أعلنت شركة Associated Banc-Corp (NYSE: ASB) عن أداء قوي في أرباح الربع الثالث لعام 2024، متنقلة خلال مشهد اقتصادي أمريكي صعب. أعلن الرئيس التنفيذي Andy Harmening عن ربحية سهم مخففة (EPS) بلغت 0.56 دولار وزيادة في ودائع العملاء الأساسية بنسبة 2%، مما أتاح تخفيض التمويل بالجملة. كما شهدت الشركة ارتفاعاً بنسبة 1% في إجمالي القروض، بشكل رئيسي في القطاعين التجاري والسيارات، وزيادة قدرها 6 ملايين دولار في صافي دخل الفوائد (NII) ليصل إلى 253 مليون دولار. مع وجود مركز رأسمالي قوي ومبادرات نمو مستمرة، تظل Associated Banc-Corp متفائلة بشأن مسارها على الرغم من النظرة الحذرة للاقتصاد الكلي.
النقاط الرئيسية
- ربحية السهم المخففة عند 0.56 دولار للربع الثالث من عام 2024.
- نمو ودائع العملاء الأساسية بنسبة 2%، مما قلل من احتياجات التمويل بالجملة.
- إضافة 16 مدير علاقات تجارية منذ سبتمبر 2023، مع خطط لإضافة 26 بحلول أوائل عام 2025.
- زيادة بنسبة 1% في إجمالي القروض، مدفوعة بقطاعي التجارة والسيارات.
- ارتفع صافي دخل الفوائد إلى 253 مليون دولار، مع توسع هامش صافي الفائدة إلى 2.78%.
- تتوقع نمواً تراكمياً في القروض التجارية بقيمة 750 مليون دولار ونمواً في الودائع بقيمة 2.5 مليار دولار بحلول نهاية عام 2025.
- مركز رأسمالي قوي مع نسبة CET1 عند 9.72%.
- إطلاق قطاع جديد للودائع المتخصصة وحلول الدفع.
توقعات الشركة
- نمو تراكمي متوقع في القروض التجارية بقيمة 750 مليون دولار ونمو في الودائع بقيمة 2.5 مليار دولار بحلول نهاية عام 2025.
- من المتوقع أن يكون نمو ودائع العملاء الأساسية في الحد الأدنى من نطاق 3%-5% لعام 2024.
- من المتوقع أن يتراوح نمو صافي دخل الفوائد بين 0%-1% لعام 2024.
- نمو الدخل غير الفوائد للسنة الكاملة يتراوح بين -1% إلى 1%.
- تم تخفيض توقعات نمو المصروفات إلى 1%-2% من قاعدة 783 مليون دولار.
النقاط السلبية
- حذر بشأن العوامل الاقتصادية الكلية التي تؤثر على جودة الائتمان.
- مراقبة محفظة العقارات التجارية عن كثب.
- من المتوقع أن يظل الدخل غير الفوائد ثابتاً أو ينمو قليلاً.
النقاط الإيجابية
- نسب رأسمالية قوية مع CET1 عند 9.72%.
- تحسن رضا العملاء ومسار إيجابي لاستراتيجية النمو.
- تفاؤل بشأن أداء قطاع إدارة الثروات والعلاقات التجارية.
الإخفاقات
- على الرغم من الأداء القوي، تظل الشركة متحفظة في توقعات نموها وسط عدم اليقين الاقتصادي.
أبرز نقاط الأسئلة والأجوبة
- التركيز على ائتمانات قصيرة الأجل مختارة في قطاع العقارات التجارية.
- نمو أبطأ عمداً في قروض السيارات للحفاظ على جودة ائتمانية عالية.
- من المتوقع أن تشهد محفظة الأوراق المالية نمواً متواضعاً في التدفق النقدي.
- توقع رافعة تشغيلية إيجابية لعام 2025، مشروطة بتخفيضات الأسعار ونمو الإيرادات الإجمالي.
أكدت مكالمة أرباح الربع الثالث لشركة Associated Banc-Corp على مرونة الشركة وتخطيطها الاستراتيجي في مواجهة تباطؤ الاقتصاد. إن تركيز البنك على تعزيز علاقات العملاء، وإدارة جودة الائتمان، وتوسيع فريقه التجاري قد وضعه في موقع يؤهله لمواصلة النمو. مع نظرة حذرة ولكن متفائلة، تقود Associated Banc-Corp طريقها عبر الرياح الاقتصادية المعاكسة مع وضع الأساس للنجاح المستقبلي.
رؤى InvestingPro
يتم تسليط مزيد من الضوء على الأداء القوي للربع الثالث لشركة Associated Banc-Corp من خلال المقاييس الرئيسية من InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 3.42 مليار دولار، مما يعكس وجودها الكبير في القطاع المصرفي. مع نسبة سعر إلى الربحية تبلغ 19.5، يتم تداول ASB بتقييم معقول بالنظر إلى آفاق نموها وتاريخ توزيعات الأرباح.
وفيما يتعلق بتوزيعات الأرباح، تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن Associated Banc-Corp قد حافظت على دفع توزيعات الأرباح لمدة 50 عاماً متتالياً، مما يدل على التزام قوي بعوائد المساهمين. وهذا يتماشى جيداً مع المركز الرأسمالي القوي للشركة والنظرة المتفائلة. علاوة على ذلك، يوفر عائد توزيعات الأرباح الحالي البالغ 3.88% فرصة دخل جذابة للمستثمرين.
يتم التأكيد على ربحية البنك من خلال نصيحة أخرى من InvestingPro، والتي تشير إلى أن Associated Banc-Corp كانت مربحة خلال الاثني عشر شهراً الماضية. وهذا يتوافق مع تقرير الأرباح الإيجابي وثقة الإدارة في النمو المستقبلي.
تجدر الإشارة إلى أن InvestingPro يقدم رؤى إضافية، مع 7 نصائح إضافية متاحة لشركة Associated Banc-Corp، مما يوفر تحليلاً أعمق للمستثمرين الذين يسعون للحصول على معلومات شاملة.
في حين أبلغت الشركة عن زيادة بنسبة 1% في إجمالي القروض، تظهر بيانات InvestingPro انخفاضاً في الإيرادات بنسبة 21.33% خلال الاثني عشر شهراً الماضية. ومع ذلك، يجب النظر إلى هذا في سياق البيئة الاقتصادية الصعبة وتركيز البنك الاستراتيجي على النمو عالي الجودة.
يشير تقدير القيمة العادلة من InvestingPro البالغ 23.64 دولار إلى إمكانية ارتفاع من سعر الإغلاق السابق البالغ 22.68 دولار، بما يتماشى مع النظرة الإيجابية للشركة ومبادرات النمو المذكورة في مكالمة الأرباح.
تكمل هذه الرؤى من InvestingPro تقرير الأرباح، مما يوفر للمستثمرين نظرة أكثر شمولاً للصحة المالية ومركز السوق لشركة Associated Banc-Corp.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا