مكالمة الأرباح: جينيراك تسجل نمواً قوياً في المبيعات خلال موسم الأعاصير

أعلنت شركة جينيراك هولدينغز إنك (NYSE: GNRC) عن زيادة كبيرة في المبيعات للربع الثالث من عام 2024، حيث بلغت صافي المبيعات 1.17 مليار دولار، مسجلة ارتفاعاً بنسبة 10% عن العام السابق. وكان هذا النمو مدفوعاً بشكل كبير بزيادة نشاط انقطاع التيار الكهربائي في أعقاب إعصاري هيلين وميلتون، مما أدى إلى ارتفاع بنسبة 28% في مبيعات المنتجات السكنية.

وعلى الرغم من انخفاض مبيعات المنتجات التجارية والصناعية العالمية بنسبة 15% وتراجع المبيعات الدولية بنسبة 20%، فقد رفعت الشركة توقعاتها لعام 2024، متوقعة نمواً كبيراً في المبيعات السكنية وتحسناً في هوامش الربح الإجمالي والأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء المعدلة. كما أعلنت جينيراك عن منحة بقيمة 50 مليون دولار من وزارة الطاقة لتنفيذ حلول الشبكات الصغيرة في كاليفورنيا، والتي من المتوقع أن تدعم الشبكة خلال فترات الذروة في الطلب.

النقاط الرئيسية

• ارتفعت صافي مبيعات جينيراك للربع الثالث من عام 2024 بنسبة 10% على أساس سنوي لتصل إلى 1.17 مليار دولار.

• نمت مبيعات المنتجات السكنية بنسبة 28%، مدفوعة بالأعاصير الأخيرة.

• رفعت الشركة توقعاتها لعام 2024، متوقعة شحنات إضافية بقيمة 200 مليون دولار.

• تحسنت هوامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء المعدلة، حيث بلغت هوامش الربع الثالث 19.8%.

• حصلت جينيراك على منحة بقيمة 50 مليون دولار لمشاريع الشبكات الصغيرة في كاليفورنيا.

• تواجه الشركة انخفاضاً في المبيعات الدولية وشحنات المنتجات التجارية والصناعية.

• بلغ صافي الدخل وفقاً للمبادئ المحاسبية المقبولة عموماً للربع الثالث 114 مليون دولار، مع ربحية السهم المخففة 1.89 دولار.

توقعات الشركة

• نمو متوقع في صافي المبيعات بنسبة 5% إلى 9% لعام 2024.

• زيادة متوقعة في مبيعات المنتجات السكنية في النسبة المئوية العالية من العشرات.

• تحسن في الهوامش الإجمالية بحوالي 450 نقطة أساس مقارنة بعام 2023.

• تقدر هوامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء المعدلة بنسبة 17.5% إلى 18.5% للعام الكامل.

• من المتوقع أن يصل التدفق النقدي الحر إلى حوالي 500 مليون دولار لعام 2024.

النقاط السلبية

• انخفضت مبيعات المنتجات التجارية والصناعية العالمية بنسبة 15%.

• تراجعت المبيعات الدولية بنسبة 20%، متأثرة بضعف ظروف سوق الاتصالات وتأثيرات العملة.

• تمت مراجعة توقعات مبيعات المنتجات التجارية والصناعية والمنتجات الأخرى لعام 2024 لتكون أقل بـ 50 مليون دولار مما كان متوقعاً سابقاً.

النقاط الإيجابية

• اتجاهات نمو إيجابية في أمريكا اللاتينية والشرق الأوسط.

• إطلاق منتجات جديدة وشراكات مخطط لها للعام المقبل.

• توسيع خيارات التمويل لمولدات الطاقة الاحتياطية المنزلية في عام 2025 لتحسين معدلات إتمام المبيعات.

الإخفاقات

• أداء سوق التأجير أضعف من المتوقع، مع طلب ضعيف متوقع حتى عام 2025.

• تأخير الإطلاق التجاري لنظام تخزين الطاقة PWRcell 2 إلى فبراير 2024.

أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة

• مناقشة تأثير الأعاصير الأخيرة على مبيعات مولدات الطاقة الاحتياطية المنزلية.

• توقع زيادة الطلب بحوالي 200 مليون دولار من أحداث الأعاصير.

• توسيع شبكة الوكلاء السكنيين، خاصة في تكساس.

• زيادة الإنتاج متأثرة بقدرات سلسلة التوريد.

• شهر قياسي متوقع للاستشارات المنزلية في أكتوبر.

تظل شركة جينيراك هولدينغز إنك واثقة من موقعها الاستراتيجي وقدرتها على تلبية الطلب المتزايد على حلول الطاقة الاحتياطية. مع اقتراب الإطلاق التجاري لنظام تخزين الطاقة PWRcell 2 والاستثمارات المستمرة في تكنولوجيا الطاقة، فإن الشركة مهيأة لمواصلة مسار نموها على الرغم من تحديات السوق الحالية. تركز الإدارة على التعامل مع هذه الظروف والاستعداد للفرص المستقبلية، مع توقع مناقشة نتائج الربع الرابع والسنة المالية الكاملة 2024 في مكالمة الأرباح القادمة في منتصف فبراير.

رؤى InvestingPro

يتوافق الأداء المالي الأخير لشركة جينيراك هولدينغز إنك (NYSE: GNRC) وتوقعاتها المستقبلية مع العديد من الرؤى الرئيسية من InvestingPro. إن الزيادة المبلغ عنها بنسبة 10% في صافي المبيعات للربع الثالث من عام 2024 والتوقعات المرتفعة للعام تتماشى مع نصيحة InvestingPro التي تفيد بأن "صافي الدخل من المتوقع أن ينمو هذا العام". يتم دعم مسار النمو هذا بشكل أكبر من خلال الموقف القوي للشركة في قطاع المنتجات السكنية، والذي شهد ارتفاعاً بنسبة 28% في المبيعات بسبب نشاط الأعاصير الأخيرة.

تظهر بيانات InvestingPro أن إيرادات جينيراك للاثني عشر شهراً الماضية حتى الربع الثاني من عام 2024 بلغت 4,021.81 مليون دولار أمريكي، مع هامش ربح إجمالي قدره 36.21%. توفر هذه الأرقام سياقاً للصحة المالية للشركة وقدرتها على الاستفادة من فرص السوق، مثل زيادة الطلب على مولدات الطاقة الاحتياطية المنزلية بعد الكوارث الطبيعية.

تشير نصيحة أخرى ذات صلة من InvestingPro إلى أن جينيراك "تتداول بنسبة P/E منخفضة نسبياً مقارنة بنمو الأرباح على المدى القريب". هذا مثير للاهتمام بشكل خاص نظراً لتوقعات الشركة المرتفعة لعام 2024 والشحنات الإضافية المتوقعة بقيمة 200 مليون دولار. يدعم نسبة PEG البالغة 0.67 اعتباراً من الربع الثاني من عام 2024 هذا الرأي، مما يشير إلى أن السهم قد يكون مقيماً بأقل من قيمته الحقيقية مقارنة بآفاق نموه.

يتضح الموقف القوي لجينيراك في السوق من خلال العائد السعري الإجمالي لمدة عام واحد البالغ 96.92%، كما ورد في InvestingPro. يتماشى هذا الأداء مع النقاط الإيجابية للشركة، بما في ذلك اتجاهات النمو الإيجابية في أمريكا اللاتينية والشرق الأوسط، بالإضافة إلى إطلاق منتجات جديدة وشراكات مخطط لها.

من الجدير بالذكر أن InvestingPro يقدم 11 نصيحة إضافية لجينيراك، مما يوفر للمستثمرين تحليلاً أكثر شمولاً للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق. يمكن أن تكون هذه الرؤى ذات قيمة خاصة لأولئك الذين يتطلعون إلى اتخاذ قرارات مستنيرة في ضوء الأداء الأخير لجينيراك وتوقعاتها المستقبلية.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا