قامت كاناكورد جينويتي يوم الخميس بتعديل موقفها تجاه شركة ليرنينغ تكنولوجيز جروب (LTG:LN) (OTC: LTTHF)، حيث خفضت تصنيف السهم من "شراء مضاربي" إلى "احتفاظ"، مع تحديد سعر مستهدف قدره 1.00 جنيه إسترليني.
وأشارت الشركة إلى عدة عوامل سلبية تواجه الشركة، بما في ذلك التحديات الدورية والهيكلية. فقد كانت LTG تواجه صعوبات في النمو خلال العامين الماضيين بسبب ضعف الظروف الاقتصادية الكلية وانخفاض الإنفاق المؤسسي.
بالإضافة إلى ذلك، أثرت القضايا الهيكلية مثل المخاطر المرتبطة بالذكاء الاصطناعي التوليدي وتغير العملاء في قسم PeopleFluent على أداء الشركة.
قارنت كاناكورد جينويتي شركة LTG بنظيرتها المثقلة بالديون، Skillsoft، والتي يتم تداولها حاليًا بحوالي 5.9 ضعف قيمة الشركة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء في السوق الأمريكية. وأشار التحليل إلى أن السعر المستهدف لـ LTG يمثل علاوة كبيرة تبلغ حوالي 50% فوق تقييم Skillsoft.
كما أشارت الشركة إلى صفقة الاستحواذ الخاصة الأخيرة لشركة Kin+Carta، والتي تم الاستحواذ عليها بمضاعف 14 مرة نسبة السعر إلى الربحية بعد أن شهدت انخفاضًا في الإيرادات. تمت صفقة Kin+Carta في أوائل عام 2024.
منح المحلل من كاناكورد جينويتي احتمالية 40% لنجاح عرض GA بسعر العرض الحالي لـ LTG. هناك تكهنات بأن المساهمين قد ينتظرون عروضًا مضادة محتملة أو عرضًا أعلى، ربما حوالي 110 بنس. ومع ذلك، في حالة فشل العرض، يتوقع المحلل أن ينخفض سعر سهم LTG إلى ما بين 75 بنس و80 بنس.
تم وصف سعر السهم الحالي لـ LTG، البالغ 99 بنس، بأنه يقدم سيناريو متوازن للمخاطر والعوائد. أدى هذا التقييم إلى قرار خفض تصنيف السهم إلى تصنيف "احتفاظ" من تصنيفه السابق "شراء مضاربي".
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا