مكالمة الأرباح: كويست دياجنوستكس تسجل نمواً قوياً في الربع الثالث وتتطلع إلى عمليات الاندماج والاستحواذ

سجلت شركة كويست دياجنوستكس إنكوربوريتد (NYSE: DGX) أداءً قوياً في الربع الثالث من عام 2024، حيث بلغ إجمالي الإيرادات 2.49 مليار دولار، مسجلة زيادة بنسبة 8.5% على أساس سنوي. وكان هذا النمو مدفوعاً بالتوسع العضوي والاستحواذات الاستراتيجية، بما في ذلك الشراء الملحوظ لشركة LifeLabs، مما عزز وجود الشركة في السوق الكندية. كما جددت الشركة اتفاقية خطة صحية مهمة مع Elevance Health، مما ساهم في توسيع حصتها في السوق.

وعلى الرغم من الاضطرابات الجوية والتحديات التشغيلية، قدمت كويست توجيهات إيجابية للسنة المالية الكاملة 2024 مع إيرادات متوقعة تتراوح بين 9.8 مليار دولار و9.85 مليار دولار وربحية معدلة للسهم تتراوح بين 8.85 دولار و8.95 دولار.

النقاط الرئيسية

• بلغت إيرادات الربع الثالث الإجمالية 2.49 مليار دولار، بزيادة 8.5% على أساس سنوي.

• ساهمت عمليات الاستحواذ، بما في ذلك LifeLabs، في توسيع السوق، مع إجمالي ثماني عمليات استحواذ خلال العام.

• ارتفعت إيرادات اختبارات المستهلكين بأكثر من 40% بسبب ارتفاع معدل العملاء المتكررين.

• تشمل التوجيهات المالية لعام 2024 إيرادات تتراوح بين 9.8 مليار دولار و9.85 مليار دولار، وربحية معدلة للسهم تتراوح بين 8.85 دولار و8.95 دولار.

• تتوقع الشركة تأثيراً على الإيرادات بقيمة 15 مليون دولار من إعصار ميلتون في الربع الرابع.

• استمرار دمج عمليات الاستحواذ مثل PathAI وLifeLabs، مع التركيز على صفقات التوسع الأصغر حجماً.

• تهدف إلى تحقيق معدل نمو سنوي مركب للإيرادات في منتصف النطاق الأحادي الرقم ومعدل نمو سنوي مركب للأرباح في النطاق الأعلى من الرقم الأحادي حتى عام 2026.

توقعات الشركة

• تم تحديد توجيهات الإيرادات للسنة المالية الكاملة 2024 بين 9.8 مليار دولار و9.85 مليار دولار.

• من المتوقع أن تتراوح ربحية السهم المعلنة بين 7.55 دولار و7.65 دولار، مع ربحية معدلة للسهم تتراوح بين 8.85 دولار و8.95 دولار.

• من المتوقع أن يبلغ النقد من العمليات حوالي 1.3 مليار دولار، مع توقع النفقات الرأسمالية بحوالي 420 مليون دولار.

• من المتوقع أن يتجاوز نمو الإيرادات معدل النمو السنوي المركب التقليدي، مدفوعاً بأنشطة الاندماج والاستحواذ وسنة كاملة من إيرادات LifeLabs.

النقاط السلبية

• أثرت الاضطرابات الجوية وانقطاع خدمة Crowdstrike سلباً على الهوامش بحوالي 50 نقطة أساس.

• هوامش LifeLabs حالياً أقل من متوسط كويست، ومن المتوقع أن تخفف هوامش التشغيل في البداية ولكنها ستحسن الربحية مع مرور الوقت.

• من المتوقع أن يؤثر إعصار ميلتون على إيرادات الربع الرابع بمقدار 15 مليون دولار وعلى ربحية السهم بمقدار 0.08 دولار.

النقاط الإيجابية

• النمو العضوي القوي وعمليات الاستحواذ، خاصة LifeLabs، تدفع نمو الإيرادات.

• زادت إيرادات اختبارات المستهلكين بشكل كبير، بمساعدة ارتفاع معدل العملاء المتكررين.

• أظهرت التشخيصات المتقدمة في صحة الدماغ وصحة المرأة نمواً قوياً.

• نمت الإيرادات من خدمات مختبرات الأطباء وخدمات المختبرات المستشفيات بسبب الفوز بعملاء جدد وزيادة الطلب على الاختبارات المرجعية.

الإخفاقات

• أثرت زيادة تقارب 10 ملايين دولار على أساس سنوي في DCP سلباً على هوامش التشغيل للربع.

أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة

• لا يزال متوسط توجيهات ربحية السهم عند 8.90 دولار، على الرغم من تأثير سلبي بقيمة 0.08 دولار من إعصار ميلتون.

• ساهمت عمليات الاندماج والاستحواذ بحوالي 100 مليون دولار في الإيرادات للربع، حيث ساهمت LifeLabs بحوالي 70 مليون دولار في أسابيعها الخمسة الأولى.

• ناقش المديرون التنفيذيون خططاً لتعزيز هوامش التشغيل على مدى العامين إلى الثلاثة أعوام القادمة، مستهدفين زيادة ربحية السهم من عمليات الاستحواذ.

• تستفيد الشركة من الأتمتة والذكاء الاصطناعي لتعويض تكاليف العمالة وتحسين الكفاءة التشغيلية.

• أكد المديرون التنفيذيون على الحاجة إلى زيادة معدلات Medicare ويدعون إلى عملية جديدة لجمع البيانات لتبرير ذلك من خلال المشاركة التشريعية بعد الانتخابات.

يشير أداء كويست دياجنوستكس في الربع الثالث وتحركاتها الاستراتيجية إلى مسار قوي للشركة، مع التركيز على دمج عمليات الاستحواذ وتوسيع وجودها في السوق. وعلى الرغم من بعض التحديات، تظل توقعات الشركة إيجابية، مع خط قوي للنمو وتحسينات تشغيلية في الأفق.

رؤى InvestingPro

ينعكس الأداء القوي لكويست دياجنوستكس في الربع الثالث من عام 2024 والتوقعات الإيجابية في العديد من المقاييس الرئيسية من InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 17.55 مليار دولار، مما يؤكد وجودها الكبير في قطاع التشخيص الصحي.

أحد أبرز نصائح InvestingPro هو أن كويست دياجنوستكس قد رفعت توزيعات الأرباح لمدة 13 عاماً متتالية، مما يدل على التزام بعوائد المساهمين يتماشى مع الأداء المالي القوي للشركة. هذا أمر مهم بشكل خاص نظراً للنمو القوي في الإيرادات وتوجيهات الأرباح الإيجابية لعام 2024.

بالإضافة إلى ذلك، تظهر بيانات InvestingPro أن كويست دياجنوستكس لديها نسبة سعر إلى الربحية تبلغ 21.02، وهي مرتفعة نسبياً مقارنة بنمو أرباحها على المدى القريب. يشير مقياس التقييم هذا إلى أن المستثمرين يسعرون إمكانات نمو الشركة، بما في ذلك الفوائد المتوقعة من عمليات الاستحواذ الأخيرة مثل LifeLabs.

بلغت إيرادات الشركة للاثني عشر شهراً الماضية حتى الربع الثاني من عام 2024 9,346 مليون دولار، مع نمو طفيف في الإيرادات بنسبة 2.52% في الربع الثاني من عام 2024. تدعم نقطة البيانات هذه ما ورد في المقال عن النمو العضوي للشركة وعمليات الاستحواذ الاستراتيجية التي تدفع زيادات الإيرادات.

تشير نصيحة أخرى ذات صلة من InvestingPro إلى أن كويست دياجنوستكس تتداول بالقرب من أعلى مستوى لها في 52 أسبوعاً، وهو ما يتوافق مع النتائج المالية الإيجابية والتوجيهات المتفائلة المذكورة في المقال. يشير هذا إلى أن السوق يستجيب بشكل إيجابي لأداء الشركة وآفاقها المستقبلية.

بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون إلى تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro نصائح ورؤى إضافية. في الواقع، هناك 5 نصائح إضافية من InvestingPro متاحة لكويست دياجنوستكس، مما يوفر فهماً أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا