في مكالمة مؤتمر أرباح الربع الثالث لعام 2024 في 31 أكتوبر، أبلغت شركة APi Group Corporation (APG) عن زيادة في الإيرادات إلى 1.83 مليار دولار، بارتفاع 2.4% على أساس سنوي، مدفوعة بالنمو العضوي في قطاع خدمات السلامة. ارتفع الربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء المعدل بنسبة 9.4%، وتظل الشركة على المسار الصحيح لتحقيق هامش معدل للربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء بنسبة 13% بحلول عام 2025.
على الرغم من التحديات، بما في ذلك التأثير المتوقع على الإيرادات بقيمة 150 مليون دولار من تأخيرات المشاريع، تتوقع مجموعة APi استمرار النمو وتحسين الهامش حتى عام 2025. أبلغت الشركة عن زيادة في هامش الربح الإجمالي المعدل إلى 31% ونمو في ربحية السهم المخففة المعدلة إلى 0.51 دولار. أعرب الرئيس التنفيذي لمجموعة APi، راس بيكر، عن ثقته في مستقبل الشركة، مسلطاً الضوء على خط أنابيب قوي للاندماج والاستحواذ واختيار المشاريع بشكل منضبط.
النقاط الرئيسية
- ارتفعت إيرادات الربع الثالث إلى 1.83 مليار دولار، بزيادة 2.4% على أساس سنوي.
- شهد قطاع خدمات السلامة نمواً عضوياً بنسبة 9%، بينما شهدت الخدمات المتخصصة انخفاضاً عضوياً بنسبة 7.7%.
- تحسن هامش الربح الإجمالي المعدل إلى 31%، وزاد الربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء المعدل بنسبة 9.4%.
- تستهدف الشركة هامش ربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء معدل بنسبة 13% بحلول عام 2025.
- بلغ التدفق النقدي الحر المعدل للربع الثالث 227 مليون دولار، بمعدل تحويل 93%.
- تمت مراجعة توجيهات الإيرادات للسنة المالية 2024 إلى 7 مليارات دولار، مع ربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء معدل بين 890 مليون دولار و900 مليون دولار.
نظرة الشركة المستقبلية
- تهدف مجموعة APi إلى تحقيق هامش ربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء معدل بنسبة 13% بحلول عام 2025.
- رفعت الشركة توجيهاتها لتحويل التدفق النقدي الحر المعدل للسنة المالية 2024 إلى أكثر من 75%.
- سيتم مشاركة الاستراتيجية طويلة المدى في يوم المستثمرين في مايو 2025.
- من المتوقع أن تبلغ صافي الإيرادات لعام 2024 حوالي 7 مليارات دولار.
النقاط السلبية
- من المتوقع أن تؤثر تأخيرات المشاريع، خاصة في قطاعات الخدمات المتخصصة والتدفئة والتهوية وتكييف الهواء، على الإيرادات بمقدار 150 مليون دولار.
- شهدت الخدمات المتخصصة انخفاضاً في الإيرادات بنسبة 13.4% إلى 493 مليون دولار.
النقاط الإيجابية
- سجل تراكم الطلبات رقماً قياسياً بلغ حوالي 2 مليار دولار في أعمال السلامة الأساسية.
- التركيز المستمر على الاختيار المنضبط للمشاريع ونشاط الاندماج والاستحواذ التكميلي.
- أبلغ قطاع خدمات السلامة عن زيادة في الإيرادات بنسبة 9.7% إلى 1.34 مليار دولار.
الإخفاقات
- تم تخفيض توجيهات الإيرادات لعام 2024 من 7.15 مليار دولار السابقة إلى 7 مليارات دولار.
- شهدت الخدمات المتخصصة انخفاضاً في الإيرادات العضوية بنسبة 7.7%.
أبرز نقاط الأسئلة والأجوبة
- الرئيس التنفيذي راس بيكر واثق من مسار نمو الشركة حتى عام 2025.
- تواصل الشركة تنفيذ زيادات في الأسعار وتظل متفائلة بشأن آفاق النمو.
- لا يزال خط أنابيب الاندماج والاستحواذ قوياً، مع توقعات استمرار النمو في التدفق النقدي الحر.
قدمت شركة APi Group Corporation، بقيادة الرئيس التنفيذي راس بيكر والمدير المالي كيفن كروم، أداءً قوياً في الربع الثالث من عام 2024، حيث عكست الإيرادات والأرباح النمو ونظرة إيجابية للمستقبل. من المقرر أن يساهم نهج الشركة المنضبط في اختيار المشاريع وعمليات الاندماج والاستحواذ الاستراتيجية في تحقيق هدفها المتمثل في الوصول إلى هامش ربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء معدل بنسبة 13% بحلول عام 2025. على الرغم من بعض التحديات في قطاعات الخدمات المتخصصة والتدفئة والتهوية وتكييف الهواء، فإن تراكم الطلبات القوي والتركيز على الخدمات ذات الهامش المرتفع يشيران إلى مسار صحي لمجموعة APi في المستقبل.
رؤى InvestingPro
يتوافق تقرير الأرباح الأخير لشركة APi Group Corporation (APG) مع العديد من الرؤى الرئيسية من InvestingPro. ينعكس نمو إيرادات الشركة إلى 1.83 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024 في بيانات InvestingPro، والتي تظهر إيرادات بقيمة 6.87 مليار دولار للاثني عشر شهراً الماضية حتى الربع الثاني من عام 2024. يشير هذا إلى مسار نمو متسق، وإن كان مع تباطؤ طفيف كما يتضح من نمو الإيرادات بنسبة 0.75% خلال نفس الفترة.
تركيز الشركة على تحسين الهوامش جدير بالملاحظة بشكل خاص. في حين تستهدف مجموعة APi هامش ربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء معدل بنسبة 13% بحلول عام 2025، تكشف بيانات InvestingPro أن هامش الدخل التشغيلي الحالي يبلغ 6.02% للاثني عشر شهراً الماضية. يشير هذا إلى أن هناك مجالاً كبيراً للتحسين، بما يتماشى مع الأهداف الاستراتيجية للإدارة.
يسلط أحد نصائح InvestingPro الضوء على أن صافي الدخل من المتوقع أن ينمو هذا العام، مما يؤكد النظرة الإيجابية للشركة والزيادة المبلغ عنها في ربحية السهم المخففة المعدلة. بالإضافة إلى ذلك، تشير نصيحة أخرى من InvestingPro إلى أن المحللين يتوقعون أن تكون الشركة مربحة هذا العام، مما يدعم الشعور الإيجابي العام الذي تم التعبير عنه في مكالمة الأرباح.
من الجدير بالذكر أن تحركات سعر سهم مجموعة APi متقلبة للغاية، وفقاً لنصيحة InvestingPro. ينعكس هذا التقلب في أداء الشركة الأخير، مع عائد إجمالي للسعر بنسبة 32.43% خلال العام الماضي، على الرغم من انخفاض بنسبة 9.75% خلال الأشهر الستة الماضية.
بالنسبة للمستثمرين الذين يسعون للحصول على تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro نصائح ورؤى إضافية. حالياً، هناك 5 نصائح إضافية من InvestingPro متاحة لمجموعة APi، مما يوفر فهماً أعمق للصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا