حافظت شركة DA Davidson يوم الجمعة على تصنيف الشراء لأسهم إستي لودر (NYSE: EL) مع سعر مستهدف ثابت عند 81.00 دولارًا. وأشارت الشركة إلى أن حوالي 30% من مبيعات إستي لودر مرتبطة بالصين، وهي سوق تشهد حاليًا اتجاهات متقلبة وتؤثر على مبيعات التجزئة للسفر في آسيا. وفقًا لبيانات InvestingPro، شهد السهم انخفاضًا كبيرًا بنسبة 33% خلال الأشهر الستة الماضية، على الرغم من أنه يحافظ على هوامش ربح إجمالية مثيرة للإعجاب تبلغ 72%.
نتيجة لذلك، أوقفت إستي لودر توجيهاتها السنوية، متوقعة انخفاضًا في المبيعات العضوية للنصف الثاني من عام 2025، مع توقعات تتراوح بين انخفاض بنسبة 15% إلى 16% على أساس سنوي. يتناقض هذا التوقع مع شحنات إعادة تخزين القنوات القوية في العام السابق. على الرغم من التحديات الحالية، يشير تحليل InvestingPro إلى أن الشركة لا تزال مقيمة بأقل من قيمتها العادلة، مع توفر 8 نصائح حصرية إضافية للمشتركين.
يشير التحليل إلى أن تحركات سعر السهم على المدى القصير قد تتأثر بالتصريحات والإجراءات الأولية للرئيس التنفيذي الجديد لشركة إستي لودر. تشير البيانات الأخيرة إلى أن مبيعات التجزئة للسفر في هاينان شهدت تراكمًا سلبيًا لمدة عامين في نوفمبر 2024، مما يشير إلى انخفاض بعد ثلاثة أشهر متتالية من النمو. تم تحديد السعر المستهدف البالغ 81 دولارًا من قبل DA Davidson بناءً على مضاعف 40 ضعفًا لربحية السهم المتوقعة للسنة التقويمية 2026 والبالغة 2.02 دولار.
ومع ذلك، يخضع السعر المستهدف للمراجعة بعد صدور تقرير أرباح إستي لودر للربع الثاني من السنة المالية 2025، المقرر في 4 فبراير 2025، وفقًا لبيانات InvestingPro. ومن الجدير بالذكر أن الشركة حافظت على توزيعات الأرباح لمدة 29 عامًا متتاليًا، مما يدل على الاستقرار المالي على المدى الطويل.
في أخبار أخرى حديثة، شهدت شركة إستي لودر (NYSE:EL) تطورات كبيرة في كل من نتائجها المالية وحوكمة الشركات. أبلغت الشركة عن انخفاض بنسبة 5% في المبيعات العضوية في الربع الأول من السنة المالية 2025، ويُعزى ذلك إلى التراجع في البر الرئيسي للصين، ومبيعات التجزئة العالمية للسفر، وهونغ كونغ.
ومع ذلك، باستثناء هذه المناطق، حققت الشركة نموًا في المبيعات العالمية بنسبة 1%. وصلت ربحية السهم المعدلة إلى 0.14 دولار، متجاوزة 0.11 دولار في العام السابق. على الرغم من هذه النتائج، سحبت إستي لودر توقعاتها للسنة المالية الكاملة 2025 وخفضت توزيعات الأرباح الفصلية من 0.66 دولار إلى 0.35 دولار للسهم.
استجابة لهذه النتائج المالية، خفضت شركات التحليل B.Riley و TD Cowen و Telsey Advisory Group أسعارها المستهدفة، بينما خفضت جي بي مورغان تشيس وشركاه تصنيف السهم من زيادة الوزن إلى محايد. تعكس هذه التغييرات المخاوف بشأن أداء إستي لودر، لا سيما في منطقة آسيا والمحيط الهادئ.
من حيث الحوكمة، أعلنت إستي لودر عن إعادة انتخاب مجلس إدارتها والمصادقة على مدققي حساباتها المستقلين، PricewaterhouseCoopers LLP. كما أعلنت الشركة عن تعديلات على خطة حوافز الأسهم الخاصة بها، مما يمدد مدتها حتى 8 نوفمبر 2034، ويزيد عدد الأسهم المتاحة للإصدار بمقدار 12 مليون سهم. علاوة على ذلك، تقاعد ريتشارد د. بارسونز، وهو عضو مجلس إدارة منذ فترة طويلة، مؤخرًا لأسباب صحية.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا