سجلت S&P Global (SPGI) نتائج مالية قوية للربع الثالث من عام 2024، مع زيادة سنوية بنسبة 16% في إجمالي الإيرادات، لتصل إلى 3.6 مليار دولار. ساهم قسم التصنيفات بشكل كبير في هذا النمو، حيث ارتفعت إيرادات المعاملات بأكثر من 80%. كما نمت ربحية السهم المعدلة المخففة بنسبة 21% بسبب توسع الهامش وإعادة شراء الأسهم.
تتفاءل S&P Global بشأن توقعاتها المالية لعام 2024، حيث رفعت توقعات نمو الإيرادات إلى ما بين 11.5% و12.5%، وتوقعت أن تكون ربحية السهم المعدلة المخففة بين 15.10 دولار و15.30 دولار. تشمل التغييرات في القيادة انضمام إريك أبواف كمدير مالي في فبراير 2025 وتعيين سوغاتا ساها رئيساً لقسم استخبارات السوق.
النقاط الرئيسية
- ارتفع إجمالي إيرادات S&P Global بنسبة 16% على أساس سنوي لتصل إلى 3.6 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024.
- ارتفعت إيرادات المعاملات في قسم التصنيفات بأكثر من 80%، مع زيادة بنسبة 76% في الإصدارات المفوترة في أسواق الدين.
- نمت ربحية السهم المعدلة المخففة بنسبة 21%، مدفوعة بتوسع الهامش وعمليات إعادة شراء الأسهم الكبيرة.
- تخطط الشركة لعمليات تصفية إضافية للتركيز على فرص النمو العالية وتلتزم بالابتكار في مجالات مثل الذكاء الاصطناعي التوليدي.
- من المقرر إجراء تغييرات في القيادة، مع تعيين إريك أبواف كمدير مالي جديد ابتداءً من فبراير 2025.
- التوجيهات المالية لعام 2024 إيجابية، مع توقعات نمو الناتج المحلي الإجمالي العالمي، ومعدلات التضخم في الولايات المتحدة، ومتوسط أسعار خام برنت.
توقعات الشركة
- رفعت S&P Global توقعات نمو الإيرادات لعام 2024 إلى ما بين 11.5% و12.5%.
- من المتوقع أن تكون ربحية السهم المعدلة المخففة بين 15.10 دولار و15.30 دولار، مما يعكس زيادة عن التوجيهات السابقة.
- تم رفع توجيهات التدفق النقدي الحر المعدل إلى حوالي 5.2 مليار دولار.
- تشير التوقعات الخاصة بالأقسام إلى نطاقات أضيق لنمو الإيرادات وتحسن الهوامش عبر مختلف الأقسام.
النقاط السلبية
- واجهت S&P Global بعض التحديات في قطاع الخدمات المالية، مما أدى إلى انخفاض طفيف في معدلات الاحتفاظ بالعملاء.
- لوحظت رياح معاكسة دورية في المبيعات في قسم استخبارات السوق بسبب قيود النمو الهيكلي والمنافسة العالية.
- تم تخفيف توقعات إيرادات التنقل بسبب تحديات الاستدعاء المستمرة، على الرغم من أن نمو الاشتراكات الأساسية ظل قوياً.
النقاط الإيجابية
- أداء قوي في التآزر، خاصة في البيع المتقاطع، مع إطلاق 23 منتجاً جديداً في قسم استخبارات السوق.
- ارتفعت الإيرادات في مجال الاستدامة والتحول الطاقي بنسبة 15% لتصل إلى 90 مليون دولار.
- ارتفعت إيرادات حلول الأسواق الخاصة بنسبة 22% لتصل إلى 134 مليون دولار، مما يشير إلى بيئة سوق مواتية لعروض الشركة.
الإخفاقات
- على الرغم من النتائج الإيجابية بشكل عام، واجهت الشركة ضغوطاً على الأسعار في قطاع استخبارات السوق بسبب ظروف السوق.
أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة
- أكد المديرون التنفيذيون على أهمية البيانات عالية الجودة لدمج الذكاء الاصطناعي وسلطوا الضوء على الابتكارات المستمرة في المنتجات.
- أعرب فريق القيادة عن ثقته في إمكانات الشركة للتعافي والنمو في مختلف القطاعات.
- ناقشت مارتينا تشيونغ ودوغ بيترسون الحاجة إلى نهج أكثر تكاملاً في المبيعات وخدمة العملاء لتعزيز العلاقات مع العملاء.
أظهرت مكالمة أرباح الربع الثالث لشركة S&P Global الأداء المالي القوي للشركة والمبادرات الاستراتيجية الهادفة إلى النمو على المدى الطويل. مع التحولات القيادية في الأفق والتركيز على الابتكار وإشراك العملاء، تظل S&P Global واثقة من قدرتها على تحقيق قيمة للمساهمين والتكيف مع ظروف السوق المتغيرة.
رؤى InvestingPro
يدعم الأداء القوي لشركة S&P Global (SPGI) في الربع الثالث من عام 2024 بيانات إضافية من InvestingPro. يتوافق نمو إيرادات الشركة البالغ 10.09% خلال الاثني عشر شهراً الماضية مع الزيادة المبلغ عنها بنسبة 16% على أساس سنوي في الربع الثالث، مما يشير إلى استمرار زخم النمو. وهذا أمر مثير للإعجاب بشكل خاص نظراً للقيمة السوقية الكبيرة لشركة S&P Global البالغة 154.33 مليار دولار.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على القوة المالية لشركة S&P Global وسياساتها الصديقة للمساهمين. حافظت الشركة على مدفوعات الأرباح لمدة 54 عاماً متتالياً ورفعت توزيعات الأرباح لمدة 11 عاماً متتالياً. يؤكد هذا النمو المستمر في توزيعات الأرباح، إلى جانب عائد الأرباح الحالي البالغ 0.74%، على التزام S&P Global بإعادة القيمة للمساهمين، حتى مع استثمارها في مبادرات النمو مثل دمج الذكاء الاصطناعي وتطوير المنتجات الجديدة.
كما أن ربحية الشركة جديرة بالملاحظة، مع هامش ربح إجمالي يبلغ 68.13% وهامش دخل تشغيلي يبلغ 39.24% خلال الاثني عشر شهراً الماضية. تدعم هذه الهوامش القوية قدرة S&P Global على الاستثمار في الابتكار ومواجهة التحديات المحتملة في السوق، كما ذُكر في مكالمة الأرباح.
في حين أن S&P Global تتداول بنسبة سعر إلى الربحية مرتفعة تبلغ 46.96، مما قد يثير مخاوف بشأن التقييم، من المهم ملاحظة أن 15 محللاً قد راجعوا توقعات أرباحهم صعوداً للفترة القادمة. يتوافق هذا الشعور الإيجابي من المحللين مع التوجيهات المرتفعة للشركة لعام 2024 ويشير إلى الثقة في الأداء المستقبلي لشركة S&P Global.
بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro نصائح ورؤى إضافية. حالياً، هناك 10 نصائح إضافية من InvestingPro متاحة لشركة S&P Global، مما يوفر فهماً أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا