شركة أمريكان إكسبريس تعلن عن نتائج قوية للربع الثالث وترفع توقعاتها للعام الكامل

أعلنت شركة American Express (AXP) عن نتائج مالية قوية للربع الثالث من عام 2024، حيث بلغت ربحية السهم 3.49 دولار وإيرادات بقيمة 16.6 مليار دولار، مسجلة زيادة بنسبة 8% على أساس سنوي. رفعت الشركة توقعاتها لربحية السهم للعام الكامل إلى ما بين 13.75 و14.05 دولار، ارتفاعاً من النطاق السابق البالغ 13.30 إلى 13.80 دولار، مع توقعات نمو الإيرادات بنحو 9%.

النقاط الرئيسية:

• ربحية السهم للربع الثالث: 3.49 دولار

• الإيرادات: 16.6 مليار دولار (زيادة 8% على أساس سنوي)

• رفع توقعات ربحية السهم للعام الكامل إلى 13.75-14.05 دولار

• توقعات نمو الإيرادات: حوالي 9%

• الربع العاشر على التوالي من الإيرادات القياسية

نظرة الشركة المستقبلية

• تتوقع نمو الإيرادات بنسبة 9% للعام الكامل

• تتوقع أن تعكس اتجاهات الربع الرابع أداء الربع الثالث

• تتوقع زيادة تدريجية في الإنفاق على التسويق والتكنولوجيا حتى عام 2025

• تحافظ على التركيز على تحديث المنتجات وإشراك العملاء

النقاط الإيجابية

• نمو بنسبة 10% على أساس سنوي في إجمالي القروض ومستحقات أعضاء البطاقات

• ارتفعت رسوم البطاقات الصافية بنسبة 18% بفضل نجاح تحديثات المنتجات

• زاد صافي دخل الفوائد بنسبة 17%

• تم الحصول على 3.3 مليون بطاقة جديدة في الربع الثالث

• أداء ائتماني قوي مع معدلات تأخر سداد منخفضة

• انخفضت معدلات الشطب إلى 1.9%

النقاط السلبية

• مصروفات المخصصات بلغت حوالي 1.4 مليار دولار، بما في ذلك زيادة في الاحتياطيات بقيمة 264 مليون دولار

• البيئة الاقتصادية الكلية الصعبة تؤثر على الإنفاق العضوي، خاصة في الشركات الصغيرة

الإخفاقات

• النفقات المتعلقة باتفاقيات العملاء والشراكات ذات العلامات التجارية المشتركة لم تنمو كما هو متوقع بسبب انخفاض مستويات الفواتير

أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة

• انتقال العملاء بين فئات البطاقات يظهر زيادة في الإنفاق مع البطاقات ذات الفئات الأعلى

• تمت مناقشة ديناميكيات صافي دخل الفوائد، مع التأكيد على الحساسية الطفيفة للمطلوبات

• لا يزال الإنفاق في المطاعم قوياً، خاصة بين جيل الألفية وجيل Z

• وصلت حجوزات السفر الدولية إلى مستويات ما قبل الجائحة

يظهر أداء American Express للربع الثالث من عام 2024 نمواً مستمراً ومرونة في مواجهة التحديات الاقتصادية. يبدو أن استراتيجية الشركة المتمثلة في تحديث المنتجات والتركيز على فئات الإنفاق الرئيسية مثل تناول الطعام والسفر تؤتي ثمارها، مع نمو قوي في صافي رسوم البطاقات واكتساب العملاء.

إن نجاح الشركة في جذب المستهلكين من جيل الألفية وجيل Z، خاصة مع البطاقة الذهبية المحدثة، يضعها في موقع جيد للنمو المستقبلي. من المتوقع أن تعزز عمليات الاستحواذ على Resy و Tock عروض تناول الطعام وتربط العملاء المميزين بالتجار.

على الرغم من بعض العوائق المتمثلة في زيادة مصروفات المخصصات والتحديات في قطاع الأعمال الصغيرة، تحافظ American Express على نظرة إيجابية. يعكس رفع التوقعات للعام الكامل الثقة في قدرة الشركة على التنقل في المشهد الاقتصادي الحالي مع الاستمرار في الاستثمار في التسويق والتكنولوجيا.

يشير تركيز الشركة على الحفاظ على عوائد قوية وإدارة النفقات بفعالية، إلى جانب الأداء الائتماني القوي، إلى أساس متين للنمو المستقبلي. مع انتقال American Express إلى الربع الرابع واستعدادها لعام 2025، تهدف إلى تحقيق التوازن بين الاستثمار المستمر ونمو الأرباح المستدام.

رؤى InvestingPro

يتم دعم الأداء القوي لشركة American Express في الربع الثالث من عام 2024 بشكل أكبر من خلال بيانات InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 197.36 مليار دولار، مما يعكس ثقة المستثمرين في مسار نموها. يتماشى هذا مع رفع الشركة لتوقعات ربحية السهم للعام الكامل وتوقعات نمو الإيرادات القوية.

تسلط نصائح InvestingPro الضوء على القوة المالية لشركة American Express ومكانتها في السوق. حافظت الشركة على دفع أرباح الأسهم لمدة 54 عاماً متتالياً، مما يدل على التزامها بعوائد المساهمين حتى في البيئات الاقتصادية الصعبة. هذا أمر جدير بالملاحظة بشكل خاص نظراً لحالة عدم اليقين الاقتصادي الحالية المذكورة في تقرير الأرباح.

علاوة على ذلك، يتم تداول American Express بنسبة P/E منخفضة نسبياً مقارنة بنمو أرباحها على المدى القريب، مع نسبة PEG تبلغ 0.58. هذا يشير إلى أن السهم قد يكون مقوماً بأقل من قيمته الحقيقية بالنظر إلى آفاق نموه، مما قد يكون جذاباً للمستثمرين الذين ينظرون إلى التوقعات المرتفعة للشركة والنظرة الإيجابية.

يتوافق نمو إيرادات الشركة البالغ 9.62% على مدار الاثني عشر شهراً الماضية، كما ورد في InvestingPro، بشكل وثيق مع الزيادة البالغة 8% على أساس سنوي المذكورة في نتائج الربع الثالث والنمو المتوقع بنسبة 9% للعام الكامل. يؤكد هذا الاتساق في معدلات النمو قدرة American Express على الحفاظ على مسار نموها.

من الجدير بالذكر أن InvestingPro يقدم 12 نصيحة إضافية لشركة American Express، مما يوفر للمستثمرين تحليلاً أكثر شمولاً للصحة المالية للشركة ومكانتها في السوق.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا