حافظت شركة جيفريز يوم الجمعة على موقفها المتفائل تجاه مجموعة إن فيديا (NASDAQ:NVDA)، مع الإبقاء على تصنيف الشراء وسعر مستهدف قدره 185.00 دولارًا. تعتقد الشركة أن إنفيديا في وضع جيد للسنوات القادمة، مع توقعات بأن الطلب على منتجات Hopper سيظل قويًا حتى النصف الأول من عام 2025. ومن المتوقع أن تتجاوز منتجات Blackwell اللاحقة العرض حتى النصف الثاني من عام 2025 وقد تمتد إلى عام 2026.
يأتي تحليل جيفريز بعد مزيد من النظر في أداء إنفيديا الأخير والمناقشات المستمرة مع المستثمرين. تزداد ثقة الشركة في إعداد إنفيديا مع اقتراب عام 2025. وتعزز هذه الثقة أكثر من خلال التعليقات الواردة في مؤتمر SC24 الصناعي، حيث لوحظ أن الطلب على منتجات إنفيديا من المتوقع أن يكون قويًا، مماثلاً للمستويات التي شوهدت في عام 2023.
لوحظ في SC24 أن العملاء الرئيسيين والمصنعين الأصليين (ODMs) فقط تمكنوا من الحصول على المنتجات، حيث ارتفعت متوسط أسعار البيع (ASPs) دون انخفاض مقابل في الأحجام. وقد أدى ذلك إلى وضع ينتظر فيه الكثيرون الفرصة لشراء عروض إنفيديا. يشير منظور الشركة إلى سوق يتجاوز فيه الطلب العرض، مما يخلق بيئة مواتية لشركة إنفيديا.
على المدى القصير إلى المتوسط، تشير جيفريز إلى أن تركيز المستثمرين سيكون على الأرجح على مدى إمكانات الارتفاع لشركة إنفيديا. في حين قد يكون هناك فضول حول توقعات النمو لعام 2026، من المتوقع أن تتركز الفترة الحالية التي تتراوح بين ستة إلى تسعة أشهر على مستويات النمو التي يمكن أن تحققها إنفيديا في المستقبل القريب.
باختصار، يعكس تأكيد جيفريز على تصنيف الشراء والسعر المستهدف قناعة قوية بمكانة إنفيديا في السوق وآفاق نموها على مدى السنوات القليلة القادمة. يشير تحليل الشركة إلى طلب مستمر على منتجات الحوسبة المتقدمة من إنفيديا وبيئة سوق يمكن أن تفيد الأداء المالي للشركة.
في أخبار أخرى حديثة، حققت إنفيديا تقدمًا كبيرًا في صناعة الذكاء الاصطناعي، مع إعراب العديد من الشركات عن ثقتها في آفاق عملاق التكنولوجيا. أبلغت إنفيديا عن إيرادات إجمالية قياسية بلغت 35.1 مليار دولار، متجاوزة التوقعات. تقدر توقعات الإيرادات للربع القادم بـ 37.5 مليار دولار، مع توقع أن تساهم رقائق Blackwell بشكل كبير في تدفقات الإيرادات.
أعربت شركات التحليل بما في ذلك Wolfe Research و Craig-Hallum و DA Davidson و Itau BBA و William Blair عن ثقتها في مسار نمو إنفيديا. رفعت Wolfe Research السعر المستهدف لإنفيديا إلى 180 دولارًا، مستشهدة بالموقف القوي للشركة في قطاع الذكاء الاصطناعي. أكدت Craig-Hallum تصنيف الشراء لأسهم إنفيديا، مستشهدة بالمزايا الأجهزة والحلول الكاملة على المدى الطويل. رفعت DA Davidson السعر المستهدف لإنفيديا إلى 135 دولارًا، مستشهدة بالنتائج القوية والجدول الزمني لشحن Blackwell. حافظت Itau BBA على تصنيف الأداء المتفوق لأسهم إنفيديا، واثقة من زخم ربحية السهم للشركة. سلطت William Blair الضوء على النجاح المتوقع لرقائق Blackwell من إنفيديا.
من المتوقع أن تساهم رقائق Blackwell من إنفيديا بشكل كبير في تدفقات الإيرادات، مع توقع زيادة شحنات الإنتاج في الربع الرابع. على الرغم من الضغط المحتمل على الهوامش الإجمالية على المدى القصير بسبب الزيادة الأولية لمنتج Blackwell، من المتوقع أن ترتد الهوامش في النصف الثاني، لتعود إلى مستوى منتصف السبعينيات. من المتوقع أن يتجاوز الطلب المرتفع على Blackwell العرض لعدة أرباع بسبب قيود العرض.
رؤى InvestingPro
يتم دعم الموقف القوي لإنفيديا في السوق، كما أبرزته جيفريز، بشكل أكبر من خلال البيانات والرؤى في الوقت الفعلي من InvestingPro. تؤكد المقاييس المالية للشركة على أدائها الاستثنائي ومسار نموها. يتماشى نمو إيرادات إنفيديا البالغ 152.44% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2025 مع توقعات جيفريز بوجود طلب قوي على منتجاتها. ويكمل ذلك نمو الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) المثير للإعجاب بنسبة 228.24% خلال نفس الفترة، مما يشير إلى قدرة الشركة على تحويل المبيعات إلى أرباح كبيرة.
تكشف نصائح InvestingPro أن إنفيديا لديها درجة Piotroski مثالية تبلغ 9، مما يشير إلى صحة مالية قوية وكفاءة تشغيلية. تدعم هذه الدرجة نظرة جيفريز المتفائلة لأداء الشركة المستقبلي. بالإضافة إلى ذلك، فإن النصيحة التي تسلط الضوء على أن 33 محللاً قد قاموا بمراجعة توقعات أرباحهم للفترة القادمة تؤكد المشاعر الإيجابية المعبر عنها في المقال.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون إلى فهم أعمق لإمكانات إنفيديا، يقدم InvestingPro 21 نصيحة إضافية، مما يوفر تحليلاً شاملاً للصحة المالية للشركة ومكانتها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا