نظام كولومبيا المصرفي في مؤتمر باركليز: الانضباط يقود المكاسب

الثلاثاء، 15 سبتمبر 2026 — استخدم نظام كولومبيا المصرفي (COLB) مؤتمر باركليز السنوي الرابع والعشرين للخدمات المالية العالمية للتقديم على استراتيجية ثابتة وانتقائية في سوق مصرفي وصفته الإدارة بأنه شديد التنافسية بشكل غير معتاد. وقال المسؤولون التنفيذيون إن الشركة تجني مكاسب من تنظيف الميزانية العمومية، ونمو الرسوم، والمكاسب التكنولوجية، حتى في ظل تصاعد ضغوط المنافسين على الأسعار والودائع ونمو القروض.

قال رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي كلينت شتاين والمدير المالي إيفان سيدا إن كولومبيا تختار عدم السعي وراء الحجم على حساب العوائد أو معايير الاكتتاب. ويعتمد البنك على الخدمات المصرفية القائمة على العلاقات، وتسعير الودائع المدروس، والتخلص التدريجي من القروض الموروثة، مع إعادة رأس المال إلى المساهمين وتوسيع الأعمال القائمة على الرسوم.

أبرز النقاط

• قالت كولومبيا إنها تعمل على تحسين الربحية من خلال تحسين الميزانية العمومية، لا من خلال النمو العدواني.
• ارتفع هامش صافي الفائدة بمقدار 20 نقطة أساس خلال العام الماضي، وتتوقع الإدارة الوصول إلى مستوى مستدام يتجاوز 4% وتخطيه على الأرجح في الربع الثالث.
• تساعد إيرادات الرسوم وأدوات الذكاء الاصطناعي والامتياز التجاري الأعمق في تعويض الضغوط الناجمة عن سوق الإقراض والودائع شديد التنافسية.
• تواصل الشركة إعادة شراء أسهمها، إذ بلغت قيمة الأسهم المُعاد شراؤها حتى الآن 500,000,000 دولار من أصل تفويض بقيمة 700,000,000 دولار.
• تبقى جودة الائتمان قوية، بما في ذلك في قطاع الزراعة، حيث تكون القروض المتعثرة محدودة ومتنوعة.

البيئة التشغيلية

قالت الإدارة إن الربع الثالث بدا مشابهاً إلى حد بعيد للربع الثاني، مع استقرار خطوط الأعمال وتقدم مشاريع العملاء. وكان التغيير الأصعب هو المشهد التنافسي، الذي اشتد في الربع الثاني ولا يزال قوياً في كل من الإقراض والودائع.

• ظلت المنافسة على الودائع حادة مع سعي البنوك للحصول على السيولة الفائضة والعائد.
• وُصفت المنافسة على القروض بأنها "على حافة اللاعقلانية"، إذ يقدم بعض المنافسين تسعيراً عدوانياً وهياكل أكثر مرونة لتنمية إجمالي الميزانية العمومية.
• قالت كولومبيا إنها تستجيب بتسعير انتقائي أو "جراحي" على شهادات الإيداع ومنتجات سوق المال.
• قال البنك إنه يستخدم تمويل بنك قروض المنازل الفيدرالي عند الحاجة بدلاً من دفع مبالغ مبالغ فيها مقابل الودائع.
• قالت الإدارة إن تكاليف الودائع المدرة للفائدة في الربع الثاني انخفضت، لكن من المتوقع أن تكون تكاليف الربع الثالث مستقرة أو أعلى قليلاً، مع استبعاد تكرار الانخفاضات الإضافية بسهولة.

قال شتاين إن البنك يتنافس علاقة بعلاقة، موازناً القيمة الكاملة للعميل، بما في ذلك الودائع وإدارة الخزينة وبطاقات الائتمان وخدمات الثروات. وقال إن كولومبيا لا تهدف إلى أن تكون المُقرض الأرخص.

"عرض القيمة الذي نقدمه ليس أن نكون مزود التكلفة المنخفضة أو المُقرض الذي يقدم أقصى عائد"، قال شتاين. "نعمل بجد شديد، وقد فعلنا ذلك لسنوات عديدة، لنكون مستشاراً موثوقاً. ومع ذلك، نتوقع أن نُكافأ على ذلك. وهذا يأتي بسعر متميز."

النتائج المالية واستراتيجية الميزانية العمومية

قالت كولومبيا إن تنظيف ميزانيتها العمومية يُنتج مكاسب ملموسة. فعلى مدار العام الماضي، أضاف البنك 20 نقطة أساس إلى هامش صافي الفائدة وحسّن العائد على متوسط الأصول بنحو 10 نقاط أساس مقارنة بالربع الثاني من العام السابق.

• من المتوقع أن يصل هامش صافي الفائدة إلى مستوى مستدام يتجاوز 4% وأن يتخطاه على الأرجح في الربع الثالث.
• انخفض الاعتماد على التمويل بالجملة بأكثر من 20% خلال العام الماضي.
• يبقى رأس المال القائم على المخاطر حول 13.50% حتى بعد إعادة ما يزيد على 1,000,000,000 دولار من إجمالي رأس المال إلى المساهمين خلال العام الماضي.
• ارتفعت الإيرادات غير المرتبطة بالفائدة إلى نحو 55 نقطة أساس من متوسط الأصول، مقارنة بـ 45 نقطة أساس في الربع الثاني من العام الماضي.
• قالت الشركة إن إجمالي مستويات رأس المال أعلى قليلاً مما كانت عليه قبل عام، على الرغم من عمليات إعادة الشراء وتوزيعات الأرباح.

يُعدّ التخلص التدريجي من نحو 7,000,000,000 دولار من القروض المعاملاتية الموروثة، ما يعادل نحو 15% من المحفظة، جزءاً محورياً من الاستراتيجية. وتحمل هذه القروض كوبوناً بنسبة 4.14% وتتراجع بوتيرة تزيد قليلاً على 1,000,000,000 دولار سنوياً.

• تتوقع الإدارة نشاطاً ملحوظاً في إعادة التسعير والاستحقاق خلال العام المقبل.
• من المتوقع أن تتباطأ وتيرة التخلص التدريجي ابتداءً من الربع الثاني من العام المقبل، وإن كان ذيل أطول سيستمر لعدة سنوات.
• يُفضل البنك التخلص التدريجي على البيع بالجملة، مشيراً إلى أن البيع الضخم لن يكون منطقياً للمساهمين.
• يأتي الإقراض البديل من الأعمال التجارية الأساسية القائمة على العلاقات بكوبونات أعلى وعوائد إجمالية أفضل.
• تتحول المحفظة نحو مزيج أكثر تركيزاً على القطاع التجاري والقروض الصناعية والتجارية.

قال سيدا إن البنك لا يسعى إلى تسجيل أرقام نمو في الودائع تلفت الأنظار.

"لسنا بنكاً سيسجل نمواً بنسبة 10% في الودائع الأساسية"، قال. "إنه حقاً، من وجهة نظري، خدمات مصرفية تجارية أساسية في كل سوق نتواجد فيه، من الأعمال الصغيرة إلى المتوسطة وصولاً إلى المؤسسات التجارية الأكبر حجماً."

إيرادات الرسوم والخدمات المصرفية القائمة على العلاقات

قال المسؤولون التنفيذيون إن إيرادات الرسوم باتت تمثل جزءاً أكثر أهمية من الأعمال مع تعمق كولومبيا في علاقاتها التجارية. وارتفعت الإيرادات غير المرتبطة بالفائدة كنسبة من متوسط الأصول إلى نحو 55 نقطة أساس، بدعم من إدارة الخزينة وخدمات البطاقات والخدمات التجارية ومقايضات التوزيع وإدارة الثروات.

• قال البنك إنه يهدف إلى بناء علاقات متكاملة، لا مجرد تقديم القروض.
• قالت الإدارة إن علاقة الإقراض الصرف غالباً لا تستطيع تحقيق عائد بنسبة 10% إلى 12% دون ودائع وخدمات أخرى.
• تركز إدارة الثروات على أصحاب ومديري العملاء التجاريين.
• صُمّمت شبكة التجزئة أساساً لدعم الأعمال التجارية وأصحابها.
• قالت كولومبيا إن تاريخها الممتد على مدى 33 عاماً متجذر في الخدمات المصرفية التجارية للشارع الرئيسي.

قال شتاين إن نموذج الشركة مصمم للفوز بالأعمال في وسط السوق، بين البنوك الكبرى التي كثيراً ما لا تخدم العملاء التجاريين الأصغر حجماً والبنوك الإقليمية الأصغر التي قد تفتقر إلى المنتجات وطاقة الميزانية العمومية.

قالت الشركة إن بصمتها الجغرافية تشمل الآن نحو 330 مكتباً في كاليفورنيا وأوريغون وواشنطن. وأصبحت جنوب كاليفورنيا أكبر أسواقها، بمساعدة الاستحواذ على Pacific Premier Bancorp، الذي أتم ذكراه السنوية الأولى. وقالت كولومبيا إن الصفقة منحتها بنية تحتية مهمة في المنطقة.

قالت الإدارة إن أسواق التوسع مثل كولورادو وأوتاه وأريزونا تستقطب أيضاً كفاءات متميزة، في حين تواصل أسواق الشمال الغربي الموروثة استقطاب مصرفيين ذوي خبرة من مؤسسات أكبر.

جودة الائتمان ومزيج الإقراض

قالت كولومبيا إن جودة الائتمان تبقى قوية. وأشارت الإدارة إلى أن فريق الائتمان يقضي معظم وقته على المحفظة الزراعية، المتنوعة بين الماشية والمحاصيل الحقلية والمكسرات ومشاتل النباتات وبذور العشب.

• بلغت القروض الزراعية غير العاملة نحو 3.80%.
• ارتبط نحو 1.80% من هذا الإجمالي بصفقة إشكالية واحدة تم الإفصاح عنها سابقاً.
• قال البنك إنه يستخدم برامج Farmer Mac ووزارة الزراعة الأمريكية للحد من المخاطر في القطاع الزراعي.
• يؤدي المقترضون في هذا القطاع أداءً جيداً بشكل عام، بما في ذلك مربو الماشية المستفيدون من أسعار قوية للعجول.
• لم تُثر أي مخاوف رئيسية في محافظ القروض الأخرى.

قالت الإدارة إنها حافظت على معايير الاكتتاب رغم الضغوط من المنافسين. وقال شتاين إن البنك واصل استقطاب مصرفيين ذوي خبرة من البنوك العشرة الكبرى ومؤسسات كبيرة أخرى، وأن هذه التعيينات عززت نموذج الخدمات المصرفية القائم على العلاقات الكاملة.

وقال إن الشركة لم تفقد كفاءاتها من الدرجة الأولى لصالح منافسين أكبر أو أصغر. وأضاف أن الهيكل الأكثر مرونة وأسلوب الإدارة ذو الباب المفتوح يساعدان المصرفيين على التنفيذ السريع والعمل عن كثب مع العملاء.

التكنولوجيا والذكاء الاصطناعي

سلطت كولومبيا الضوء أيضاً على المكاسب المبكرة من الذكاء الاصطناعي. وقال كبير مسؤولي الإدارة درو أندرسون إن البنك استخدم الذكاء الاصطناعي في مركز الاتصال الخاص به للتعامل مع الأسئلة الروتينية وتحرير الموظفين للتعامل مع القضايا الأكثر تعقيداً.

• تمثل الردود المدعومة بالذكاء الاصطناعي الآن 7 من أصل 10 تفاعلات مع العملاء.
• يتعامل النظام مع الطلبات الشائعة مثل أرقام التوجيه ومواقع الفروع وساعات العمل.
• قال البنك إنه استوعب 30% من العملاء الإضافيين من استحواذ Pacific Premier دون زيادة في عدد موظفي مركز الاتصال.
• يجري تطبيق نماذج الذكاء الاصطناعي الداخلية فوق أدوات مكافحة الاحتيال التابعة لجهات خارجية لرصد النشاط المشبوه.
• يجري أيضاً العمل على استخدام الذكاء الاصطناعي في الإقراض التجاري لتسريع التحليلات وإعداد التقارير واتخاذ القرارات.

قال أندرسون إن الهدف ليس السماح للذكاء الاصطناعي باتخاذ قرارات الائتمان، بل جعل العملية التحليلية أسرع. ووصفت الإدارة البنية التكنولوجية للبنك بأنها حديثة، وإن لم تكن في طليعة التطور التقني.

إدارة رأس المال وعمليات الاندماج والاستحواذ

ظل إعادة رأس المال محوراً رئيسياً. وقالت كولومبيا إنها أعادت شراء أسهم بقيمة 100,000,000 دولار في الربع الرابع من العام الماضي، و200,000,000 دولار في الربع الأول، و200,000,000 دولار في الربع الثاني، مع توقع وتيرة مماثلة في الربع الثالث.

• تمتلك الشركة تفويضاً لإعادة شراء أسهم بقيمة 700,000,000 دولار.
• من المتوقع أن يتجاوز إجمالي رأس المال المُعاد إلى المساهمين 1,000,000,000 دولار خلال العام، بما في ذلك توزيعات الأرباح.
• تبقى نسب رأس المال القائمة على المخاطر حول 13.50%.
• تعمل الإدارة أيضاً على استبدال الأوراق المالية المفضلة للصناديق الاستئمانية المكلفة بإصدار دين ثانوي.
• تهدف هذه الخطوة إلى تحسين الكفاءة ورفع رأس المال إلى الشركة القابضة.

فيما يخص عمليات الاندماج والاستحواذ، قال شتاين إن البنك غير مركز على الصفقات حالياً. وأشار إلى أن كولومبيا أتمت بالفعل خمس سنوات من أعمال التكامل والتحول ولا تحتاج إلى صفقة لتحسين أدائها.

ومع ذلك، قال إن أي صفقة مستقبلية ستحتاج إلى أن تكون ذات مغزى ومضيفة للودائع. وقدّر أن الهدف الذي تقل قيمته عن 3,000,000,000 دولار لن يُحدث فارقاً، في حين أن الصفقة التي تتجاوز 10,000,000,000 دولار ستكون على الأرجح كبيرة جداً بالنسبة لاهتمام الشركة الحالي.

أبرز ما جاء في جلسة الأسئلة والأجوبة

خلال الأسئلة، قال المسؤولون التنفيذيون إن إنتاج القروض قوي عبر الأسواق والقطاعات، وليس مركزاً في منطقة واحدة. وأشاروا إلى الخدمات المصرفية للقبائل وتمويل الامتياز التجاري بوصفهما من أقوى خطوط التخصص.

• خطوط القروض واسعة ومتنوعة عبر النطاق الجغرافي.
• تواصل إحالات العملاء خلق فرص أعمال جديدة.
• قالت الإدارة إن الأداء يُقاس بشكل أفضل من خلال جودة التنفيذ والعلاقات لا من خلال إجمالي رصيد القروض وحده.
• قالوا إن مبيعات الأعمال والانتقالات بين الأجيال يمكن أن تتسبب في تذبذبات طبيعية في إجمالي القروض.
• نما الإقراض التجاري الأساسي بثبات على مدى 3.5 سنوات منذ الاستحواذ على Umpqua.

قال المسؤولون التنفيذيون أيضاً إن كاليفورنيا لا تزال في مراحلها الأولى من التطور بالنسبة لكولومبيا، حتى بعد صفقة Pacific Premier. وقالوا إن فرصة إدارة الثروات لا تزال كبيرة ضمن قاعدة العملاء التجاريين الحالية، وأن نموذج العلاقة الكاملة يبقى محورياً لتحقيق العوائد المستهدفة.

التوقعات

قالت الإدارة إن البنك يتوقع استمرار التحسين المدروس للميزانية العمومية، مع احتمال أن يكون نمو القروض مستقراً أو منخفضاً قليلاً في الربع الثالث مع استمرار تراجع الأصول الموروثة. وقالت الشركة إنها ستواصل التركيز على العلاقات المربحة وإيرادات الرسوم وانضباط رأس المال بدلاً من السعي وراء الحجم.

كانت رسالة كولومبيا في المؤتمر واضحة: في سوق مكتظ، تخطط للفوز من خلال الانتقائية وتوسيع الخدمات وتحسين العوائد، لا من خلال خفض المعايير.

لمزيد من التفاصيل، يُرجى الرجوع إلى النص الكامل أدناه.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا