تقرير الأرباح: ويذرفورد تسجل نمواً مستقراً في الربع الثالث وتستهدف توسيع الهوامش

أعلنت شركة ويذرفورد إنترناشونال (WFT)، وهي شركة رائدة في مجال خدمات حقول النفط، عن نتائجها المالية للربع الثالث في 1 نوفمبر 2024، حيث قدم الرئيس التنفيذي جيريش ساليجرام، والمدير المالي أرون ميترا، ونائب الرئيس الأول لوك ليموين العرض. حافظت الشركة على هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) المعدل بنسبة 25.2٪ وحققت تدفقاً نقدياً حراً معدلاً قدره 184 مليون دولار.

ظلت الإيرادات ثابتة على أساس ربع سنوي ولكنها ارتفعت بنسبة 7٪ عن العام السابق، ويُعزى ذلك إلى زيادة بنسبة 9٪ في الإيرادات الدولية. أعلنت ويذرفورد عن برنامج لعائد رأس المال، بما في ذلك توزيع أرباح ربع سنوية وإعادة شراء الأسهم، وقدمت رؤى حول عمليات الاستحواذ الاستراتيجية وتحسينات التكنولوجيا التي تهدف إلى دفع النمو المستقبلي وتوسيع الهوامش.

النقاط الرئيسية

• بلغ هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) المعدل 25.2٪، مع تدفق نقدي حر معدل بقيمة 184 مليون دولار، بمعدل تحويل 52٪.

• ظلت الإيرادات ثابتة على أساس ربع سنوي ولكنها ارتفعت بنسبة 7٪ على أساس سنوي، مدفوعة بالأسواق الدولية.

• تم إطلاق برنامج عائد رأس المال، بما في ذلك توزيع أرباح ربع سنوية بقيمة 0.25 دولار للسهم و50 مليون دولار في عمليات إعادة شراء الأسهم.

• تتوقع الشركة نمواً ثابتاً إلى نمو منخفض برقم واحد في الإيرادات في الربع الرابع مع هوامش EBITDA حوالي 25٪.

• التركيز الاستراتيجي على توسيع الهوامش وكفاءة التدفق النقدي، مع استهداف نسبة رأس المال العامل أقل من 25٪.

توقعات الشركة

• تتوقع ويذرفورد نمواً ثابتاً إلى نمو منخفض برقم واحد في الإيرادات في الربع الرابع، مع هامش EBITDA معدل ثابت حوالي 25٪.

• تتضمن توجيهات العام الكامل أكثر من 500 مليون دولار في التدفق النقدي الحر المعدل ونمو سنوي متوقع في EBITDA بنسبة 20٪ تقريباً.

• تظل الشركة ملتزمة بعمليات الدمج والاستحواذ الاستراتيجية وتعزيز العروض التكنولوجية والخدمية، مع التركيز على تكنولوجيا الأسلاك.

النقاط السلبية

• تمت ملاحظة تحديات في أمريكا اللاتينية وتحولات في الجدولة في الشرق الأوسط وشمال أفريقيا.

• من المتوقع أن يكون أداء أمريكا اللاتينية ثابتاً إلى منخفض قليلاً، مع مواجهة المكسيك لتغيرات سياسية ومن المرجح أن تستمر كولومبيا في تباطؤها.

النقاط الإيجابية

• أربعة عشر ربعاً متتالياً من النمو السنوي في الإيرادات الدولية، مع إظهار المملكة العربية السعودية زيادة بنسبة 29٪ منذ بداية العام حتى تاريخه.

• تهدف الشركة إلى تحقيق هوامش EBITDA في أواخر العشرينات خلال السنوات الثلاث المقبلة وتخطط لإعادة حوالي 50٪ من النقد المولد إلى المساهمين.

• أكملت ويذرفورد أربع عمليات استحواذ أصغر هذا العام، مما عزز محفظتها دون وجود فجوات كبيرة.

الإخفاقات

• يظل نمو الإيرادات ثابتاً على أساس ربع سنوي، مما يشير إلى بيئة نمو أبطأ.

• تواجه الشركة تحديات في تحسين كفاءة رأس المال العامل، مستهدفة بشكل خاص تخفيضاً من 25.8٪ إلى 25٪ أو أقل.

أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة

• ناقش الرئيس التنفيذي نشاط الطلبات وتوقعات السوق، مشيراً إلى احتمال نمو بنسبة عالية من رقم واحد في بعض دول الشرق الأوسط المختارة.

• تم التأكيد على أهمية الحفاظ على جودة العمل العالية وعدم التنازل عن الهوامش من أجل نمو الإيرادات.

• تم تسليط الضوء على عروض الشركة المتعلقة بالإنتاج الرقمي، مثل منصة الإنتاج ForeSite والاستحواذ على Datagration، كفرص للنمو.

في الختام، يظهر أداء ويذرفورد إنترناشونال للربع الثالث الاستقرار ونهجاً استراتيجياً للنمو رغم تحديات السوق. يضع تركيز الشركة على توسيع الهوامش وكفاءة التدفق النقدي والاستحواذات الاستراتيجية الشركة في موقع جيد لخلق قيمة مستقبلية. تظل قيادة ويذرفورد متفائلة بشأن قدرتها على التنقل في ديناميكيات السوق وتحسين الربحية من خلال التكنولوجيا والعروض الخدمية والكفاءة التشغيلية. من المتوقع أن يكون التحديث القادم من الشركة في فبراير خلال مكالمة أرباح الربع الرابع.

رؤى InvestingPro

يمكن وضع تقرير الأرباح الأخير لشركة ويذرفورد إنترناشونال (WFT) ونظرتها الاستراتيجية في سياق أوسع من خلال البيانات الفورية من InvestingPro. تشير نسبة السعر إلى الربحية للشركة البالغة 11.71 إلى أنها تتداول بتقييم منخفض نسبياً مقارنة بأرباحها، وهو ما يتماشى مع نصيحة InvestingPro التي تشير إلى أن WFT "تتداول بنسبة سعر إلى الربحية منخفضة نسبة إلى نمو الأرباح على المدى القريب." قد يكون هذا نقطة جذابة للمستثمرين الذين يبحثون عن القيمة، خاصة مع الأخذ في الاعتبار الأداء المالي القوي للشركة والمبادرات الاستراتيجية المبينة في مكالمة الأرباح.

يدعم نمو الإيرادات بنسبة 13.55٪ خلال الاثني عشر شهراً الماضية، كما ورد في تقرير InvestingPro، رواية الشركة عن النمو المستمر في الإيرادات الدولية على أساس سنوي. بالإضافة إلى ذلك، فإن نمو الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) بنسبة 25.67٪ خلال نفس الفترة يتجاوز توجيهات الشركة لنمو سنوي في EBITDA بنسبة 20٪ تقريباً، مما يشير إلى أن ويذرفورد تتفوق على توقعاتها الخاصة.

تسلط نصيحة InvestingPro الضوء على أن "الأصول السائلة لويذرفورد تتجاوز الالتزامات قصيرة الأجل"، مما يعزز المركز المالي القوي للشركة وقدرتها على تمويل برنامج عائد رأس المال الذي تم الإعلان عنه حديثاً. تعتبر هذه القوة في السيولة مهمة بشكل خاص نظراً لخطط الشركة لبدء توزيع أرباح ربع سنوية وإعادة شراء الأسهم.

من الجدير بالذكر أن InvestingPro يقدم 8 نصائح إضافية لشركة ويذرفورد إنترناشونال، مما يوفر للمستثمرين تحليلاً أكثر شمولاً للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. يمكن أن تكون هذه الرؤى قيمة لأولئك الذين يتطلعون إلى اتخاذ قرارات استثمارية مستنيرة بناءً على البيانات النوعية والكمية على حد سواء.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا