الافتتاح الأمريكي: الذهب والنفط يتذبذبان قبل جاكسون هول والبتكوين يتراجع

الأحداث الرئيسية

تغيرت العقود الآجلة لمؤشرات داو، وإس آند بي، وناسداك، وراسل 2000 بالإضافة إلى الأسهم الأوروبية بشكل طفيف قبل التداول في السوق الأمريكية يوم الأربعاء، على الرغم من الشراء المكثف لأسهم التكنولوجيا الصينية بالأمس مما ساعد على دفع مؤشرات ناسداك وإس آند بي إلى أرقام قياسية جديدة خلال جلسة نيويورك يوم الثلاثاء.

ويبدو أن الدولار والذهب يخبران الوضع قبيل ندوة جاكسون هول للاحتياطي الفيدرالي والتي تبدأ غدًا.

الشؤون المالية العالمية

في أوروبا، ارتفع مؤشر STOXX 600 بشكل طفيف عند الافتتاح. خلال جلسة التداول الآسيوية، وتوقف مؤشر Hang Seng Tech بعد ارتفاع قوي يوم أمس. مع ارتفاع الأسعار، بدا أن المستثمرين بدأوا يتذكرون مخاطر الهجوم التكنولوجي المستمر من قبل الصبن والذي لا توجد علامة حتى الآن على التخفيف منه.

قبل ندوة جاكسون هول نهاية هذا الأسبوع، يتوقع مجموعة متنوعة من محللي السوق نتائج متعارضة. ويعتقد بنك جولدمان ساكس (NYSE:GS) أن الإعلان بشأن تقليص برنامج شراء السندات للبنك المركزي الأمريكي أمر مرجح.

يتوقع البعض الآخر أن يتوخى رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول الحذر، وعدم المجازفة من أجل تجنب "عاصفة تقليص برنامج شراء السندات". في هذه الأثناء، يعتقد مايكل بيري، من شركة Scion Asset Management، التي كانت تراهن بشدة على سندات الخزانة طويلة الأجل حتى نهاية يونيو، أنها على وشك الانهيار.

في الوقت الحالي، تحولت العوائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات إلى الاتجاه الهبوطي بشكل طفيف، حيث بدأ المتداولون في الشراء على إثر انخفاض يوم أمس.

إذا ارتفعت الأسعار مرة أخرى فوق 1.35٪، فسوف تكمل القاع، وتعود بها إلى 1.5٪، لاختبار آخر لهذا المستوى. إذا تم اختراق هذه المنطقة، فإننا نتوقع أن تستمر العوائد في الارتفاع مع فقد سندات الخزانة - مما يجعل بيري، المشهور بمشاركته في The Big Short  -  الكثير من المال.

إذا استمرت العوائد في مواجهة مقاومة أسفل القناة الهابطة السابقة، والتي فشلت في دعم نمط التداول، فإن سندات الخزانة سترتفع فقط. علينا أن ننتظر ونرى ما سيعلنه باول أو لا يعلنه في نهاية هذا الأسبوع.

يواجه الدولار نفس الاختبار. إذا تناقص الاحتياطي الفيدرالي بشكل تدريجي، فإن ذلك سيعزز العملة الأمريكية؛ بينما سيستمر التسهيل الكمي المستمر في إلقاء العبء على الدولار الأمريكي.

هذا وتقع العملة الاحتياطية العالمية في وضع معاكس بين دعم قناتيها الصاعدتين - الأقصر منذ قاع 1 أغسطس والأطول منذ أدنى مستوى في 23 يونيو - ومقاومة أعلى مستوى في 31 مارس. تم تجاوز هذا الارتفاع في 19 أغسطس، مما أدى إلى تكوين (SE:1201) قمة صعود وتشكيل قاع وقاع مزدوج مما يزيد من احتمالات استمرار الاتجاه الصعودي.

كما يتم دفع الذهب وسحبه بين العرض والطلب على أطر زمنية مختلفة.

أكمل المعدن الأصفر راية هبوطية، متصاعدة بعد الارتفاع السابق. ومع ذلك، فقد وجد أيضًا مقاومة عند صليب الموت مباشرة في الجزء العلوي من القناة الهابطة. وإذا استمر السعر في الانخفاض اليوم، فقد يشكل هذا نجمة مسائية.

وجدت عملة البيتكوين دعمًا في قاع القناة الصاعدة بعد عمليات البيع الحادة يوم أمس.

ونحن نعتبر أن هذا تراجع في الشراء بعد راية صعودية. تفوقت العملة المشفرة أيضًا على المتوسط المتحرك لـ 200 يوم، وتجاوزت المتوسط المتحرك لـ 50 يوم عبر المتوسط المتحرك لـ 100 يوم مما رسم صورة واسعة لتحسين الأسعار.

انخفض النفط الخام بعد أكبر ارتفاع له في يومين منذ نوفمبر، حيث يقيم المستثمرون توقعات الطلب وسط جائحة فيروس كورونا المستمر.

من الناحية الفنية، يعتبر ارتفاع خام غرب تكساس الوسيط ضمن قناة هابطة تتحدى قمة المثلث الهابط المحتملة.

الأحداث المقبلة

• نشر الناتج المحلي الإجمالي الأمريكي ومطالبات البطالة الأولية يوم الخميس.

• البنك المركزي الأوروبي يصدر تقرير اجتماع السياسة النقدية يوم الخميس.

• إصدار بيانات الدخل والإنفاق الشخصي في الولايات المتحدة لشهر يوليو يوم الجمعة.

تحركات السوق

الأسهم

• ارتفاع مؤشر STOXX بنسبة 0.1٪

• ثبات العقود الآجلة لمؤشر إس آند بي 500

• تغير العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 قليلاً

• تغير العقود الآجلة على مؤشر داو جونز الصناعي بشكل طفيف

• ارتفاع مؤشر MSCI Asia Pacific بنسبة 0.1٪

• ارتفاع مؤشر MSCI للأسواق الناشئة بنسبة 0.3٪

العملات

• تغير مؤشر الدولار قليلاً

• هبط اليورو 0.1 بالمئة إلى 1.1744 دولار

• تراجع الين الياباني 0.1 بالمئة إلى 109.77 للدولار

• تغير اليوان الخارجي بشكل طفيف عند 6.4733 لكل دولار

• تغير الجنيه البريطاني كثيرًا عند 1.3721 دولار

السندات

• تغير العائد على سندات الخزانة لأجل 10 سنوات بشكل طفيف عند 1.29٪

• تقدم عائد السندات الألمانية لأجل 10 سنوات نقطة أساس واحدة إلى -0.46٪

• تقدم العائد على السندات البريطانية لأجل 10 سنوات نقطتين أساسيتين إلى 0.55٪

السلع

• تراجع خام برنت 0.1 بالمئة إلى 70.97 دولار للبرميل

• تراجع الذهب الفوري 0.6 بالمئة إلى 1792.74 دولار للأوقية