دخلت شركة أكاديا ريالتي تراست (NYSE:AKR) في اتفاقية مع عدة مؤسسات مالية لطرح عام مكتتب به يصل إلى 5,000,000 سهم عادي، مع خيار إضافي للمتعهدين لشراء ما يصل إلى 750,000 سهم إضافي. كشفت شركة الاستثمار العقاري (REIT) عن هذه الخطوة في إيداع حديث لدى لجنة الأوراق المالية والبورصات، مفصلة الصفقة المقرر إجراؤها في بورصة نيويورك.
قامت الشركة التي تتخذ من ماريلاند مقراً لها، والتي تعمل كصندوق استثمار عقاري متخصص في ملكية واستحواذ وتطوير وإدارة العقارات التجارية، بتقديم هذا الطرح من خلال متعهدي الاكتتاب Wells Fargo Securities, LLC و مجموعة غولدمان ساكس إنك و Jefferies LLC. ستعمل هذه الشركات أيضًا كبائعين ومشترين آجلين فيما يتعلق باتفاقيات البيع الآجل.
لن تتلقى أكاديا ريالتي تراست عائدات فورية من بيع الأسهم من قبل البائعين الآجلين. بدلاً من ذلك، أبرمت الشركة اتفاقيات بيع آجلة منفصلة مع Wells Fargo Bank, National Association و مجموعة غولدمان ساكس إنك و Jefferies LLC، والتي ستتضمن اقتراض وبيع الأسهم للمتعهدين. تتوقع هذه الاتفاقيات التسوية بحلول 30 سبتمبر 2025، مع خيار للشركة للتسوية نقدًا أو بالأسهم.
تم تحديد سعر البيع الآجل الأولي عند 22.89﷼ للسهم، مما قد يجلب عائدات صافية تبلغ حوالي 114.0 مليون﷼، أو ما يصل إلى 131.2 مليون﷼ إذا تم ممارسة خيار المتعهدين بالكامل. هذه الأرقام هي بعد خصم خصومات الاكتتاب والرسوم والمصاريف المقدرة.
سيتم استخدام العائدات النهائية للأغراض العامة للشركة، بما في ذلك المعاملات الاستثمارية المحتملة ورأس المال العامل وسداد الديون. في غضون ذلك، من المتوقع استثمار العائدات في أدوات قصيرة الأجل.
في أخبار أخرى حديثة، شهدت أكاديا ريالتي تراست تطورات مالية كبيرة. أعلنت شركة الاستثمار العقاري عن طرح مكتتب به موسع لـ 5 ملايين سهم عادي، بعد أن كان محددًا في البداية بـ 4.5 مليون سهم، بسعر 23.25﷼ للسهم. من المتوقع إغلاق الطرح مع الشروط المعتادة، ولدى المتعهدين خيار شراء ما يصل إلى 750,000 سهم إضافي. كما أبرمت أكاديا اتفاقيات بيع آجلة مع Wells Fargo Bank و مجموعة غولدمان ساكس إنك و Jefferies فيما يتعلق بهذه الأسهم.
علاوة على ذلك، قامت أكاديا ريالتي تراست بتوسيع تسهيلها الائتماني المتجدد من 350 مليون﷼ إلى 525 مليون﷼، مما يوفر رأس مال إضافي للاستثمارات المستقبلية والاحتياجات التشغيلية. ترافق هذا الإجراء مع السداد الكامل لقرض لأجل بقيمة 175 مليون﷼. أبلغت الشركة عن ربع ثانٍ قوي، مما أدى إلى زيادة في توجيهات الأرباح السنوية الكاملة وتوزيعات الأرباح الفصلية. كان النمو مدفوعًا بشكل أساسي بمحفظة البيع بالتجزئة في الشوارع ونجاح العقارات مثل City Point.
رؤى InvestingPro
يأتي الطرح العام الأخير لشركة أكاديا ريالتي تراست في وقت تشهد فيه الشركة زخمًا كبيرًا في السوق. وفقًا لبيانات InvestingPro، شهدت AKR عائدًا إجماليًا ملحوظًا بنسبة 72.18% على مدار العام الماضي، مع عائد قوي بنسبة 44.83% في الأشهر الستة الماضية فقط. يتم دعم هذا الاتجاه الإيجابي أكثر من خلال تداول السهم بالقرب من أعلى مستوى له في 52 أسبوعًا، عند 96.82% من تلك الذروة.
يتماشى قرار الشركة بجمع رأس المال من خلال هذا الطرح مع مركزها المالي القوي. تسلط نصائح InvestingPro الضوء على أن AKR حافظت على دفع توزيعات الأرباح لمدة 26 عامًا متتاليًا، مما يدل على التزام بعوائد المساهمين. بالإضافة إلى ذلك، فإن الأصول السائلة للشركة تتجاوز الالتزامات قصيرة الأجل، مما يشير إلى أساس مالي قوي للاستثمارات المستقبلية.
في حين أن الطرح قد يؤدي إلى تخفيف حصص المساهمين الحاليين، فمن الجدير بالذكر أن المحللين يتوقعون أن تكون الشركة مربحة هذا العام، وقد كانت AKR مربحة على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية. تشير هذه النظرة الإيجابية، إلى جانب نمو إيرادات الشركة بنسبة 16.91% في الاثني عشر شهرًا الماضية، إلى إمكانية استمرار التوسع وخلق القيمة.
بالنسبة للمستثمرين الذين يبحثون عن تحليل أكثر شمولاً، يقدم InvestingPro 10 نصائح إضافية لـ AKR، مما يوفر رؤى أعمق حول الصحة المالية للشركة ومركزها في السوق.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا