مكالمة الأرباح: مجموعة كاليفورنيا ووتر سيرفيس تسجل نمواً قوياً في الربع الثالث

أعلنت مجموعة كاليفورنيا ووتر سيرفيس (NYSE: CWT) عن زيادة كبيرة في أرباحها للربع الثالث من عام 2024، حيث ارتفعت الإيرادات التشغيلية بنسبة 17.5% لتصل إلى 299.6 مليون دولار. وارتفع صافي دخل الشركة بشكل حاد إلى 60.7 مليون دولار، أو 1.03 دولار للسهم، مقارنة بـ 34.4 مليون دولار، أو 0.60 دولار للسهم، خلال نفس الفترة من عام 2023. وقد تعزز هذا النمو بسبب زيادة أسعار العملاء والاستخدام. كما أعلنت الشركة عن توزيع أرباح ثابتة، مسجلة توزيعها الفصلي المتتالي رقم 319، وقدمت تحديثات حول هيكلها الرأسمالي ومبادراتها البيئية.

النقاط الرئيسية

• ارتفعت الإيرادات التشغيلية بنسبة 17.5% لتصل إلى 299.6 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2024.

• ارتفع صافي الدخل إلى 60.7 مليون دولار، أو 1.03 دولار للسهم.

• ساهمت أسعار العملاء والاستخدام في نمو الإيرادات.

• ارتفعت النفقات التشغيلية إلى 232.8 مليون دولار، ويرجع ذلك أساساً إلى ارتفاع تكاليف إنتاج المياه والضرائب.

• بلغت الإيرادات منذ بداية العام حتى تاريخه 814.6 مليون دولار، مع صافي دخل قدره 171.1 مليون دولار.

• استثمرت الشركة 332.2 مليون دولار في رأس المال خلال الأشهر التسعة الأولى، مستهدفة 385 مليون دولار للعام بأكمله.

• تم الإعلان عن توزيع أرباح بقيمة 0.28 دولار للسهم للمساهمين المسجلين في 11 نوفمبر 2024.

توقعات الشركة

• تتوقع مجموعة كاليفورنيا ووتر سيرفيس استثمار 1.6 مليار دولار من 2025 إلى 2027، مع التركيز على البنية التحتية.

• حصلت الشركة على عائد على حقوق الملكية بنسبة 10.27% لعام 2025.

• من المتوقع تحصيل حوالي 94.2 مليون دولار على مدى السنوات الثلاث القادمة من الأرصدة التنظيمية.

النقاط السلبية

• ارتفعت النفقات التشغيلية بسبب زيادة تكاليف إنتاج المياه والضرائب.

• قد تحتاج الشركة إلى تقديم طلب تكلفة رأس المال في عام 2025.

النقاط الإيجابية

• ينعكس الأداء القوي للشركة في الزيادة الكبيرة في صافي الدخل والإيرادات التشغيلية.

• أدت المبادرات البيئية إلى خفض فواتير العملاء بنسبة 21% على مدى 15 عاماً.

• حصلت الشركة على جائزة التميز WaterSense من وكالة حماية البيئة الأمريكية.

الإخفاقات

• لم يتم الإبلاغ عن أي إخفاقات محددة في مكالمة الأرباح.

أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة

• أكد الرئيس التنفيذي مارتن كروبيلنيكي على أهمية مراعاة المجتمعات ذات الدخل المنخفض في ملفات قضايا الأسعار الخاصة بهم.

• تبلغ حقوق الملكية للشركة 60.8%، مع تمويل دين حديث بقيمة 125 مليون دولار لمواءمة الهيكل الرأسمالي.

• من غير المتوقع أن تؤثر قاعدة الرصاص والنحاس الجديدة لوكالة حماية البيئة بشكل كبير على منطقة الخدمة في كاليفورنيا.

• تم التخطيط لاستثمارات بقيمة 226 مليون دولار لمعالجة مخاوف PFOS.

سلطت مكالمة أرباح الربع الثالث لمجموعة كاليفورنيا ووتر سيرفيس الضوء على أداء مالي قوي والتزام باستثمارات رأسمالية كبيرة في البنية التحتية والمبادرات البيئية. مع زيادة قوية في الإيرادات التشغيلية وصافي الدخل، تتمتع الشركة بموقع جيد لمواصلة مسار نموها. يظهر وضع حقوق الملكية للشركة وتمويل الديون الأخير نهجاً استراتيجياً لإدارة هيكلها الرأسمالي، في حين تؤكد برامجها البيئية التزامها بالاستدامة وتوفير التكاليف للعملاء. وبينما تتطلع مجموعة كاليفورنيا ووتر سيرفيس إلى المستقبل، فإنها تظل مركزة على تقديم قيمة للمساهمين وتوفير خدمات مياه موثوقة لعملائها.

رؤى InvestingPro

يدعم الأداء القوي لمجموعة كاليفورنيا ووتر سيرفيس في الربع الثالث بيانات إضافية من InvestingPro. يتماشى نمو إيرادات الشركة البالغ 24.25% على مدار الاثني عشر شهراً الماضية مع الزيادة المبلغ عنها بنسبة 17.5% في إيرادات التشغيل للربع الثالث. ومن المتوقع أن يستمر هذا الاتجاه في النمو، حيث تشير نصائح InvestingPro إلى أن المحللين يتوقعون نمواً في المبيعات في العام الحالي.

يتضح التزام الشركة بقيمة المساهمين في تاريخ توزيعات الأرباح. تسلط إحدى نصائح InvestingPro الضوء على أن مجموعة كاليفورنيا ووتر سيرفيس قد رفعت توزيعات الأرباح لمدة 31 عاماً متتالياً وحافظت على مدفوعات الأرباح لمدة 54 عاماً متتالياً. يؤكد هذا السجل المثير للإعجاب على الاستقرار المالي للشركة والتزامها بإعادة القيمة للمساهمين، وهو ما يتوافق مع إعلان توزيعات الأرباح الفصلية المذكور في تقرير الأرباح.

من منظور التقييم، يشير نسبة السعر إلى الربحية للشركة البالغة 17.36 إلى تقييم معقول نسبياً مقارنة بأرباحها. تشير إحدى نصائح InvestingPro إلى أن السهم يتم تداوله بنسبة منخفضة للسعر إلى الربحية مقارنة بنمو الأرباح على المدى القريب، مما قد يشير إلى إمكانية ارتفاع محتمل للمستثمرين. بالإضافة إلى ذلك، مع عائد توزيعات أرباح يبلغ 2.16%، قد يكون السهم جذاباً للمستثمرين الذين يركزون على الدخل.

لا تزال توقعات ربحية الشركة إيجابية، حيث تظهر بيانات InvestingPro هامش ربح إجمالي بنسبة 55.38% وهامش دخل تشغيلي بنسبة 24.07% على مدار الاثني عشر شهراً الماضية. تدعم هذه الأرقام قدرة الشركة على إدارة التكاليف بفعالية مع نمو الإيرادات، كما نوقش في تقرير الأرباح.

بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون للحصول على تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro نصائح ومقاييس إضافية تتجاوز تلك المذكورة هنا. هناك 5 نصائح إضافية من InvestingPro متاحة لمجموعة كاليفورنيا ووتر سيرفيس، توفر رؤى أعمق حول الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا