قامت شركة جيفريز يوم الأربعاء بتعديل التوقعات المالية لشركة Progyny، وهي شركة مدرجة في بورصة ناسداك تحت الرمز PGNY. خفضت الشركة السعر المستهدف لأسهم Progyny إلى 19.00 دولارًا من الهدف السابق البالغ 24.00 دولارًا. وعلى الرغم من هذا التخفيض، اختارت جيفريز الحفاظ على تصنيف الشراء للسهم.
يأتي تعديل السعر المستهدف مع إعادة معايرة جيفريز لتقديراتها في ضوء نتائج موسم المبيعات الأخير لشركة Progyny. أفادت الشركة بزيادة قدرها 1.1 مليون عضو جديد تقريبًا، والتي قابلها جزئيًا خسارة حوالي 700,000 عضو بسبب مغادرة عميل تم الإعلان عنها مسبقًا.
علاوة على ذلك، تتبنى جيفريز موقفًا أكثر حذرًا في أساليب التنبؤ الخاصة بها، لا سيما فيما يتعلق باستخدام ومزيج الخدمات في الربع الرابع والسنة المالية 2025. تقر الشركة بالمخاوف الحالية في السوق المحيطة بـ Progyny ولكنها تؤكد أن المشاعر السلبية أدت إلى تداول أسهم الشركة عند 5.5 مرة من الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA).
علق المحلل من جيفريز على الوضع قائلاً: "نحن نخفض التقديرات لتعكس نتائج موسم المبيعات - إضافة 1.1 مليون عضو قابلها خسارة حوالي 700 ألف من خسارة عميل تم الإعلان عنها مسبقًا. بالإضافة إلى ذلك، نتبع نهجًا أكثر تحفظًا في نمذجة الاستخدام/المزيج في الربع الرابع والسنة المالية 2025." يوضح هذا البيان الأساس المنطقي وراء تعديل السعر المستهدف والحفاظ على تصنيف الشراء.
على الرغم من خفض السعر المستهدف، فإن تصنيف الشراء يشير إلى أن جيفريز لا تزال ترى قيمة محتملة في أسهم Progyny للمستثمرين. سيستمر مراقبة أداء الشركة ومركزها في السوق مع تنقلها خلال الفترة المالية الحالية وما بعدها.
في أخبار أخرى حديثة، شهدت Progyny، وهي شركة لإدارة مزايا الخصوبة، زيادة في الإيرادات بنسبة 2% على أساس سنوي لتصل إلى 286.6 مليون دولار في مكالمة أرباح الربع الثالث. كما أفادت الشركة عن توسع في العملاء والأرواح المغطاة، قابله انخفاض طفيف في معدلات الاستخدام ودورات تقنيات المساعدة على الإنجاب (ART). قامت Cantor Fitzgerald، في تحليلها، بتعديل نظرتها لأسهم Progyny، مخفضة السعر المستهدف من 25.00 دولارًا إلى 22.00 دولارًا، ولكنها حافظت على تصنيف زائد الوزن. تتوقع تقديرات الشركة المعدلة زيادة بنسبة 2.8% في نمو الإيرادات لعام 2025 وارتفاعًا بنسبة 12.2% لعام 2026.
من المتوقع أن ينمو إجمالي السوق المستهدف لـ Progyny من 10 مليارات دولار إلى 50 مليار دولار بحلول عام 2030، مع توقع أن تساهم توسعات المنتجات بنسبة تتراوح بين 8-10% في الإيرادات السنوية بحلول عام 2028. على الرغم من التوقعات المتحفظة لعام 2024، تحتفظ Progyny بمركز نقدي قوي يبلغ 235 مليون دولار بدون ديون وتتوقع استمرار الربحية حتى عام 2025. أضافت الشركة 1.1 مليون حياة مغطاة جديدة وأكثر من 80 عميلاً جديدًا، مما يظهر المرونة وسط تحديات السوق. كما قامت Progyny بإعادة شراء 2.8 مليون سهم مقابل 61.4 مليون دولار في الربع الثالث وتحافظ على معدل تجديد قوي بنسبة 99%.
رؤى InvestingPro
لاستكمال تحليل جيفريز لشركة Progyny (PGNY)، تقدم البيانات الحديثة من InvestingPro سياقًا إضافيًا للمستثمرين. على الرغم من خفض السعر المستهدف، هناك العديد من المؤشرات الإيجابية للشركة. تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن Progyny تحتفظ بنقد أكثر من الديون في ميزانيتها العمومية ولديها عائد مرتفع للمساهمين، مما قد يكون جذابًا للمستثمرين الموجهين نحو القيمة.
يتم تأكيد الصحة المالية للشركة بشكل أكبر من خلال قيمتها السوقية البالغة 1.28 مليار دولار ونسبة السعر إلى الربحية البالغة 21.54. لا يزال نمو إيرادات Progyny قويًا، مع زيادة بنسبة 18.33% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2024، ليصل إلى 1.13 مليار دولار. يتماشى هذا مع الزيادة المبلغ عنها في الأعضاء الجدد، كما ذكر في تحليل جيفريز.
من المثير للاهتمام أنه في حين خفضت جيفريز السعر المستهدف، فإن تقدير القيمة العادلة لـ Progyny من InvestingPro يبلغ 24.59 دولارًا، مما يشير إلى إمكانية ارتفاع من سعر التداول الحالي. يوفر هذا التباين في وجهات نظر التقييم مادة للتفكير للمستثمرين الذين ينظرون في آفاق السهم المستقبلية.
بالنسبة لأولئك الذين يسعون للتعمق أكثر في الوضع المالي والسوقي لـ Progyny، يقدم InvestingPro 11 نصيحة إضافية، والتي يمكن أن توفر رؤى قيمة لاتخاذ قرارات الاستثمار.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا