يوم الثلاثاء، حافظ مورغان ستانلي على تصنيفه المتوازن لشركة Charles Schwab Corp. (NYSE: SCHW) مع سعر مستهدف ثابت عند 68.00 دولارًا. وسلطت الشركة الضوء على ارتفاع كبير في الودائع الجارية للشركة، والتي شهدت زيادة قدرها 17 مليار دولار، أو 4.7% على أساس شهري في سبتمبر، بعد عدة أشهر من السحوبات المستمرة.
أدت ملاحظة نمو الودائع هذا إلى تساؤلات حول استدامته. وعلى الرغم من المخاوف المحتملة من أن هذه الودائع قد يعاد استثمارها في أكتوبر، أشار مورغان ستانلي إلى تحسن توقعات ربحية السهم للربع الرابع لشركة Charles Schwab. بالإضافة إلى ذلك، أقر البنك بتخفيض توجيهات صافي هامش الفائدة (NIM) للوساطة لعام 2025، إلى جانب توقعات النفقات لنفس العام التي تتماشى مع التوقعات.
يأتي تحليل مورغان ستانلي بعد فترة شهدت فيها Charles Schwab تدفقات خارجة مستمرة. يمثل الانعكاس الأخير إلى التدفقات الداخلة في سبتمبر تحولًا ملحوظًا في ديناميكيات الودائع للشركة.
يتم مراقبة الأداء المستقبلي لشركة الخدمات المالية عن كثب، مع إيلاء اهتمام خاص لما إذا كان نمو الودائع الأخير سيكون ظاهرة مؤقتة أم جزءًا من اتجاه طويل الأمد. يشير تعليق مورغان ستانلي إلى نهج حذر تجاه توقعات استدامة الودائع والتوقعات المالية لشركة Charles Schwab.
يعكس التقييم الحالي من قبل مورغان ستانلي موقف الشركة من سهم Charles Schwab كما هو، دون الإشارة إلى أي تغييرات فورية في تصنيفه أو السعر المستهدف. يأتي تأكيد شركة الاستثمار على موقفها في الوقت الذي يدرس فيه المستثمرون ومراقبو السوق العوامل المختلفة التي قد تؤثر على المسار المالي لشركة Charles Schwab على المدى القريب.
في أخبار أخرى حديثة، قدمت شركة Charles Schwab Corporation أداءً قويًا في الربع الثالث، متجاوزة التوقعات بأرباح للسهم الواحد بلغت 0.77 دولار، متفوقة على تقديرات المحللين البالغة 0.75 دولار. كان هذا الأداء الإيجابي مدفوعًا بنمو قوي في الإيرادات بنسبة 3.3% وهامش ربح معدل قبل الضرائب بنسبة 41.2%. بالإضافة إلى ذلك، أبلغت الشركة عن نمو كبير في أصول العملاء، وصلت إلى 9.74 تريليون دولار، وفتحت 324 ألف حساب وساطة جديد.
قام العديد من المحللين بتعديل نظرتهم على Schwab. رفعت JMP Securities السعر المستهدف للشركة إلى 84 دولارًا، مشيرة إلى أداء قوي في الربع الثالث. حافظت Jefferies على تصنيف "شراء" ولكنها خفضت السعر المستهدف إلى 73 دولارًا، بينما تحتفظ BofA Securities بتصنيف "دون الأداء" وخفضت السعر المستهدف إلى 63 دولارًا. كما أجرت Deutsche Bank و Morgan Stanley و Piper Sandler تعديلات على أهداف أسهم Schwab.
في أخبار الإدارة التنفيذية، من المقرر أن يتقاعد الرئيس التنفيذي لشركة Schwab، والت بيتينجر، في نهاية عام 2024، مع تولي الرئيس ريك وورستر المنصب في عام 2025. يعد هذا جزءًا من خطة خلافة طويلة الأمد تهدف إلى الحفاظ على الاستقرار والاستمرارية لعملاء Schwab وموظفيها وحملة الأسهم. هذه من بين التطورات الأخيرة في القصة المستمرة لشركة Charles Schwab Corporation.
رؤى InvestingPro
لاستكمال تحليل مورغان ستانلي، توفر البيانات الحديثة من InvestingPro سياقًا إضافيًا للوضع المالي لشركة Charles Schwab. تبلغ القيمة السوقية للشركة 132.1 مليار دولار، مما يعكس وجودها الكبير في قطاع الخدمات المالية.
يسلط أحد نصائح InvestingPro الضوء على أن Charles Schwab قد حافظت على مدفوعات الأرباح لمدة 36 عامًا متتالية، وهو ما قد يكون موضع اهتمام للمستثمرين الذين يركزون على الدخل والذين ينظرون في استقرار الشركة على المدى الطويل. يتماشى هذا التاريخ المتسق للأرباح مع الاتجاه الإيجابي الأخير في الودائع الجارية الذي لاحظه مورغان ستانلي.
تشير نصيحة أخرى ذات صلة من InvestingPro إلى أن 8 محللين قد قاموا بمراجعة توقعات الأرباح تصاعديًا للفترة القادمة. تتوافق هذه المراجعة التصاعدية في توقعات الأرباح مع تحسن نظرة مورغان ستانلي لربحية السهم في الربع الرابع للشركة.
نسبة السعر إلى الربحية لشركة Charles Schwab البالغة 29.95 تشير إلى أن السهم يتم تداوله بمضاعف أرباح مرتفع، وهو ما يجب على المستثمرين أخذه في الاعتبار في ضوء نمو الودائع الأخير وتوقعات الأرباح المستقبلية التي نوقشت في المقال.
للقراء المهتمين بتحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 21 نصيحة إضافية لشركة Charles Schwab، مما يوفر نظرة أعمق في الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا