أكدت شركة دي إيه ديفيدسون يوم الثلاثاء توصيتها بالشراء لسهم شركة e.l.f. Beauty (NYSE:ELF)، مع الحفاظ على السعر المستهدف عند 170.00 دولارًا. وأشار تحليل الشركة إلى أن نمو مبيعات نقاط البيع (POS) في القنوات المتتبعة في الولايات المتحدة لشركة e.l.f. Beauty يتماشى مع التوقعات، حيث تراوح بشكل أساسي بين 10% و20% على أساس سنوي لأربعة من الأسابيع السبعة الماضية. وفي ثلاثة من تلك الأسابيع، تجاوز النمو 20%. وخلال الربع المالي الثالث من السنة المالية 2025، بلغ متوسط نمو مبيعات نقاط البيع في القنوات المتتبعة 18.8% على أساس سنوي.
يعد هذا الأداء ملحوظًا بشكل خاص حيث يقارن بشكل إيجابي مع تقديرات الإجماع لنمو إجمالي المبيعات بنسبة 21.1% على أساس سنوي. وتعزز تفاؤل الشركة أيضًا توقعات بأن المبيعات الدولية، والتي تشكل حوالي 20% من إجمالي مبيعات e.l.f. Beauty، قد ترتفع بأكثر من 50% على أساس سنوي، وقد تصل إلى زيادة تصل إلى 90% على أساس سنوي.
بعد مرور سبعة أسابيع من الربع، تشير دي إيه ديفيدسون إلى أن البيانات المالية لشركة e.l.f. Beauty قد تمهد الطريق لمفاجأة إيجابية أخرى محتملة في الأرباح. يستند السعر المستهدف البالغ 170 دولارًا الذي حددته دي إيه ديفيدسون إلى مضاعف 26 مرة من الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) المتوقعة للسنة التقويمية 2026 والبالغة 375 مليون دولار لشركة e.l.f. Beauty.
تعكس توصية الشراء والسعر المستهدف المحافظ عليهما ثقة دي إيه ديفيدسون في مسار نمو الشركة، خاصة في سياق أداء مبيعاتها في الولايات المتحدة والدولية. يشير تحليل الشركة إلى ربع قوي لشركة e.l.f. Beauty، مع إمكانية تجاوز توقعات السوق.
في أخبار أخرى حديثة، أظهرت e.l.f. Beauty نموًا مثيرًا للإعجاب بشكل مستمر في أرباحها، وبرز ذلك بشكل خاص في نتائج الربع الثاني من السنة المالية 2025، مسجلة ربعها الثالث والعشرين على التوالي من نمو صافي المبيعات. أدى هذا الأداء القوي إلى قيام الشركة بمراجعة توقعاتها للسنة المالية 2025 نحو الارتفاع. حافظت شركتا التحليل Piper Sandler ودي إيه ديفيدسون على تصنيفاتهما "زيادة الوزن" و"شراء" لسهم e.l.f. Beauty على التوالي، مستشهدتين بنمو المبيعات القوي والثقة في قدرات الإدارة.
كما ردت الشركة على ادعاءات البائع على المكشوف Muddy Waters، الذي اقترح أن e.l.f. Beauty كانت تضخم إيراداتها وأرباحها ومستويات مخزونها. نفت e.l.f. Beauty هذه الادعاءات، موضحة أن التناقض بين مبيعاتها المبلغ عنها في الولايات المتحدة ووارداتها من الصين، حيث تستورد الشركة 80% من منتجاتها، يرجع إلى حقيقة أن بيانات الاستيراد العامة بعد 6 فبراير 2024 لا تعكس غالبية وارداتها الفعلية في الولايات المتحدة.
حافظ جي بي مورغان تشيس وشركاه على تصنيفه "زيادة الوزن" وسعر مستهدف قدره 154.00 دولارًا لأسهم e.l.f. Beauty، مشيرًا إلى إيمانه بالقوة المستمرة ودقة البيانات المالية المبلغ عنها لشركة e.l.f. Beauty.
رؤى InvestingPro
لاستكمال النظرة المتفائلة لشركة دي إيه ديفيدسون حول e.l.f. Beauty (NYSE:ELF)، تقدم البيانات الحديثة من InvestingPro سياقًا إضافيًا لأداء الشركة المالي. يتماشى نمو إيرادات الشركة البالغ 59.01% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية مع أداء المبيعات القوي المشار إليه في المقال. ويدعم هذا النمو أيضًا هامش ربح إجمالي مثير للإعجاب يبلغ 71.0%، والذي تبرزه نصائح InvestingPro كأحد نقاط قوة الشركة.
يبدو أن السوق يأخذ في الاعتبار إمكانات النمو هذه، حيث يتم تداول ELF بمضاعف ربحية يبلغ 64.48. يعكس مضاعف التقييم المرتفع هذا توقعات المستثمرين لاستمرار الأداء القوي، بما يتماشى مع توقعات دي إيه ديفيدسون. ومع ذلك، تجدر الإشارة إلى أن نصائح InvestingPro تشير أيضًا إلى أن سعر السهم قد انخفض بشكل كبير خلال الأشهر الثلاثة الماضية، مما قد يوفر نقطة دخول للمستثمرين الذين يشاركون وجهة النظر المتفائلة للمحلل.
بالنسبة لأولئك الذين يسعون للحصول على تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 17 نصيحة إضافية حول e.l.f. Beauty، مما يوفر نظرة أعمق على الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا