ملياردير أمريكي: العملات الرقمية فقاعة وهذا هو الملاذ

Investing. com - الملياردير البالغ من العمر 65 عامًا، الرجل الذي ربح الرهان الأصعب، حيث راهن ضد سوق الإسكان الأمريكي منذ أكثر 20 عاما، وربح لنفسه وللمستثمرين 20 مليار دولار عندما انهارت سندات الرهن العقاري. عندما سئل خلال المقابلة مع بلومبرج عن أفضل نصيحة استثمارية تلقاها على الإطلاق، قال: "استثمر في المجالات التي تعرفها جيدًا، يمكن أن يحالف أي شخص الحظ في استثمار معين ولكن هذه ليست استراتيجية طويلة المدى."

يرى قطب الأعمال والملياردير الأمريكي جون بولسون أن أهم شيء هو التركيز على مجالات محددة تعرفها أكثر من غيرها، وهذا ما يمنحك ميزة. جون بلسون بالنسبة للكثيرين في عالم الاستثمارات أحد أهم البوصلات التي تحدد أين تتجه الأموال وأين تقبع الاستثمارات الحقيقة.

يرى الملياردير والشريك المؤسس لـ"كارليل جروب" Carlyle Group في حديث أجراه مع "بلومبرج" أن العملات الرقمية عبارة عن فقاعة سوف تثبت في النهاية أنها لا قيمة لها.

وقال جون بلسون: " لا أوصي أي شخص بالاستثمار في العملات المشفرة. وأضاف جونسون: "الذهب مهيأ للصعود، لأن أداءه يكون جيدًا في أوقات التضخم، خاصة وأن هناك كمية محدودة للغاية من الذهب قابلة للاستثمار".

عملة رقمية تكتسح الـ10 الكبار، ترتفع 5400%

إفراط المضاربة

على الرغم من مرور أكثر من 14 عامًا على هيمنة التزامات الديون المضمونة ومقايضات التخلف عن السداد على اهتمام الجميع، فإن بولسون يرى مرة أخرى إشارات على الإفراط في المضاربة.

قال بولسون، البالغ من العمر 65 عامًا، إنه يشعر بقلق متزايد بشأن ارتفاع الأسعار، وفقا لمقابلة في حلقة من برنامج "بلومبيرج ويلث مع ديفيد روبنشتاين". وقال إن التوسع السريع في المعروض النقدي يمكن أن يدفع معدلات التضخم أعلى بكثير من التوقعات الحالية، والذهب، الذي كان يدعمه لسنوات مهيأ لتلك اللحظة. وأضاف بلسون أن: "العملات المشفرة اقتراحًا خاسرًا، إنها عبارة عن فقاعة "ستثبت في النهاية أنها لا قيمة لها."

وقال بولسون لروبنشتاين المؤسس المشارك لمجموعة كارلايل، على تليفزيون بلومبيرج: "لا أوصي أي شخص بالاستثمار في العملات المشفرة".

عاجل: تصريح خطير للصحة العالمية

محب الذهب

قال المحاور لـ بلسون، اشتريت الكثير من الذهب، وقد دعاك البعض بحشرة ذهبية، الذهب الآن يقارب 1700 دولار أمريكي للأوقية، هل تعتقد أن الذهب استثمار جيد عند هذا السعر؟

قال بلسون: "نعم، نحن نفعل، نعتقد أن الذهب يعمل بشكل جيد في أوقات التضخم، كانت آخر مرة ذهب فيها الذهب إلى القطع المكافئ في السبعينيات، عندما كان لدينا تضخم مزدوج الرقم لمدة عامين."

السبب في تحول الذهب إلى حركة باربوليك هو أن هناك كمية محدودة للغاية من الذهب القابل للاستثمار، إنها في حدود عدة تريليونات من الدولارات. في حين أن المبلغ الإجمالي للأصول المالية أقرب إلى 200 تريليون دولار أمريكي، لذلك مع ارتفاع التضخم، يحاول الناس الخروج من الدخل الثابت، ويحاولون الخروج من النقود.

والمكان المنطقي للذهاب هو الذهب، ولكن نظرًا لأن مقدار الأموال التي تحاول الخروج من النقد والدخل الثابت يقزم كمية الذهب القابل للاستثمار، فإن عدم توازن العرض والطلب يؤدي إلى ارتفاع الذهب.

أنباء هامة قد تحرك السوق 

ماذا عن العملات المشفرة؟ هل أنت مؤمن؟

قال بلسون: " أنا لست مؤمنا بالعملات المشفرة، وأود أن أقول إن العملات المشفرة هي فقاعة."

أود أن أصفها بأنها عرض محدود من لا شيء، لذلك إلى الحد الذي يكون فيه الطلب أكثر من العرض المحدود، فإن السعر سيرتفع. ولكن إلى الحد الذي ينخفض ​​فيه الطلب، فإن السعر سينخفض، لا توجد قيمة جوهرية لأي من العملات المشفرة باستثناء أن هناك مبلغًا محدودًا.

العملات المشفرة بغض النظر عن مكان تداولها اليوم، ستثبت في النهاية أنها لا قيمة لها، بمجرد أن تتلاشى الوفرة، أو تجف السيولة، ستذهب إلى الصفر.

أنباء إيجابية وحركة استثنائية

لماذا لا تضع استثمارا قصيرا على العملات المشفرة؟

السبب في أننا قمنا ببيع الرهن العقاري على المكشوف في الحجم هو أنه كان غير متماثل - البيع على المكشوف لسند على قدم المساواة له مدة محدودة يتم تداولها عند انتشار 1٪ من سندات الخزانة. لذلك لا يمكنك أن تخسر أكثر من السبريد في المدة. في سوق العملات الرقمية، هناك جانب سلبي غير محدود، لذلك على الرغم من أنني قد أكون على صواب على المدى الطويل إلا أنني سأنهار.

في حالة بتكوين، فقد ارتفع من 5000 دولار أمريكي إلى 65 الف دولار ومن ثم هبط إلى ما دون الـ 30 الف دولار إنها متقلبة للغاية بحيث لا يمكن أن تكون استثمار طويل الأجل.

ماذا عن أسعار الفائدة؟ هل تعتقد أن بنك الاحتياطي الفيدرالي أبقى أسعار الفائدة منخفضة بشكل مصطنع لفترة طويلة جدًا؟

يقول بليسون: " هل أبقوها منخفضة بشكل مصطنع؟ الإجابة بالقطع نعم فعلا".

ويضيف بلسون: " لكن هل أبقوها منخفضة بشكل مصطنع لفترة طويلة جدًا؟ لا أعتقد ذلك.

لقد مررنا على الأرجح بأسوأ أزمة مالية يمكن تخيلها مع فيروس كورونا حيث انهار الاقتصاد بأكمله. لولا السياسات شديدة التيسير لبنك الاحتياطي الفيدرالي ووزارة الخزانة، لكنا قد دخلنا في ركود عميق، من خلال توفير كل الحوافز النقدية والمالية، فقد قللوا بالفعل من الانكماش وأدى إلى انتعاش سريع للغاية.

أسبوع المفاجآت، نفد الصبر