قامت UBS يوم الأربعاء برفع تصنيف أسهم شركة Diageo PLC (DGE:LN) (NYSE: DEO)، الشركة الرائدة عالميًا في مجال المشروبات الكحولية والتي تبلغ قيمتها السوقية 70.19 مليار دولار، من "بيع" إلى "شراء"، مع تحديد سعر مستهدف جديد قدره 29.20 جنيه إسترليني، ارتفاعًا من 23.00 جنيه إسترليني السابق. يعكس هذا التعديل النظرة الإيجابية للشركة حول أداء Diageo، خاصة في السوق الأمريكية. وفقًا لـ InvestingPro، تحافظ الشركة على درجة "جيدة" في الصحة المالية الإجمالية، مدعومة بمقاييس ربحية قوية.
يأتي هذا الترقية بعد تحليل مفصل من قبل UBS، والذي سلط الضوء على أن اتجاهات المبيعات لـ Diageo في الولايات المتحدة تسجل حاليًا زيادة بنسبة 3.6٪. هذا النمو ملحوظ حيث يتجاوز صناعة المشروبات الروحية بشكل عام، والتي كانت تمر بمرحلة ضعيفة. تعزو UBS هذا الأداء القوي إلى استمرار زخم النمو وراء العلامات التجارية الرئيسية لـ Diageo، بما في ذلك Don Julio و Crown Royal. ينعكس الموقف السوقي القوي للشركة في إيراداتها البالغة 20.27 مليار دولار وعائد توزيعات الأرباح الجذاب البالغ 4.03٪.
كما أخذت UBS في الاعتبار تخفيضات ربحية السهم (EPS) السابقة التي واجهتها Diageo، والتي بلغت 31٪ على مدار العامين الماضيين. ومع ذلك، تعتقد UBS الآن أن الشركة تقترب من نهاية دورة تخفيضات الأرباح هذه، مما يوفر نظرة أكثر استقرارًا للمستثمرين المحتملين.
يعتمد السعر المستهدف الجديد على حوالي 22 ضعفًا لقيمة المؤسسة إلى صافي الربح التشغيلي بعد الضرائب (EV/NOPAT). يمثل هذا التقييم علاوة مقارنة بنظراء Diageo، مبررة بعودة الشركة إلى النمو في السوق الأمريكية. بالإضافة إلى ذلك، تشير UBS إلى أن الشركات مثل Diageo، التي تظهر نموًا أساسيًا جيدًا في الأسواق المتقدمة، تحمل قيمة ندرة جذابة للمستثمرين.
يشير ترقية سهم Diageo من قبل UBS إلى تحول إيجابي في مسار الشركة، حيث تواصل التفوق في صناعة صعبة، خاصة داخل السوق الأمريكية المربحة. استنادًا إلى التحليل الشامل لـ InvestingPro، يبدو أن Diageo مقيمة بشكل عادل عند المستويات الحالية، حيث يتم تداولها بمضاعف EV/EBITDA يبلغ 13.68 ضعفًا. يمكن للمستثمرين الراغبين في الحصول على رؤى أعمق الوصول إلى تقرير Pro Research الكامل، والذي يوفر تحليلًا مفصلًا للصحة المالية لـ Diageo ومقاييس التقييم وآفاق النمو.
في أخبار أخرى حديثة، كانت Diageo PLC موضوع ترقيات متعددة من قبل المحللين. رفعت BofA Securities تصنيفها من "محايد" إلى "شراء"، متوقعة تحولًا في أداء الشركة. تتوقع الشركة زيادة المبيعات العضوية والأرباح قبل الفوائد والضرائب بنسبة 2.8٪ و 2.3٪ على التوالي للعام الحالي، وهو ما يفوق تقديرات الإجماع بقليل. كما رفعت RBC Capital تصنيفها من "دون الأداء" إلى "أداء القطاع"، متوقعة تحولًا محتملًا في استراتيجية أعمال Diageo مع وصول رئيس مالي جديد ورئيس علاقات المستثمرين.
على الرغم من انخفاض طفيف في صافي المبيعات العضوية للسنة المالية 2024، بشكل أساسي بسبب ضعف الأداء في أمريكا اللاتينية وأمريكا الشمالية، تمكنت Diageo من تحقيق وفورات إنتاجية بقيمة 700 مليون دولار وتدفق نقدي حر قوي بلغ 2.6 مليار دولار. بالإضافة إلى هذه التطورات المالية، زادت Diageo توزيعات الأرباح السنوية بنسبة 5٪ وتسعى بنشاط لتحقيق أهداف الحوكمة البيئية والاجتماعية وحوكمة الشركات.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا