أعلنت شركة WisdomTree Investments, Inc. (WETF)، وهي شركة رائدة في رعاية صناديق المؤشرات المتداولة ("ETF") والمنتجات المتداولة في البورصة ("ETP")، عن نتائج مالية قوية للربع الثالث من عام 2024. وعلى الرغم من تسجيل تدفقات خارجة بقيمة 2.4 مليار دولار، معظمها من منتجات DXJ وUSFR، إلا أن الأصول تحت الإدارة (AUM) للشركة وصلت إلى مستوى قياسي بلغ 112.6 مليار دولار.
شهدت الإيرادات المعدلة زيادة كبيرة بنسبة 20.5% على أساس سنوي، لتصل إلى 109.4 مليون دولار. تضمنت الخطوات الاستراتيجية للشركة إعادة شراء أسهم ممتازة بقيمة 144 مليون دولار وإصدار سندات قابلة للتحويل بقيمة 240 مليون دولار، مما خفض سعر الفائدة من 5.75% إلى 3.25%.
النقاط الرئيسية
- وصلت الأصول تحت الإدارة لشركة WisdomTree إلى مستوى قياسي بلغ 112.6 مليار دولار على الرغم من التدفقات الخارجة.
- ارتفعت الإيرادات المعدلة إلى 109.4 مليون دولار، بزيادة قدرها 20.5% عن العام السابق.
- شملت إجراءات إدارة رأس المال إعادة شراء أسهم ممتازة وإصدار سندات قابلة للتحويل بسعر فائدة أقل.
- بلغ صافي الدخل المعدل للربع 28.8 مليون دولار، أو 0.18 دولار للسهم، مع هامش تشغيل بلغ 34.3%.
- أطلقت WisdomTree منصات الترميز، WisdomTree Prime وWisdomTree Connect، لتعزيز التمويل المدعوم بتقنية البلوكتشين.
- تظل الشركة ملتزمة بالابتكار وتوسيع توزيع منتجاتها.
توقعات الشركة
- ستركز WisdomTree على تطوير المنتجات العالمية، وحلول المحافظ، ووظائف الأصول الرقمية في عام 2025.
- تخطط الشركة لمواصلة الاستثمار في الكفاءات التشغيلية.
- تتفاءل WisdomTree بالمراحل الأولى من أعمال النماذج الخاصة بها وتتوقع زيادة في اعتمادها من قبل المستشارين الماليين.
النقاط السلبية
- واجهت WisdomTree تدفقات خارجة بقيمة 2.4 مليار دولار، بشكل رئيسي من منتجات DXJ وUSFR.
- تشكل العقبات التنظيمية تحديات أمام إطلاق WisdomTree Prime.
النقاط الإيجابية
- تم الإبلاغ عن نمو قوي في الأرباح وتوسع في الهوامش.
- تشير الهوامش الإضافية العالية التي تتجاوز 50% إلى إمكانية المزيد من التوسع في الهوامش.
- جذب صندوق المؤشرات المتداولة للنمو النوعي الجديد، QGRW، حوالي 0.5 مليار دولار من الأصول وتفوق على أداء NASDAQ.
- يُنظر إلى تكوين الأصول تحت الإدارة لشركة WisdomTree على أنه مواتٍ في السوق الحالية، مع التركيز على الأسهم العالمية والسلع والحلول قصيرة الأجل.
الإخفاقات
- خفضت الشركة توجيهاتها للإنفاق التقديري إلى 62 مليون دولار - 65 مليون دولار.
أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة
- ردًا على Northland Securities، ناقشت WisdomTree نجاح صناديق المؤشرات المتداولة الجديدة الخاصة بها، وخاصة QGRW، وتركيزها على العروض الموضوعية في أوروبا ومنتجات العملات المشفرة.
- بالنسبة لعام 2025، تشمل الأولويات الاستثمارات في المنتجات العالمية، وحلول المحافظ، والأصول الرقمية، والحفاظ على الكفاءات التشغيلية.
أكدت مكالمة أرباح الربع الثالث لشركة WisdomTree على فترة من النمو الكبير والتقدم الاستراتيجي. إن تركيز الشركة على الابتكار، لا سيما في مجال الترميز والأصول الرقمية، يضعها في موقع يمكنها من الاستفادة من المشهد المالي المتطور. أعرب المديرون التنفيذيون في WisdomTree عن نظرة مستقبلية واثقة، مدعومة بأداء مالي قوي والتزام بتوسيع عروض منتجاتهم وقنوات التوزيع.
رؤى InvestingPro
يدعم الأداء المالي القوي لشركة WisdomTree Investments (WETF) في الربع الثالث من عام 2024 مقاييس رئيسية من InvestingPro. يتماشى نمو إيرادات الشركة البالغ 22.85% خلال الاثني عشر شهرًا الماضية مع الزيادة المبلغ عنها بنسبة 20.5% على أساس سنوي في الإيرادات المعدلة. يتكمل هذا النمو القوي بنمو مثير للإعجاب في الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) بنسبة 86.06% خلال نفس الفترة، مما يشير إلى تحسينات كبيرة في الكفاءة التشغيلية.
تكشف بيانات InvestingPro عن وضع مالي صحي لشركة WisdomTree، مع نسبة سعر إلى الربحية تبلغ 21.16 ونسبة سعر إلى الربحية المعدلة تبلغ 19.14 للاثني عشر شهرًا الماضية اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2024. تشير هذه الأرقام إلى أن السهم مقيم بشكل معقول بالنظر إلى آفاق نموه. تتضح ربحية الشركة القوية من هامش دخل التشغيل البالغ 29.65%، وهو ما يتوافق مع هامش التشغيل المعدل المبلغ عنه والبالغ 34.3% للربع الثالث من عام 2024.
هناك نصيحتان ذات صلة من InvestingPro لشركة WisdomTree جديرتان بالملاحظة بشكل خاص:
1. حافظت WisdomTree على مدفوعات الأرباح لمدة 11 عامًا متتالية، مما يدل على التزام بعوائد المساهمين يتماشى مع أدائها المالي القوي.
2. أظهرت الشركة عائدًا مرتفعًا خلال العام الماضي، وهو ما ينعكس في العائد السعري الإجمالي لمدة عام والبالغ 60.15% الذي أبلغ عنه InvestingPro.
تعزز هذه الرؤى من InvestingPro النظرة الإيجابية لشركة WisdomTree ووضعها الاستراتيجي في سوق صناديق المؤشرات المتداولة. يمكن للمستثمرين الراغبين في الحصول على تحليل أكثر شمولاً الوصول إلى نصائح ومقاييس إضافية من خلال منتج InvestingPro، والذي يقدم ما مجموعه 6 نصائح لشركة WisdomTree Investments.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا