوائد المساهمين كما ذُكر في مكالمة الأرباح. هذا النمو المستمر في توزيعات الأرباح، إلى جانب عائد توزيعات الأرباح الحالي البالغ 4.55%، يجعل REPX خيارًا جذابًا للمستثمرين الذين يركزون على الدخل.
تؤكد ربحية الشركة على هامش الدخل التشغيلي المثير للإعجاب البالغ 52.38% للاثني عشر شهرًا الماضية حتى الربع الثالث من عام 2024. يعكس هذا الهامش المرتفع الكفاءة التشغيلية وإدارة التكاليف لشركة رايلي إكسبلوريشن بيرميان، والتي كانت من المواضيع الرئيسية في تقرير الأرباح.
أظهر سهم REPX زخمًا كبيرًا، حيث كشفت بيانات InvestingPro عن عائد بنسبة 28.62% خلال الأسبوع الماضي وعائد بنسبة 29.57% خلال الأشهر الثلاثة الماضية. يتماشى هذا الأداء مع التوقعات الإيجابية وتوقعات النمو التي نوقشت في مكالمة الأرباح.
من الجدير بالذكر أن InvestingPro يقدم 11 نصيحة إضافية لـ REPX، مما يوفر للمستثمرين تحليلاً شاملاً للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. يمكن أن تكون هذه الرؤى ذات قيمة خاصة لأولئك الذين يتطلعون إلى اتخاذ قرارات مستنيرة بناءً على أحدث البيانات المالية والتحليلات الخبيرة.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا