حافظت شركة RBC Capital يوم الأربعاء على تصنيفها "الأداء المتفوق" لشركة نستلة (NESN:SW) (OTC: NSRGY)، مع الإبقاء على السعر المستهدف عند 93.00 فرنك سويسري. أقر تحليل الشركة بتأثير ارتفاع أسعار الكاكاو والقهوة على هوامش الشركة على المدى القريب، لكنه اعتبر هذه التأثيرات ضئيلة على توقعاتهم على المدى المتوسط.
أشار المحلل من RBC Capital إلى مراجعة نزولية في هامش الربح قبل الفوائد والضرائب المقدر لعام 2025، حيث تم تعديل الرقم من 16.5% إلى 16.1%. يعكس هذا التغيير الارتفاع الكبير المستمر في أسعار الكاكاو والقهوة، والتي واصلت الارتفاع منذ أن تم تخفيض توقعات الهامش سابقًا في سبتمبر.
على الرغم من الضغط الفوري من تكاليف السلع، ترى RBC Capital الوضع الحالي كانتكاسة طفيفة. لا تزال نظرة الشركة على المدى المتوسط متفائلة، مع توقع هامش ربح قبل الفوائد والضرائب بنسبة 17.6% لعام 2027، مما يشير إلى الثقة في ربحية نستلة المستقبلية.
يشير تأكيد السعر المستهدف البالغ 93.00 فرنك سويسري إلى أن الشركة تعتقد أن تحديات أسعار السلع الحالية لن يكون لها تأثير دائم على تقييم نستلة. يؤكد بيان المحلل الاعتقاد بأن تعديل الهامش الأخير لا يؤثر بشكل جوهري على أطروحة الاستثمار طويلة الأجل لنستلة.
باختصار، يعكس موقف RBC Capital تجاه نستلة الإيمان بمرونة الشركة وإمكانات النمو، على الرغم من الرياح المعاكسة قصيرة الأجل من زيادة تكاليف المدخلات. يشير السعر المستهدف الثابت للشركة إلى قناعة بقدرة نستلة على التنقل في تقلبات السوق وتحقيق أهدافها المالية المستقبلية.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا