أعلنت شركة RXO (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: RXO) في مكالمة الأرباح الأخيرة عن أداء قوي في الربع الثاني من عام 2024. وبلغت أرباح الشركة المعدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء للربع 28 مليون دولار أمريكي، مع نمو حجم الوساطة بنسبة 4%، بما في ذلك زيادة بنسبة 40% في حجم أقل من حمولة الشاحنات وهامش إجمالي الوساطة الذي وصل إلى الحد الأعلى لتوجيهاتها. كما أعلنت الشركة أيضاً عن فوزها بأعمال جديدة مهمة ومبيعات قوية في مجال النقل المُدار. شهد قطاع الميل الأخير في RXO أسرع معدل نمو في محطات التوقف منذ ما يقرب من عامين، واتخذت الشركة خطوات حاسمة لتعزيز الربحية. ومن خلال نظرة متفائلة، تتوقع شركة RXO نمو الأرباح المعدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء على أساس سنوي في الربع الثالث القادم.
النتائج الرئيسية
- بلغت أرباح RXO المعدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء 28 مليون دولار أمريكي في الربع الثاني من عام 2024.
- نما حجم أعمال السمسرة بنسبة 4%، مع زيادة ملحوظة بنسبة 40% في حجم الشحنات الأقل من حمولة الشاحنات (LTL).
- انخفض حجم الشحن الكامل للشاحنات بنسبة 2%، بينما ارتفع حجم الوساطة عبر الحدود بنسبة 12% على أساس سنوي.
- شهد النقل المُدار منح أكثر من 200 مليون دولار أمريكي في مجال الشحن، مع تجاوز حجم المبيعات 1.6 مليار دولار أمريكي.
- نمت محطات التوقف في الميل الأخير بنسبة 7% على أساس سنوي، مع ارتفاع الهامش الإجمالي للخدمات التكميلية بمقدار 170 نقطة أساس إلى 23%.
- وتسير شركة RXO على المسار الصحيح في عملية الاستحواذ على شركة Coyote Logistics، والمتوقع إتمامها في النصف الأول من الربع الرابع.
توقعات الشركة
- تتوقع شركة RXO انخفاضًا طفيفًا في حجم الوساطة في الربع الثالث، لكنها تتوقع نموًا في حجم الشحنات التجارية الخفيفة.
- من المقرر أن تحقق مبادرات الشركة لخفض التكاليف تأثيراً سنوياً معدلاً للأرباح المعدلة قبل احتساب الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك والاستقطاعات يزيد عن 20 مليون دولار.
- أنهت RXO الربع الثاني بمبلغ 7 ملايين دولار نقداً وتتوقع خفضاً سريعاً للديون مع تعافي السوق.
أبرز الملامح الهبوطية
- كان إجمالي الربح الإجمالي للحمولة الكاملة للشاحنات لكل حمولة أقل بنسبة 30% تقريباً من متوسط الخمس سنوات.
- من المتوقع حدوث انخفاض من رقم واحد إلى رقمين في المائة على أساس سنوي في حجم الحمولة الكاملة للشاحنات للربع الثالث.
- كان التدفق النقدي الحر المعدل للأشهر الستة اللاحقة سالباً بقيمة 8 ملايين دولار أمريكي، متأثراً بانخفاض مستويات الربحية والنفقات الأخرى.
أبرز الملامح الإيجابية
- من المتوقع أن تتحسن الإيرادات لكل حمولة في الربع الثالث، مما يشير إلى اتجاه انخفاض معتدل.
- من المتوقع أن يتراوح هامش الربح الإجمالي للوساطة بين 13% و15% في الربع الثالث.
- الشركة واثقة من تمايزها ونموها في السوق عبر الحدود، مع وجود منشأة في لاريدو في وضع جيد لتوجهات النقل شبه المباشر.
المفقودات
- ذكرت شركة RXO أن إجمالي أرباحها من الحمولة الكاملة للشاحنات لكل حمولة أقل من التوقعات بسبب ظروف السوق.
أبرز الأسئلة والأجوبة
- تناولت الشركة استراتيجية المناقصات والشفافية مع العملاء، متوقعة انعطاف السوق قبل منتصف العام المقبل.
- تسير مبادرات التكلفة الخاصة بشركة RXO على المسار الصحيح، مع توقع التأثير الكامل في الربع الثالث والربع الرابع.
- لم يتم تقديم أي تفاصيل محددة حول تمويل صفقة الاستحواذ على شركة Coyote، ولكن RXO لا تنوي استخدام التمويل المرحلي.
- وقد أعرب المديرون التنفيذيون عن ثقتهم في قدرتهم على تحويل مكاسب الأعمال إلى نمو طويل الأجل.
رسمت مكالمة أرباح شركة RXO في الربع الثاني من العام صورة لشركة تتغلب على تحديات السوق مع اغتنام فرص النمو. إن تركيز الشركة على قطاعي النقل المُدار والميل الأخير، إلى جانب عملية استحواذ استراتيجية قادمة، يضع شركة RXO في موقع يسمح لها بالتفوق على السوق ومواصلة مسار نموها.
رؤى InvestingPro
في أعقاب مكالمة الأرباح المتفائلة لشركة RXO للربع الثاني من عام 2024، توفر العديد من المقاييس الرئيسية ورؤى المحللين من InvestingPro فهمًا أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. مع رسملة سوقية تبلغ 3.51 مليار دولار، يعكس تقييم RXO صورة معقدة. على الرغم من عدم تحقيق الشركة أرباحًا على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية، إلا أن المحللين يتوقعون نموًا في صافي الدخل هذا العام. ويدعم ذلك حقيقة أن أربعة محللين قد قاموا بمراجعة أرباحهم بالزيادة للفترة القادمة، مما يشير إلى الثقة في الأداء المستقبلي لشركة RXO.
تشير بيانات InvestingPro إلى أن RXO يتم تداولها عند مضاعف سعر/دفتر مرتفع يبلغ 5.79، مما يشير إلى أن السوق يُقدر أصول الشركة بتفاؤل كبير. ومع ذلك، تعمل الشركة بمستوى معتدل من الديون، مما قد يوفر بعض الاستقرار في هيكلها المالي. وعلاوة على ذلك، أظهرت RXO عائدًا قويًا على مدار الأشهر الثلاثة الماضية، حيث بلغ إجمالي العائد السعري 44.06%، وهي علامة مشجعة للمستثمرين.
تُسلط نصائح InvestingPro الضوء على إمكانية تحقيق RXO للأرباح هذا العام، حيث يتوقع المحللون حدوث تحول من الفترة السابقة غير المربحة. بالإضافة إلى ذلك، يتم تداول الشركة بمضاعفات تقييم عالية للأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA)، مما يعني أن المستثمرين يتوقعون أرباحًا أعلى قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء في المستقبل.
لاكتساب المزيد من الرؤى والوصول إلى نصائح إضافية من InvestingPro لـ RXO، يمكن للقراء المهتمين استكشاف القائمة الكاملة للنصائح على https://www.investing.com/pro/RXO. يوجد حاليًا 11 نصيحة إضافية متاحة يمكن أن توفر معلومات قيمة لاتخاذ قرارات استثمارية مستنيرة.
تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها