فرص نارية تلوح في الأفق.. لا تدع الأسبوع يفوتك!

التحليل الفني الأسبوعي للذهب والعملات والمؤشرات مع أ/ محمد قيس عبدالغني - من 14 إلى 18 يوليو 2025

تفاصيل فيديو التحليل الفني والاقتصادي:

للفترة من 14 حتى 18 يوليو 2025

إعداد: الخبير الاقتصادي محمد قيس عبدالغني

أرحبُ بكم أعزائي المتابعين في التحليل الأسبوعي للأسواق المالية، والذي نناقشُ فيه أبرز تحركات أزواج العملات الرئيسية، السلع، المؤشرات، والعملات الرقمية، بالإضافة إلى استعراض أهم البيانات الاقتصادية المؤثرة على السوق.

أولاً: أهم البيانات الاقتصادية هذا الأسبوع

يشهدُ الأسبوع الحالي صدور مجموعة من البيانات الاقتصادية ذات التأثير المباشر على الأسواق، وفي مقدمتها:

• الثلاثاء 15 يوليو:

  • مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) الأمريكي – المؤشر الرئيسي لقياس التضخم.

  • مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي (Core CPI) في الولايات المتحدة.

  • مؤشر أسعار المستهلكين في كندا.

• الأربعاء 16 يوليو:

  • مؤشر أسعار المنتجين (PPI) الأمريكي.

  • مؤشر أسعار المستهلكين البريطاني (CPI).

  • تقرير مخزونات النفط الخام الأمريكية.

• الخميس 17 يوليو:

  • مؤشر أسعار المستهلكين في منطقة اليورو.

  • بيانات مبيعات التجزئة الأساسية والعامة في الولايات المتحدة.

  • مطالبات البطالة الأمريكية.

  • مؤشر فيلادلفيا الصناعي.

تحليل وتوقع: تُشيرُ محاضر اجتماع الفيدرالي الأمريكي الأخيرة إلى أن صانع السياسة النقدية يترقبُ هذه البيانات التضخمية لتحديد مسار أسعار الفائدة خلال الفترة القادمة، ما يجعلُ هذا الأسبوع مفصليًا للأسواق.

ثانيًا: التحليل الفني لأبرز أزواج العملات

• مؤشر الدولار الأمريكي (DXY): يُحاولُ المؤشر استعادة قوته، وقد يُظهرُ زخمًا صاعدًا في حال تجاوز مستوى 98.0، ليستهدف مستويات 100 ثم 102 و104. أما الفشل في تجاوز 98 فسيبقيهِ تحت الضغط.

• اليورو / دولار: يفتحُ استقرار السعر دون 1.1700 الباب لمزيد من الهبوط نحو 1.1500 ثم 1.1400. يُلغى السيناريو السلبي بعودة السعر فوق 1.1700.

• الباوند / دولار: يفتحُ كسر مستوى 1.3500 المجال لهبوط نحو 1.3200 ثم 1.2900، ويُلغى هذا السيناريو في حال عودة السعر أعلى 1.3500.

• الدولار / ين: يُدعمُ الاستقرار أعلى 147.0 المسار الصاعد نحو 150.0 ثم 154.0. يُضعفُ الكسر دون 147.0 النظرة الإيجابية.

• الدولار / فرنك: الزوج في نطاق عرضي بين 0.7800 و0.8200، ولن يُستأنفَ الهبوط إلا بكسر 0.7800.

• الدولار الأسترالي / دولار: يُبقي الاستقرار فوق 0.6500 النظرة الإيجابية، والكسر دونه يفتحُ المجال لتصحيح هابط.

• الدولار النيوزيلندي / دولار: يُشيرُ الثبات دون 0.6000 لمزيد من الهبوط نحو 0.5900 ثم 0.5700. يُبطلُ العودة فوق 0.6030 هذا السيناريو.

• الدولار / كندي: يُمهّدُ اختراق مستوى 1.3700 الطريق نحو 1.3900 ثم 1.4100.

• الباوند / ين (المجنون): يُدعمُ الثبات فوق 200.0 استهداف 205.0 ثم 210.0. الفشل في ذلك يُرجّحُ التراجع.

• اليورو / ين: يُدعمُ استمرار التداول فوق 169.0 الصعود نحو 173.0 ثم 177.0 و179.0.

• اليورو / باوند: تُوجدُ محاولة لاختراق مقاومة 0.8700. النجاح بذلك يُمهّدُ لصعود نحو 0.8900 ثم 0.9070.

• الدولار / الليرة التركية: تحققَ الهدف السابق عند 40.0 ليرة. الثبات أعلى هذا المستوى يُدعمُ التوجه نحو 41.0 ثم 42.0. ولا يُتوقعُ تحسن فعلي في الليرة إلا بكسر 39.0.

ثالثًا: العملات الرقمية

• البيتكوين: يُدعمُ الثبات فوق 113,000 الاتجاه الصاعد، والمقاومة الحاسمة عند 120,000، والتي إذا تم اختراقها تُفتحُ الأبواب نحو 125,000 و130,000. يُضعفُ الكسر دون 106,000 هذا السيناريو.

• الإيثريوم: نجحَ بالارتداد نحو 3000 دولار، والاختراق قد يقودُ إلى 3400 ثم 4000. يُضعفُ الكسر دون 2700 النظرة.

• الريبل: يستهدفُ 2.80 ثم 3.20 و3.80. يُلغي الكسر دون 2.40 النظرة الصاعدة.

رابعًا: الذهب – ملك الملاذات الآمنة

بعد صعوده الأسبوع الماضي، لا يزال الذهب يتحركُ في نطاق إيجابي فنيًا على المدى المتوسط والطويل، طالما حافظَ على تداولاته أعلى مستوى 3260 دولار.

• المقاومة الأهم: 3400 دولار، وهي منطقة قد تشهدُ جني أرباح.

• الدعم المحوري القصير الأجل: 3320 دولار، والثبات أعلاه يُدعمُ استمرار الزخم الصاعد.

• في حال كُسر الدعم 3320: قد نشهدُ تصحيحًا عميقًا يُعيدُ اختبار 3260 وربما أقل.

ملاحظة مهمة: الوضع الاقتصادي العالمي والجيوسياسي يبقى هشًا، مع أنباء عن اجتماع أمريكي-صيني في كوالالمبور، وتصعيد جديد في الحرب الروسية الأوكرانية بدعم من كوريا الشمالية، بالإضافة إلى فرض رسوم جمركية أمريكية جديدة على كندا.

خامسًا: خام النفط والسلع

• النفط الخام: يُدعمُ الثبات فوق 66.0 صعودًا نحو 76.0 ثم 84.0. يُلغي الكسر دون 66.0 هذا السيناريو.

• الفضة: يُعدُّ استهداف 40.0 قائمًا، واختراقه يفتحُ المجال نحو 44.0. يُلغي الكسر دون 36.0 السيناريو الصاعد.

• الغاز الطبيعي: يُقتربُ من الدعم 3.20، وكسره يفتحُ المجال لهبوط حتى 2.60.

مؤشرات الأسهم العالمية

• الداو جونز: يُشيرُ فشل اختراق 45,000 لاحتمالية تصحيح نحو 43,000 و41,500.

• S&P 500: يُمهّدُ اختراق 6300 الطريق نحو 6500 و6750، والبقاء دونه يُعززُ احتمالات التصحيح.

• الناسداك: يُعدُّ الثبات فوق 22,400 إيجابيًا، مع أهداف عند 24,000 و25,000. يُبطلُ الكسر دون 22,400 السيناريو.

• راسل 2000: يُدعمُ التراجع بعد فشل تجاوز 2280 الهبوط نحو 2160.

• فوتسي (LON:LSEG) البريطاني: يُعززُ الثبات فوق 8900 الصعود نحو 9150 و9400.

• الداكس الألماني: الدعم المفصلي عند 24,100، والكسر قد يُؤدِّي إلى 22,800.

• الكاك الفرنسي: يُدعمُ الثبات فوق 7800 استهداف 8200 ثم 8600.

• النيكي الياباني: يُدعمُ الثبات فوق 38,000 الصعود نحو 41,000 ثم 43,000.

خاتمة

ما بين تقلبات السياسة النقدية وتصاعد التوترات الجيوسياسية، تمرُّ الأسواق بمرحلة دقيقة تتطلبُ أعلى درجات الحذر وإدارة صارمة للمخاطر. وبهذا نصلُ إلى ختام تحليل هذا الأسبوع.

سؤال للنقاش:

هل تعتقدُ أن الذهب سيستأنفُ صعوده ويُحققُ قمة جديدة؟ أم أن السوق يُهيئُ نفسه لموجة تصحيح أعمق؟

شاركونا آراءكم في التعليقات.

نرحبُ بملاحظاتكم وتوقعاتكم حول أداء الأسواق خلال هذا الأسبوع. دعونا نتابع ونَتَحَرَّى التطورات معًا على مدار الأسبوع.

Pro لتحسين أدائكم في الأسواق المالية، والتمتعِ بخدمات استثنائية تقودكم إلى نجاحات أكبر. تم إعداد هذا التحليل من قبل محمد قيس عبدالغني، خبير أسواق المال، بناءً على البيانات الحالية واتجاهات السوق. يرجى ملاحظة أن جميع الاستراتيجيات والتحليلات تخضعُ لتغيرات السوق ويُنصحُ بمتابعة المستجدات الاقتصادية لاتخاذ قرارات مدروسة.

[رابط الاشتراك في Investing Pro..اضغط هنا]

كود الخصم: qais10 تحياتي، محمد قيس عبدالغني