في 31 أكتوبر 2024، أعلنت شركة فونتير (NYSE: VNT)، وهي شركة تكنولوجيا صناعية عالمية، عن نتائجها المالية للربع الثالث، مظهرة زيادة بنسبة 3% في المبيعات الأساسية، متجاوزة التوقعات. قدم الرئيس التنفيذي مارك موريلي والمدير المالي أنشومان آغا نظرة إيجابية للشركة، مؤكدين على الأداء القوي في قطاعات التكنولوجيا البيئية وتكنولوجيا الوقود والنمو الكبير في خط منتجات Invenco. وعلى الرغم من التحديات في بعض الأسواق، أعرب المسؤولون التنفيذيون عن ثقتهم في التوجه الاستراتيجي للشركة وجهود الابتكار.
النقاط الرئيسية
- سجلت فونتير زيادة بنسبة 3% في المبيعات الأساسية، مع وصول إجمالي المبيعات إلى 750 مليون ﷼.
- شهد قطاع الحلول البيئية والوقود (EFS) نمواً بنسبة 9%، مدفوعاً بمبيعات قوية لقطع الغيار في السوق الثانوية.
- أطلقت الشركة حل شحن للسيارات الكهربائية بقيمة 2 مليون ﷼ وفازت بثلاث مناقصات كبيرة في الهند بقيمة تقريبية 70 مليون ﷼.
- بلغت ربحية السهم المعدلة 0.073﷼، مع تدفق نقدي حر قدره 109 مليون ﷼، مشيراً إلى معدل تحويل بنسبة 98%.
- نمت تكنولوجيا التنقل بنسبة 4%، بينما انخفضت حلول الإصلاح بنسبة 5%.
- تتوقع فونتير إيرادات سنوية تبلغ حوالي 2.97 مليار ﷼ مع ربحية سهم معدلة حوالي 2.90﷼.
- يظل المسؤولون التنفيذيون متفائلين بشأن عام 2025، متوقعين طلباً صحياً وتوسعاً في الهوامش.
نظرة الشركة المستقبلية
- من المتوقع أن تبلغ الإيرادات للسنة الكاملة حوالي 2.97 مليار ﷼، مما يعكس نمواً أساسياً يزيد قليلاً عن 1%.
- بالنسبة لعام 2025، تتوقع فونتير طلباً صحياً عبر معظم الأسواق وتتفاءل بشأن النمو وتوسع الهوامش.
- من المتوقع أن تكون الرافعة التشغيلية في الثلاثينيات المنخفضة، مع توقع توسع الهوامش مدفوعاً بالتحسينات في الركائز الأساسية للأعمال.
النقاط السلبية
- تواجه أسواق غسيل السيارات وإصلاح السيارات ضغوطاً، على الرغم من أن الشركة متفائلة بشأن التغلب على هذه التحديات.
- انخفض هامش الربح التشغيلي المعدل بمقدار 80 نقطة أساس.
- شهد قطاع حلول الإصلاح انخفاضاً بنسبة 5% في المبيعات الأساسية بسبب الضغوط الاقتصادية الكلية.
النقاط الإيجابية
- أداء قوي في قطاع EFS، خاصة في أمريكا الشمالية، مع ارتفاع الطلبات بنسبة 10% على أساس سنوي.
- ارتفعت مبيعات Invenco بأكثر من 20%، مدفوعة بمحطة الدفع الجديدة FlexPay 6.
- حصلت الشركة على عقود كبيرة وأطلقت حلولاً جديدة، مما يشير إلى جهود قوية في الابتكار وتوسيع السوق.
الإخفاقات
- على الرغم من النمو الشامل، شهدت الشركة انخفاضات في قطاعات محددة مثل غسيل السيارات وإصلاح السيارات.
أبرز النقاط في جلسة الأسئلة والأجوبة
- ناقش المسؤولون التنفيذيون توقعات بقاء هوامش EFS ثابتة أو انخفاضها قليلاً على أساس سنوي، بينما من المتوقع أن تستقر حلول الإصلاح.
- من المتوقع أن تولد مناقصات الهند، البالغة قيمتها 70 مليون ﷼، إيرادات على مدى الـ 18 شهراً القادمة للأجهزة وتمتد لسنوات متعددة للخدمات.
- من المتوقع أن تحقق مبادرات خفض التكاليف وفورات قدرها 12 مليون ﷼ في عام 2024، مع توقع استمرار حوالي 8 مليون ﷼ منها في عام 2025.
- ستظل مستويات الاستثمار في البحث والتطوير ثابتة كنسبة مئوية من المبيعات.
- من المتوقع أن تستقر احتياطيات الديون المعدومة، دون تدهور في المحفظة المالية.
عكست مكالمة أرباح فونتير للربع الثالث شركة تتعامل مع تحديات السوق بتركيز استراتيجي وابتكار. مع نظرة مستقبلية مستقرة للعام المقبل واستمرار التعاون مع أصحاب المصلحة، تستعد فونتير لمواصلة مسار نموها في مواجهة ظروف الصناعة الديناميكية.
رؤى InvestingPro
يتوافق تقرير الأرباح الأخير لشركة فونتير مع العديد من المقاييس والرؤى الرئيسية من InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 5.72 مليار ﷼، مما يعكس وجودها الكبير في قطاع التكنولوجيا الصناعية.
إحدى أبرز نصائح InvestingPro هي أن فونتير تتداول بنسبة P/E منخفضة نسبياً مقارنة بنمو أرباحها على المدى القريب. يدعم هذا نسبة P/E للشركة البالغة 14.26 ونسبة P/E المعدلة البالغة 13.26 للاثني عشر شهراً الماضية حتى الربع الثاني من عام 2024. تشير هذه الأرقام إلى أن سهم فونتير قد يكون مقيماً بأقل من قيمته مقارنة بإمكانات أرباحه، مما قد يكون جذاباً للمستثمرين الباحثين عن القيمة.
تم تعزيز ربحية الشركة، كما تم تسليط الضوء عليها في مكالمة الأرباح، من خلال نصيحة أخرى من InvestingPro تشير إلى أن فونتير كانت مربحة خلال الاثني عشر شهراً الماضية. يتم دعم هذا أيضاً من خلال الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) المبلغ عنها والبالغة 695.2 مليون ﷼ وهامش EBITDA قوي بنسبة 23.12% لنفس الفترة.
بلغت إيرادات فونتير للاثني عشر شهراً الماضية حتى الربع الثاني من عام 2024 3.01 مليار ﷼، وهو ما يتماشى بشكل وثيق مع إيرادات الشركة المتوقعة للسنة الكاملة والبالغة حوالي 2.97 مليار ﷼ المذكورة في مكالمة الأرباح. قد يكون الاختلاف الطفيف بسبب الأطر الزمنية المختلفة وأداء الشركة المتطور.
من الجدير بالذكر أن InvestingPro يقدم نصائح ورؤى إضافية تتجاوز ما تم ذكره هنا. يمكن للمستثمرين المهتمين بتحليل أكثر شمولاً استكشاف المجموعة الكاملة من 11 نصيحة متاحة على منصة InvestingPro.
يرسم تقرير الأرباح الأخير وهذه المقاييس المالية صورة لشركة تنجح في النمو والحفاظ على الربحية على الرغم من بعض تحديات السوق. تدعم هذه البيانات النظرة المتفائلة للمسؤولين التنفيذيين لعام 2025، بما في ذلك توقعاتهم للطلب الصحي وتوسع الهوامش.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا