رهان وارين بافيت الأكبر.. مكاسب هائلة هل تستمر بالتراكم؟

"هناك تكهنات بأننا سنسيطر على شركة أوكسيدنتال بتروليوم. لكننا لن نفعل ذلك، ولن نعرف ماذا نفعل بها."

بهذا التصريح المدوي، نفى وارن بافيت، رئيس شركة بيركشاير هاثاواي، الشائعات حول احتمال شراء شركة النفط الأمريكية في الاجتماع السنوي للمساهمين يوم السبت الماضي.

ومع ذلك، فإن الشائعات لم تكن بلاسبب. حيث كانت أسهم أوكسيدنتال بتروليوم من أكبر مشتريات بافيت في السنوات الأخيرة، جنبًا إلى جنب مع شيفرون (NYSE:CVX) (9.8٪ من المحفظة)، في سياق رهان قطب الأعمال المتزايد على قطاع الطاقة.

في أغسطس الماضي، منحت اللجنة الفيدرالية لتنظيم الطاقة (FERC) الموافقة لبيركشاير على شراء ما يصل إلى 50 ٪ من الأسهم القائمة لشركة الطاقة العملاقة.

منذ ذلك الحين، زاد بافيت بشكل مطرد من حصته في شركة أوكسيدنتال. اليوم، تمتلك بيركشاير هاثاواي 23.6٪ من الشركة. وهذا يمثل 4.1٪ من محفظة بافيت. وهي تحتل المرتبة السابعة في محفظته، بحصة تبلغ قيمتها 12.24 مليار دولار.

المصدر: InvestingPro

تمتلك بيركشاير 10 مليارات دولار في أسهم أوكسيدنتال الممتازة ولديها ضمانات لشراء 83.9 مليون سهم آخر من الأسهم العادية مقابل 5 مليارات دولار، أو 59.62 دولار لكل منها.

تم الحصول على الضمانات كجزء من اتفاقية الشركة لعام 2019 التي ساعدت في تمويل شراء شركة أوكسيدنتال لأناداركو.

ماذا تتوقع من نتائج الشركة؟

هذا الثلاثاء، 9 مايو، بعد إغلاق السوق، أعلنت الشركة عن نتائج الربع الأول لعام 2023. وكان الإجماع يتوقع ربحا قدره 7,373 مليون دولار.

بالنسبة لعائد السهم (EPS)، فقد خفض المحللون توقعاتهم لهذا الربع بنسبة -41.8٪، من 2.16 دولارًا للسهم إلى 1.25 دولارًا للسهم خلال الأشهر الـ 12 الماضية.

المصدر: InvestingPro

وفقًا لـ InvestingPro، تتمتع أوكسيدنتال بدرجة سلامة مالية جيدة، وقد كان أداء أسهمها جيدًا. متوسط القيمة العادلة للسهم بناءً على 14 نموذجًا ماليًا هو 75.79 دولارًا، والمخاطر متوسطة.

المصدر: InvestingPro

بالنسبة لائتمان الشركة، يلاحظ InvestingPro أن الإدارة أعادت شراء الأسهم بقوة، مع عائد بنسبة 5.3 ٪ على مدار الـ 12 شهرًا الماضية.

يقيس عائد إعادة الشراء الفرق بين إعادة شراء الأسهم وإصدار الأسهم على مدار الـ 12 شهرًا الماضية مقسومًا على القيمة السوقية للشركة.

بالإضافة إلى ذلك، يجب أن تسمح الأرباح القوية للإدارة بمواصلة دفع توزيعات الأرباح، ويمكن للتدفقات النقدية أن تغطي مدفوعات الفائدة بشكل مناسب. تبلغ نسبة تغطية أرباح 12 شهرًا اللاحقة لشركة أوكسيدنتال بتروليوم 14.2 ضعفًا.

على الجانب السلبي، فقدت الشركة 3٪ من قيمتها حتى الآن في عام 2023. ومع ذلك، تضاعفت قيمة أسهمها في عام 2022، مما جعلها السهم الأعلى عائدًا على مؤشر إس آند بي 500 .

مع أخذ جميع العوامل في الاعتبار، فإن إجماع المحللين على أن تصنيف السهم هو شراء.

مع InvestingPro، ستصبح بيانات أوكسيدنتال لآخر 10 سنوات تحت تصرفك. يمكنك تجربة برنامج InvestingPro مجانًا لمدة 7 أيام.

في السنوات الأخيرة، ضاعف بافيت استثماراته في الطاقة بينما قلص حيازاته في التكنولوجيا والمصارف، على الرغم من أن أسهم النفط والغاز تتمتع بتقييمات عالية لعدة سنوات، في حين أن أسهم التكنولوجيا عادة ما تكون أرخص.

أعلنت أوكسيدنتال عن توزيع أرباح ربع سنوية منتظمة بقيمة 0.18 دولار للسهم الواحد في 4 مايو. يجب شراء الأسهم قبل تاريخ الحق في توزيع الأرباح في 8 يونيو وسيتم دفعها في 14 يوليو من العام المقبل.

المصدر: InvestingPro

أغلقت أسهم أوكسيدنتال عند 58.96 دولار يوم الاثنين.

إخلاء المسؤولية: تمت كتابة هذه المقالة لأغراض إعلامية فقط ؛ وهي لا تشكل التماسًا أو عرضًا أو نصيحة أومشورة أو توصية للاستثمار ولا يُقصد بها تشجيع شراء أي اصل من الأصول بأي شكل من الأشكال.