قامت شركة ليرينك بارتنرز يوم الثلاثاء بتعديل السعر المستهدف لشركة باترسون (NASDAQ:PDCO)، حيث خفضته من 30 دولارًا إلى 28 دولارًا، مع الحفاظ على تصنيف "أداء متفوق" للسهم. وفقًا لتحليل InvestingPro، يتم تداول سهم PDCO حاليًا بأقل من قيمته العادلة، حيث يتم تداول الأسهم بنسبة سعر إلى الربحية جذابة تبلغ 11.76 ضعفًا. يأتي هذا التعديل مع قيام الشركة بتحديث تقديراتها لمراعاة ديناميكيات السوق الحالية، والتي توصف بأنها صعبة.
يتوقع محلل ليرينك أن تسجل شركة باترسون إجمالي إيرادات قدره 1.624 مليار دولار وربحية للسهم قدرها 0.46 دولار للربع. وللمقارنة، حققت الشركة إجمالي إيرادات بلغ 6.53 مليار دولار في الاثني عشر شهرًا الماضية. هذه الأرقام أقل قليلاً من إجماع Visible Alpha، الذي يتوقع إيرادات قدرها 1.659 مليار دولار وربحية للسهم قدرها 0.49 دولار. يشير المحلل على وجه التحديد إلى مراجعة توقعات المواد الاستهلاكية لطب الأسنان نحو الانخفاض، متوقعًا انخفاضًا بنسبة 1.8% تقريبًا مقارنة بتقدير النمو الإجماعي البالغ حوالي 1.0%.
علاوة على ذلك، قامت ليرينك بمراجعة توقعاتها لربحية السهم للسنة المالية 2025 للشركة من 2.33 دولار إلى 2.29 دولار. هذا التقدير المحدث يقل عن نطاق توجيهات شركة باترسون البالغ 2.33 إلى 2.43 دولار. ومع ذلك، يشير المحلل إلى أن المراجعة قد لا تنحرف بشكل كبير عن توقعات جانب الشراء الحالية.
يتطرق التقرير أيضًا إلى الأداء المتوقع للنصف الثاني من السنة المالية، وهي فترة تشهد عادة زيادة في أعمال شركة باترسون. ومع ذلك، يتوقع المحلل بعض الضعف الطفيف مقارنة بتوجيهات الشركة بسبب ضغوط السوق.
على الرغم من خفض التقديرات والسعر المستهدف، تعتقد ليرينك أن التقييم الحالي لشركة باترسون يعكس قدرًا كبيرًا من المشاعر السلبية. تجادل الشركة بأن الأعمال من المرجح أن تظل مربحة مع توليد تدفق نقدي قوي. تتداول الشركة حاليًا بمضاعف EV/EBITDA يبلغ 7.15 ضعفًا وتقدم عائد توزيعات أرباح كبير يبلغ 4.75%، حيث حافظت على مدفوعات الأرباح لمدة 15 عامًا متتالية.
يُعزى خفض السعر المستهدف إلى 28 دولارًا إلى كل من التقديرات المنخفضة وانخفاض في المضاعف المستهدف، من حوالي 9 أضعاف EV/EBITDA للسنة التقويمية 2025 إلى حوالي 8.5 أضعاف، بناءً على ظروف السوق. ومع ذلك، تؤكد ليرينك من جديد تصنيفها "أداء متفوق"، مستشهدة بميل إيجابي للمخاطر/المكافآت للسهم. لفهم أعمق لتقييم شركة باترسون وآفاقها، يمكن لمشتركي InvestingPro الوصول إلى تقرير البحث الشامل Pro، الذي يتضمن تحليلاً مفصلاً ورؤى إضافية.
في أخبار أخرى حديثة، أبلغت شركة باترسون عن انخفاض في نتائج الربع الأول من السنة المالية 2025، حيث انخفضت المبيعات الموحدة إلى 1.54 مليار دولار، بانخفاض قدره 2.2% عن نفس الفترة من العام الماضي. على الرغم من التحديات مثل الهجوم الإلكتروني على Change Healthcare وانخفاض المبيعات في قطاع الحيوانات الأليفة، أكدت باترسون من جديد توجيهاتها للأرباح للسنة المالية 2025.
استجابت شركات Baird وBofA Securities وPiper Sandler بتعديل توقعاتها بشأن باترسون، مع الحفاظ على تصنيف محايد من قبل Baird وPiper Sandler، بينما تواصل BofA Securities التوصية بالسهم كشراء.
في خطوة مهمة، وقعت شركة باترسون اتفاقيات للاستحواذ على شركة Infusion Concepts Ltd في المملكة المتحدة وMountain Vet Supply في الولايات المتحدة، بهدف تعزيز أعمالها في مجال صحة الحيوان. من المتوقع أن يتم إتمام عمليات الاستحواذ هذه خلال الربع المالي الثاني من السنة المالية 2025.
على صعيد الحوكمة، انتخب مساهمو شركة باترسون مؤخرًا مجلس إدارة جديدًا ووافقوا على مقترحات رئيسية. شملت المقترحات تعويضات التنفيذيين وتعيين شركة Ernst and Young LLP كمدقق حسابات مستقل للشركة.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا