نسخة مكالمة الأرباح: شركة ميرفي أويل تتفوق على توقعات ربحية السهم للربع الرابع 2025، والسهم ينخفض

أعلنت شركة ميرفي أويل كوربوريشن عن أرباحها للربع الرابع من عام 2025، متجاوزة توقعات ربحية السهم لكنها أخفقت في تحقيق الإيرادات المتوقعة. حققت الشركة ربحية سهم بلغت 0.1400 دولار، متفوقة بشكل كبير على الخسارة المتوقعة البالغة 0.0200 دولار، مسجلة مفاجأة بنسبة 800%. ورغم ذلك، بلغت الإيرادات 613.08 مليون دولار، وهو أقل من المتوقع البالغ 641.15 مليون دولار. وبعد إعلان الأرباح، انخفض سعر سهم ميرفي أويل بنسبة 2.29% في تداولات ما بعد الإغلاق، ليغلق عند 31.08 دولار. وفي أحدث جلسة تداول، واصل السهم انخفاضه إلى 29.61 دولار، مسجلاً تراجعاً بنسبة 1.6% عن الإغلاق السابق.

النقاط الرئيسية

- تجاوزت ربحية السهم لشركة ميرفي أويل البالغة 0.1400 دولار التوقعات بنسبة 800%.

- جاءت الإيرادات أقل من التوقعات بنسبة 4.38%.

- انخفض سعر السهم بنسبة 2.29% في تداولات ما بعد الإغلاق واستمر في التراجع بنسبة 1.6% في اليوم التالي.

- خفضت الشركة نفقات التشغيل الإيجارية بنسبة 20% على أساس سنوي.

- تخطط ميرفي أويل لتعديل الإنفاق الرأسمالي بنسبة تصل إلى 40% في عام 2027.

أداء الشركة

أظهرت ميرفي أويل مرونة في بيئة أسعار السلع الصعبة. حافظت الشركة على احتياطياتها عند حوالي 700 مليون برميل وحققت معدل استبدال احتياطي بنسبة 103% للسنة المالية 2025. وعلى الرغم من تراجع أسعار السلع، خفضت ميرفي أويل نفقات التشغيل الإيجارية بنسبة 20% على أساس سنوي وأبقت النفقات الرأسمالية أقل من التوجيهات. ومن المتوقع أن ينخفض صافي الإنتاج قليلاً إلى 171,000 برميل مكافئ نفطي يومياً في 2026 من 182,000 برميل مكافئ نفطي يومياً في 2025.

أبرز النتائج المالية

- الإيرادات: 613.08 مليون دولار، بانخفاض عن التوقعات البالغة 641.15 مليون دولار.

- ربحية السهم: 0.1400 دولار، متجاوزة التوقعات البالغة -0.0200 دولار.

- انخفاض نفقات التشغيل الإيجارية بنسبة 20% على أساس سنوي.

- الحفاظ على النفقات الرأسمالية أقل من التوجيهات.

الأرباح مقابل التوقعات

تجاوزت ربحية السهم لشركة ميرفي أويل البالغة 0.1400 دولار بشكل كبير الخسارة المتوقعة البالغة 0.0200 دولار، مما أدى إلى مفاجأة في الأرباح بنسبة 800%. ومع ذلك، جاءت إيرادات الشركة البالغة 613.08 مليون دولار أقل من المتوقع البالغ 641.15 مليون دولار، مسجلة تراجعاً بنسبة 4.38%. يعكس هذا الأداء المختلط قدرة الشركة على التحكم في التكاليف والنفقات أثناء التنقل في بيئة سوق صعبة.

رد فعل السوق

على الرغم من المفاجأة الإيجابية في ربحية السهم، شهد سهم ميرفي أويل انخفاضاً بنسبة 2.29% في تداولات ما بعد الإغلاق، ليغلق عند 31.08 دولار. وواصل السهم انخفاضه بنسبة 1.6% إلى 29.61 دولار في أحدث جلسة تداول. يضع هذا التحرك السهم أقرب إلى أدنى مستوى له خلال 52 أسبوعاً عند 18.95 دولار، وسط اتجاه أوسع لانخفاض أسهم قطاع الطاقة بسبب تراجع أسعار السلع.

التوقعات والإرشادات

تتوقع ميرفي أويل نمواً منخفضاً برقم واحد في إنتاج النفط وتتوقع هدف إنتاج في فيتنام يتراوح بين 30,000 و50,000 برميل مكافئ نفطي يومياً بحلول أوائل ثلاثينيات القرن الحالي. تخطط الشركة لخفض الإنفاق الرأسمالي بنسبة تصل إلى 10% في 2026 و30-40% في 2027، مما يوفر مرونة للتكيف مع ظروف السوق. من المتوقع أن تعزز جهود الاستكشاف في فيتنام والاستحواذات الجديدة في خليج أمريكا النمو المستقبلي.

تعليقات المدير التنفيذي

أكد الرئيس التنفيذي إريك هامبلي على التركيز الاستراتيجي للشركة: "ننظر إلى عام 2026 كعام للاستثمار في النمو المستقبلي وقيمة المساهمين على المدى الطويل." وأبرز أهمية نتائج الاستكشاف في فيتنام، قائلاً: "ستساعدنا نتائج الاستكشاف في فيتنام على بناء أعمال ستتجاوز بحلول أوائل ثلاثينيات القرن الحالي حجم عملياتنا الحالية في إيجل فورد شيل."

المخاطر والتحديات

- قد يؤثر تراجع أسعار السلع على الإيرادات والربحية.

- قد تؤثر زيادة معدلات الإتاوة في تابر مونتني على الهوامش.

- يمكن أن تعيق التأخيرات المحتملة في مشاريع الاستكشاف والتطوير النمو.

- قد تؤثر حالة عدم اليقين الاقتصادي العالمي على الطلب على النفط والغاز.

الأسئلة والأجوبة

خلال مكالمة الأرباح، استفسر المحللون عن إمكانات الاستكشاف في فيتنام ومعدلات اختبار آبار هاي سو فانغ. كما شملت المناقشات معدل انخفاض خليج أمريكا الأساسي، المقدر بحوالي 18%، واستراتيجية الشركة لإدارة هذه الانخفاضات.

هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا