عقدت شركة ESS (NYSE: ESS)، المتخصصة في حلول تخزين الطاقة واسعة النطاق، مكالمة أرباح الربع الثالث للسنة المالية 2024، حيث أعلنت عن إيرادات بلغت 359,000 دولار وتكلفة إيرادات بلغت 12.7 مليون دولار.
على الرغم من تأخيرات في الموافقة على المشروع والتمويل من شريك أسترالي رئيسي، أعلنت ESS عن اتفاقية تمويل بقيمة 65 مليون دولار من المتوقع أن تعزز الاعتراف بالإيرادات في الربع الرابع. تتوقع الشركة أن يتراوح إجمالي الإيرادات في نهاية العام بين 9 ملايين و11 مليون دولار.
شارك المسؤولون التنفيذيون في ESS، بمن فيهم الرئيس التنفيذي إريك دريسلهويس والمدير المالي توني راب، رؤى حول استراتيجية الشركة وخططها المستقبلية، بما في ذلك الإطلاق القادم لمنتجهم EC وشراكة مع Honeywell. كما سلطت ESS الضوء على اتفاقية ائتمان جديدة مع بنك التصدير والاستيراد الأمريكي، كجزء من مبادرة "صنع المزيد في أمريكا"، مما يوفر الوصول إلى حزمة تمويل بقيمة 50 مليون دولار.
النقاط الرئيسية
- أعلنت ESS عن إيرادات الربع الثالث بقيمة 359,000 دولار مع توقعات إيرادات نهاية العام تتراوح بين 9 ملايين و11 مليون دولار.
- أعلنت الشركة عن اتفاقية تمويل بقيمة 65 مليون دولار لتسهيل الاعتراف بالإيرادات في الربع الرابع.
- من المقرر شحن ست وحدات EC في الربع الرابع، مع توقع بدء العمليات بحلول الربع الثاني من عام 2025.
- تركز ESS على تحقيق ربحية الوحدة وإدارة حرق النقد، مع EBITDA المعدل السلبي البالغ 18.9 مليون دولار للربع الثالث.
- تم إجراء تجميع عكسي للأسهم في أغسطس للامتثال لمتطلبات الإدراج في بورصة نيويورك.
- أمنت الشركة اتفاقية ائتمان مع EXIM، مما يجعلها أول شركة مصنعة لتخزين الطاقة تدعمها مبادرة "صنع المزيد في أمريكا".
- تستكشف ESS خيارات التمويل لتمديد مسارها النقدي حتى عام 2025.
نظرة الشركة المستقبلية
- تتوقع ESS نمو الإيرادات، مع احتمال الوصول إلى 40 مليون إلى 50 مليون دولار في العام المقبل.
- من المتوقع أن يكون خط الإنتاج الآلي الثاني جاهزًا للعمل بحلول منتصف عام 2024، بهدف خفض التكاليف.
- من المتوقع أن تؤتي تحسينات سلسلة التوريد والتغييرات الهندسية الأكثر تعقيدًا ثمارها بحلول نهاية عام 2023 أو أوائل عام 2024.
النقاط السلبية
- واجهت الشركة تأخيرات في الموافقة على المشروع والتمويل، مما أثر على الاعتراف بالإيرادات.
- تم الإبلاغ عن EBITDA المعدل للربع الثالث بقيمة سلبية بلغت 18.9 مليون دولار.
- هناك تحديات مثل تأخيرات تمويل العملاء ومشاكل جاهزية المواقع.
النقاط الإيجابية
- لدى ESS شراكة قوية مع Honeywell وهي متفائلة بشأن الطلب المتزايد على مشاريع الطاقة واسعة النطاق.
- تمتلك الشركة احتياطيات نقدية كافية وليست بحاجة فورية للسحب من تمويل EXIM.
- لا يزال اهتمام المستثمرين بتخزين الطاقة طويل المدى مرتفعًا.
الإخفاقات
- انخفضت الإيرادات للربع الثالث بشكل كبير مقارنة بتكلفة الإيرادات.
- أثرت تأخيرات الموافقة على المشروع والتمويل من شريك رئيسي في أستراليا على إيرادات الربع.
أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة
- أكد الرئيس التنفيذي إريك دريسلهويس على قابلية تكنولوجيتهم الأساسية للتوسع من 1 ميجاوات إلى 100 ميجاوات.
- تقوم الشركة بتقييم خيارات رأس المال ولكنها لم تحدد جدولًا زمنيًا لتأمين تمويل إضافي.
- تقوم ESS بتعديل استراتيجيات التسعير استجابة للانخفاض الأخير في أسعار بطاريات الليثيوم أيون للبقاء تنافسية.
تظل ESS ملتزمة بالتغلب على تحديات الصناعة والاستفادة من فرص السوق، مع التركيز على النمو الاستراتيجي والكفاءة التشغيلية. إن جهود الشركة لتمديد مسارها النقدي وتأمين التمويل الاستراتيجي، إلى جانب الفوائد المتوقعة من إطلاقات المنتجات القادمة والشراكات، تضع ESS في موقع يمكنها من زيادة الإيرادات بشكل كبير في العام المقبل.
رؤى InvestingPro
تتنقل شركة ESS Tech Inc. (NYSE: GWH)، الشركة الأم لـ ESS، في مشهد مالي صعب يتوافق مع تقرير أرباح الشركة الأخير. وفقًا لبيانات InvestingPro، تبلغ القيمة السوقية لـ GWH 86.06 مليون دولار، مما يعكس تقييم السوق الحالي لإمكانات الشركة في قطاع تخزين الطاقة.
على الرغم من النظرة المتفائلة للشركة لنمو الإيرادات المستقبلية، تسلط نصائح InvestingPro الضوء على بعض التحديات الكبيرة. تشير إحدى النصائح إلى أن GWH "تحرق النقد بسرعة"، وهو ما يؤكد EBITDA المعدل السلبي البالغ 18.9 مليون دولار المبلغ عنه للربع الثالث. يؤكد هذا الحرق النقدي السريع على أهمية جهود الشركة لتمديد مسارها النقدي وتأمين خيارات تمويل إضافية.
تشير نصيحة أخرى ذات صلة من InvestingPro إلى أن GWH "تحتفظ بنقد أكثر من الديون في ميزانيتها العمومية"، وهي علامة إيجابية نظرًا للوضع المالي الحالي للشركة وحاجتها لرأس المال لتمويل العمليات والنمو. يتوافق هذا مع بيان الشركة بأنها تمتلك احتياطيات نقدية كافية وليست بحاجة فورية للسحب من تمويل EXIM.
تظهر بيانات نمو الإيرادات من InvestingPro زيادة كبيرة بنسبة 117.99٪ على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2024. ومع ذلك، من المهم ملاحظة أن نمو الإيرادات الفصلية للربع الثاني من عام 2024 كان -87.69٪، مما يعكس التقلبات والتحديات في الاعتراف بالإيرادات التي ناقشتها ESS في مكالمة الأرباح الخاصة بها.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون للحصول على تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 13 نصيحة إضافية لـ GWH، مما يوفر فهمًا أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. يمكن أن تكون هذه الرؤى ذات قيمة خاصة نظرًا للوضع المالي المعقد للشركة وموقعها في سوق تخزين الطاقة المتطور.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا