المقال مترجم من اللغة الإنجليزية بتاريخ 11/7/2019
يراكم النفط الخام الأرباح بعد الإغلاق أعلى 60 دولار يوم الأربعاء للمرة الأولى منذ شهر مايو. تسابق المتداولون لهذا السعر بعد الأنباء حول ضرب إعصاء لخليج المكسيك من شأنه إعاقة الإمدادات النفطية، بينما استمد الثيران قوة أخرى من التوترات الجيوسياسية لدفع السعر نحو 70 دولار للبرميل.
وصل خام غرب تكساس الوسيط لارتفاع سبعة أسابيع لوجود عوامل تحفيزية إيجابية تصطف لدفع النفط للأعلى. يهبط الإنتاج الأمريكي من النفط الخام، والعاصفة الخليجية تهدد بوضع مزيد من القيود على الإمداد. وعلى الجهة الجيوسياسية، تصاعدت حدة التوترات بين إيران والولايات المتحدة بعد إسقاط إيران لطائرة مسيرة، وعلى جبهة أخرى بدأت عداوة بين إيران وبريطانيا. كما تخطط إيران لازدراء العقوبات الأمريكية وإصدار عقود نفط آجلة.
ألمح رئيس الفيدرالي أمس، جيروم باول، باحتمالية تخفيض معدل الفائدة خشية التباطؤ الاقتصادي. وإذا أقدم الفيدرالي على تحفيز الأسواق، وتخفيض نفقات الاقتراض، سيرتفع الطلب على النفط.
وبدراسة العلاقة بين قوى العرض والطلب، ينكشف أمامنا مسار الأسعار.
سجل النفط ذروة جديدة، أعلى تلك المسجلة في الأول من شهر يوليو. وبتلك الذروة يكون النفط أسس لاتجاه صاعد قصير المدى وجديد. وتم للنفط تأسيس هذا الاتجاه بواسطة ذروات ونقاط دنيا (Peaks&Troughs) صاعدة. وقبل ذلك، قفز النفط أعلى خط الاتجاه الهابط منذ ارتفاع 23 أبريل.
قفز النفط أمس فوق المتوسطات المتحركة لـ 200،50 يوم، وكذلك مر فوق المتوسط المتحرك لـ 100 يوم. وسحب الارتفاع المتوسط المتحرك لـ 50 يوم، بعد الاقتراب من أعلى قمة المتوسط المتحرك لـ 200 يوم، وتلك علامة تفاؤل، توضح اكتساب السعر قوة.
ويعطي مؤشر متوسط الحركة الاتجاهية (ADX) إشارات متفائلة حول انحراف إيجابي في الأسعار متوسطة المدى، تلك التي كانت هابطة. كما يوضح المؤشر أن الأسعار المرتفعة، أقوى من الهابطة.
استراتيجيات التداول - مراكز طويلة
الاستراتيجية المحافظة: ينتظرون تزامن الاتجاه متوسط المدى، مع الاتجاه الصاعد على المدى الطويلة، والقصير، عندما تسجل السلعة سعرًا فوق الأسعار المرتفعة المسجلة في شهر أبريل.
الاستراتيجية المعتدلة: ينتظرون عودة السعر نحو خط الاتجاه الصاعد قصير المدى، المتكون منذ قاع يونيو، ليدخلوا من موقع أقرب للدعم. وربما ينتظرون تأكيدًا على قوة الاتجاه، مع تعزيز أعلى خط الاتجاه الصاعد.
نموذج لصفقة صالحة لاستراتيجية المحافظة والمعتدلة:
- الدخول: 59 دولار
- وقف الخسارة: 57 دولار، أسفل المتوسط المتحرك لـ 200 يوم
- المخاطرة: 2 دولار
- الهدف: 65 دولار
- المكافأة: 6 دولار
- معدل المخاطرة-المكافأة: 1:3
الاستراتيجية العنيفة: يدخلون مراكز طويلة متى شاءوا، بعد إعداد خطة تداول تناسب حجم أصولهم ورأسمالهم.
نموذج لصفقة للاستراتيجية العنيفة:
- الدخول: 60.00 دولار
- وقف الخسارة: 59 دولار
- المخاطرة: 1 دولار
- الهدف: 63 دولار
- المكافأة: 3 دولار
- معدل المخاطرة-المكافأة: 1:3