سهم عملاق تكنولوجيا يخترق التوقعات ويرتفع 242% من بداية العام.. ما مستقبله؟

• تجاوزت أرباح انفيديا للربع الثالث التوقعات، بعد انخفاض مبدئي بنسبة 2.5٪ ثم انتعشت لاحقًا لتغلق عند أقل بقليل من 500 دولار.
• بلغت إيرادات الربع الثالث 18.12 مليار دولار أمريكي، أي 12.5% أعلى من التوقعات، وكانت مدفوعة بالنمو القوي في مراكز البيانات وقطاعات الألعاب.
• على الرغم من التحديات المحتملة في الربع الرابع، لا تزال انفيديا متفائلة، حيث يتوقع المحللون مراجعات تصاعدية وسعر مستهدف متفق عليه للسهم يبلغ 642 دولارًا.
• أطلق العنان لإمكانات InvestingPro واحصل على خصم يصل إلى 55% في يوم الجمعة البيضاء ولا تفوت فرصة الربح مرة أخرى.

على الرغم من أن أرباح انفيديا في الربع الثالث تجاوزت التوقعات بشكل كبير، فقد اختار المستثمرون في البداية سحب استثماراتهم. ارتفع سهم انفيديا بنسبة 242% منذ بداية العام ليصل إلى علامة 500 دولار، لكن تقرير أرباح شركة تصنيع الرقائق أدى إلى انخفاض بنسبة 2.5% بعد الإصدار.

ومع ذلك، حدث تحول في وقت لاحق خلال اليوم مع عودة المشترين إلى السوق، وأغلق السهم عند أقل بقليل من عتبة 500 دولار. وتتناقض هذه الاستجابة مع التحركات الأولية للشركة بعد التقرير في وقت سابق من العام، حيث ارتفع سهم NVDA بعد نتائج الربع الأول.

ويمكن أن يعزى ذلك إلى تجاوز الشركة للنتائج الربع سنوية التوقعات والنظرة المتشائمة جزئيا التي قدمها مسؤولو الشركة للربع الأخير.

المصدر: InvestingPro

في نتائج الربع الثالث، أعلنت الشركة عن إيرادات بلغت 18.12 مليار دولار، أي 12.5% أعلى من توقعات InvestingPro. كما تم الإعلان عن ربح الشركة للسهم الواحد عند 4.02 دولار، وهو ما يتجاوز التوقعات بنسبة 18٪. وهكذا، حققت الشركة نموًا في إيراداتها بنسبة 206٪ على أساس سنوي وواصلت توقعاتها القوية في الربع الثاني من الربع الأخير.

وبالنظر إلى توزيع إيرادات الشركة، تبين أن إيرادات مراكز البيانات كانت لها حصة كبيرة بقيمة 14.5 مليار دولار. وشكلت المبيعات لموفري الخدمات السحابية الحصة الأكبر من نمو إيرادات مراكز البيانات الأعلى من المتوقع. وضاعفت الشركة مبيعاتها في قطاع الألعاب تقريبًا مقارنة بالعام الماضي، وحققت إيرادات بقيمة 2.86 مليار دولار.

كان العامل الرئيسي في الاتجاه الصعودي لشركة انفيديا طوال العام هو الطلب على الذكاء الاصطناعي، مما أثر إيجابًا على العديد من القطاعات. إن حقيقة تحول الشركات إلى برامج الذكاء الاصطناعي وتقديم انفيديا للأجهزة اللازمة في هذا المجال تعتبر العامل الأكبر في الزيادة الهائلة في الإيرادات.

وفي معرض حديثه عن الذكاء الاصطناعي، قال جنسن هوانغ، المؤسس والرئيس التنفيذي لشركة انفيديا، إن نموها القوي كان ناجمًا عن الانتقال من الحوسبة ذات الأغراض العامة إلى الحوسبة المتسارعة وصناعة الذكاء الاصطناعي. وأضاف هوانغ أيضًا أن الشركات ستواصل الاستثمار في الذكاء الاصطناعي بوتيرة سريعة، ويعتقد أنها ستحافظ على زخم نموها في هذا المجال.

الإدارة متفائلة رغم قيود التصدير

بالإضافة إلى ذلك، قالت الشركة في بيان ما بعد الأرباح إنها تتوقع أن تؤدي بعض القيود التي فرضتها الحكومة الأمريكية على الصادرات إلى إعاقة أرباح الربع الرابع. وأعلنت الحكومة الأمريكية عن متطلبات ترخيص جديدة للصادرات إلى بعض الدول مثل المملكة العربية السعودية والإمارات العربية المتحدة وفيتنام، إلى جانب الصين. ومع ذلك، فإن انفيديا متفائلة بشأن التحدي وتتوقع أن يعوض نمو الإيرادات السريع في مناطق أخرى الخسارة المحتملة في الإيرادات.

ربما يكون هذا قد تسبب في قلق بعض المستثمرين، حيث انخفض سعر السهم قليلاً بعد تقرير الأرباح ولم يرتفع الطلب بسرعة استجابة للمكاسب القوية. وهذا، بالطبع، يمكن تفسيره على أنه شراء التوقعات وبيع الحقيقة خلال هذا الربع.

المصدر: InvestingPro

إذا تحققنا من توقعات الربع الرابع على InvestingPro؛ يمكننا أن نرى أن 39 محللًا قاموا بمراجعة توقعاتهم صعودًا خلال الأشهر الثلاثة الماضية. وبناء على ذلك، فإن توقعات ربحية السهم لنتائج الربع الرابع، والتي من المتوقع إعلانها في 15 فبراير، تقدر بـ 4.47 دولارًا أمريكيًا، بزيادة 32٪. ومن المتوقع حاليًا أن تصل توقعات الإيرادات لنهاية العام إلى 81 مليار دولار، بزيادة 47٪ على أساس سنوي. ومع ذلك، فمن المرجح أن يقوم المحللون بمراجعة تقديراتهم صعودًا خلال الفترة ذات الصلة.

السلامة المالية لانفيديا لا تزال قوية

وفقًا للوضع المالي لشركة انفيديا على أساس سنوي، تم سرد الجوانب الإيجابية البارزة للشركة على النحو التالي في ملخص المعلومات المجمعة على منصة InvestingPro :

• عوائد قوية في الشهر الماضي
• توزيعات الأرباح مدعومة بأرباح قوية
• التدفق النقدي يكفي لتغطية مصاريف الفوائد
• استمرار الزيادة في صافي الربح

العلامتان التحذيريتان لسهم انفيديا هما أن السهم لديه حاليًا نسبة مضاعف ربحية مرتفعة وأن حركة السعر متقلبة للغاية. لأن متوسط بيتا للشركة لمدة 5 سنوات يساوي 1.67 ، وهو يعتبر مؤشر مهم على أن تقلب الأسعار مرتفع مقارنة بالسوق

المصدر: InvestingPro

عندما نقارن انفيديا مع الشركات النظيرة في الصناعة وفقًا لنمو الإيرادات وهامش الربح الإجمالي، نلاحظ أن الشركة في وضع متميز. وتنعكس هذه النظرة القوية أيضًا على أداء سعر السهم. وكما يتبين من الرسم البياني أدناه، فقد تفوق أداء سهم انفيديا على مؤشر إس آند بي 500 ومتوسط أداء المنافسين بمقدار 3 مرات على أساس سنوي.

المصدر: InvestingPro

بالإضافة إلى ذلك، تتمتع السلامة المالية للشركة بأداء قوي بدرجة 4 من أصل 5. وتستمر عناصر التدفق النقدي والنمو في الأداء الجيد، في حين يظل أداء الأسعار وصحة الربحية من أهم نقاط قوة الشركة.

ويتوقع المحللون الذين يتنبأون بسعر سهم انفيديا أيضًا أن الاتجاه التصاعدي قد يستمر خلال العام القادم. وعليه، فإن التوقعات المجمعة لـ 49 محللًا هي أن سعر السهم قد يرتفع إلى 642 دولارًا.

المصدر: InvestingPro

وفقًا لتحليل القيمة العادلة لـ InvestingPro ، فإن الحساب الذي تم إجراؤه باستخدام النماذج المالية الحالية يتوقع تصحيحًا نحو 403 دولارًا، بينما قد نشهد تصحيحًا تصاعديًا في التوقعات خلال الربع الأخير بعد أن تجاوزت النتائج المالية التوقعات.

انفيديا الأسهم: التوقعات الفنية

عند النظر إلى سهم انفيديا من الناحية الفنية، فإن المظهر الأول الملفت للنظر هو أن سعر السهم بدأ يتحرك أفقيا في منطقة امتداد فيبوناتشي وفقا للتوقعات طويلة المدى

وقد ارتفع السهم، الذي دخل في اتجاه صعودي في أكتوبر من العام الماضي، بسرعة حتى النصف الأول من هذا العام ثم بدأ يفقد زخمه بالإضافة وبدأ الاتجاه في التحول. بناءً على الاتجاه الهبوطي الأخير، نرى أن الحركة الأفقية محصورة في نطاق فيب 1,272 - فيب 1,618.

من ناحية أخرى، فإن انفيديا، الذي سجل ارتفاعًا قياسيًا جديدًا عند 505 دولارًا هذا الأسبوع، بصدد تحويل المقاومة الأخيرة عند متوسط 470 دولارًا إلى دعم. وإذا تمكن المشترون من الحفاظ على سعر السهم أعلى من هذا السعر، فيمكننا أن نرى أن الاتجاه قد يعود مرة أخرى ويتحرك نحو 700 دولار.

ومع ذلك، فإن حقيقة أن خسارة الإيرادات بسبب قيود التصدير في الربع الرابع كانت أعلى من التوقعات قد تجعل المستثمرين متوترين وقد يعود السهم إلى حركته في القناة وفقًا لتدفق الأخبار الذي قد يستمر حتى نهاية العام. .

وبناءً على ذلك، إذا حقق سهم انفيديا إغلاقًا أسبوعيًا أقل من 470 دولارًا أمريكيًا، فيمكن أن يعمل المتوسط 430 دولارًا أمريكيًا كدعم وسيط. وفي حالة كسر هذا الدعم، فقد ينخفض السعر لأقل من 400 دولار.

ويشير هذا إلى زيادة خطورة بدء مرحلة التصحيح في سعر انفيديا. ويمكننا أن نرى أن التصحيح المحتمل على المدى المتوسط قد يستمر إلى مستويات 280 - 300 دولار.

ومع ذلك، فإن النظرة المستقبلية القوية للشركة والتوقعات الفنية تشير إلى أن الحركة الصعودية أكثر احتمالية من التصحيح.

***

هل فاتتك فرصة اقتناص السهم الرابح في السوق مؤخرًا؟ لا مشكلة، احصل على فرصة ثانية في الجمعة البيضاء!

نحن نعلم مدى صعوبة الاحساس بضياع فرصة اقتناص الأسهم التي تحلق على ارتفاعات عالية والتي كانت تنتظر أن يتم اقتناصها.

في الجمعة البيضاء، نقدم لك خصمًا يصل إلى 55% على خطط الاشتراك في InvestingPro. اعرف أولاً، واعرف أفضل، وتأكد من عدم تفويت أي فرصة ربح مرة أخرى.

إخلاء المسؤولية: المؤلف لا يملك أيًا من هذه الأسهم. لا يمكن اعتبار هذا المحتوى، الذي تم إعداده لأغراض تعليمية بحتة، بمثابة نصيحة استثمارية.