أعلنت شركة AXIS Capital Holdings Limited (AXS) عن أداء مالي قوي في الربع الثالث من عام 2024، حيث بلغ صافي الدخل 173 مليون دولار، أو 2.04 دولار للسهم المخفف، مع عائد سنوي على حقوق الملكية (ROE) بنسبة 13%. كما شهدت الشركة زيادة ملحوظة في القيمة الدفترية للسهم لتصل إلى 64.65 دولار، مما يمثل نمواً بنسبة تقارب 20% منذ بداية العام. حققت AXIS أعلى أقساط إجمالية مكتتبة في الربع الثالث، بلغت 1.9 مليار دولار، بزيادة قدرها 1.6% عن العام السابق.
حافظت شركة التأمين على نسبة مجمعة قوية بلغت 93.1%، على الرغم من الخسائر الكبيرة الناجمة عن الإعصارين هيلين وميلتون. بالإضافة إلى ذلك، تقوم AXIS باستثمارات استراتيجية في التكنولوجيا لتعزيز الكفاءة وقد أعادت 77 مليون دولار للمساهمين من خلال توزيعات الأرباح وإعادة شراء الأسهم.
النقاط الرئيسية
- بلغ صافي دخل AXIS Capital للربع الثالث من عام 2024 173 مليون دولار، مع عائد سنوي على حقوق الملكية بنسبة 13%.
- ارتفعت القيمة الدفترية للسهم إلى 64.65 دولار، مما يشير إلى نمو بنسبة تقارب 20% منذ بداية العام.
- ارتفعت الأقساط الإجمالية المكتتبة إلى 1.9 مليار دولار، مسجلة أعلى إنتاج للربع الثالث.
- بلغت النسبة المجمعة 93.1%، على الرغم من خسائر الكوارث الناجمة عن الإعصارين هيلين وميلتون.
- بلغ الدخل التشغيلي 230 مليون دولار، مع عائد سنوي تشغيلي على حقوق الملكية بنسبة 17.3%.
- سجل قطاع التأمين إنتاج أقساط بقيمة 1.5 مليار دولار، مع أداء قوي في خطوط الممتلكات والحوادث.
- تخطط AXIS للحفاظ على نسبة مصروفات عامة وإدارية (G&A) أقل من 11% بحلول عام 2026.
توقعات الشركة
- تتوقع AXIS نهاية قوية لعام 2024 وتتوقع استمرار النمو في عام 2025.
- الشركة متفائلة بشأن الاستفادة من عروض منتجاتها المتنوعة وقدراتها الجغرافية للنمو المربح في المستقبل.
- تهدف الاستثمارات الاستراتيجية في تكنولوجيا الذكاء الاصطناعي إلى تحسين عمليات التقديم والاكتتاب.
النقاط السلبية
- واجهت الشركة خسائر كوارث بقيمة 78 مليون دولار من الإعصارين هيلين وبيريل.
- شهد قطاع إعادة التأمين انخفاضاً بنسبة 8.7% في الأقساط الإجمالية بسبب مشكلات التوقيت.
النقاط الإيجابية
- حققت AXIS زيادة بنسبة 4.7% في الأقساط الإجمالية في قطاع التأمين، مدفوعة بنمو الممتلكات والحوادث.
- شهدت الشركة إطلاقاً كبيراً للاحتياطيات في الخطوط قصيرة الأجل واستقراراً في خطوط الحوادث طويلة الأجل.
- أدى النهج الحذر في الاكتتاب إلى نمو بنسبة 8.3% في أعمال الأمن السيبراني في الولايات المتحدة.
الإخفاقات
- تباطأ نمو الأقساط في الربع الثالث، متأثراً بالتوقيت ومزيج الأعمال.
أبرز نقاط الأسئلة والأجوبة
- شهدت الشركة زيادة بنسبة 10% في صافي الأقساط المكتتبة لأعمال الممتلكات وارتفاعاً بنسبة 18% في E&S.
- على الرغم من بيئة التسعير المعتدلة، لا تزال AXIS كافية من حيث الأقساط.
- تعطي AXIS الأولوية للربحية على النمو العدواني ولكنها ترى فرصاً في المبادرات الجديدة التي ساهمت في 40% من نمو أعمال التأمين في الربع الثالث.
تواصل AXIS Capital Holdings Limited إظهار مركز مالي قوي ومرونة في مواجهة تحديات الصناعة. مع التركيز على كفاية الأقساط والكفاءة التشغيلية، تتمتع AXIS بموقع جيد للنمو والربحية في المستقبل. تؤكد الاستثمارات الاستراتيجية للشركة وممارسات إدارة المخاطر الحكيمة التزامها بتقديم قيمة للمساهمين والعملاء على حد سواء.
رؤى InvestingPro
يدعم الأداء المالي القوي لشركة AXIS Capital Holdings Limited (AXS) في الربع الثالث من عام 2024 بيانات إضافية من InvestingPro. تبلغ القيمة السوقية للشركة 6.8 مليار دولار، مما يعكس وجودها الكبير في صناعة التأمين. مع نسبة سعر إلى الربحية تبلغ 10.77، يبدو أن AXS يتم تداولها بتقييم جذاب نسبة إلى أرباحها، وهو ما يتماشى مع صافي الدخل القوي المُبلغ عنه وأرقام العائد على حقوق الملكية.
تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن AXS قد رفعت توزيعات أرباحها لمدة 21 عاماً متتالياً وحافظت على دفع توزيعات الأرباح لمدة 22 عاماً متتالياً. يؤكد هذا التاريخ المتسق لتوزيعات الأرباح التزام الشركة بإعادة القيمة للمساهمين، كما يتضح من الـ 77 مليون دولار التي تمت إعادتها من خلال توزيعات الأرباح وإعادة شراء الأسهم المذكورة في المقال.
يدعم نمو إيرادات الشركة بنسبة 6.37% على مدار الاثني عشر شهراً الماضية ونمو الإيرادات الفصلية بنسبة 12.33% في الربع الثالث من عام 2024 ما ورد في المقال عن تحقيق AXIS لأعلى أقساط إجمالية مكتتبة في الربع الثالث. بالإضافة إلى ذلك، تعكس نسبة هامش الدخل التشغيلي البالغة 11.24% قدرة الشركة على الحفاظ على الربحية على الرغم من مواجهة خسائر الكوارث.
تشير إحدى نصائح InvestingPro إلى أن AXS يتم تداولها بنسبة سعر إلى الربحية منخفضة نسبة إلى نمو الأرباح على المدى القريب، مع نسبة PEG تبلغ 0.75. هذا يشير إلى أن السهم قد يكون مقيماً بأقل من قيمته الحقيقية بالنظر إلى آفاق نموه، مما قد يكون محل اهتمام المستثمرين الذين ينظرون إلى النظرة الإيجابية للشركة لبقية عام 2024 وحتى عام 2025.
تجدر الإشارة إلى أن InvestingPro لديها 11 نصيحة إضافية متاحة لـ AXS، مما يوفر للمستثمرين تحليلاً أكثر شمولاً للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا