😎 تخفيضات الصيف: خصم يصل لـ 50% على الأداة الأفضل لاختيار أفضل الأسهم بتقنيات AI مع InvestingProاحصل على الخصم

البنوك الإقليمية الأمريكية تستعد لمواجهة خسائر قروض العقارات التجارية

محررناتاشيا انجليكا
تم النشر 10/07/2024, 20:31
USB
-
KRE
-
NYCB
-
FFWM
-
KBWR
-

في مواجهة شبح خسائر القروض من العقارات التجارية (CRE)، من المتوقع أن تقوم البنوك الإقليمية الأمريكية بتعزيز احتياطياتها من خسائر القروض وتوخي الحذر من خلال إعادة شراء الأسهم. وبينما تستعد هذه البنوك لتقديم نتائجها للربع الثاني من العام في الأسبوع المقبل، تخضع هذه البنوك لتدقيق شديد من المستثمرين، لا سيما فيما يتعلق بنقاط الضعف المحتملة الناجمة عن القروض العقارية التجارية والمقترضين التجاريين.

لقد كان أداء أسهم البنوك الإقليمية ضعيفًا مقارنة بالسوق الأوسع، ويرجع ذلك جزئيًا إلى المخاوف من أن ارتفاع أسعار الفائدة قد يؤدي إلى كبح طلب المقترضين والتأثير على الأرباح خلال معظم عام 2024. وقد سلطت الحوادث التي تنطوي على قروض CRE، مثل تلك التي وقعت في بنك نيويورك كوميونيتي بانكورب (NYSE:NYCB) و First Foundation (NYSE:FFWM)، الضوء على مخاطر التخلف عن السداد.

أشار محللون من مورجان ستانلي إلى أن محافظ CRE تنضج بمرور الوقت ويمكن أن تكون الخسائر متفاوتة. ويتوقعون أن تستمر أسعار الفائدة المرتفعة باستمرار في التأثير على جودة الائتمان لعدة أرباع، مما يدفع البنوك إلى زيادة احتياطيات خسائر القروض حتى عام 2024.

من المقرر أن تبدأ أكبر البنوك الأمريكية موسم الأرباح يوم الجمعة، على أن تتبعها نظيراتها الإقليمية الأصغر حجماً في الأسابيع اللاحقة. ويتوقع المحللون انخفاضًا عامًا في الأرباح حيث تخصص البنوك المزيد من الأموال للقروض المتدهورة وتواجه انخفاضًا في إيرادات الفوائد بسبب ضعف الطلب على القروض.

وقد علّق جيروم باول، رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي يوم الثلاثاء بأن مخاطر مخاطر الائتمان الائتماني على البنوك ستستمر على الأرجح في السنوات القادمة. تعمل الجهات التنظيمية مع البنوك الصغيرة لضمان قدرتها على إدارة هذه المخاطر بفعالية.

وقد دأبت البنوك الإقليمية على إصدار قروض أكثر خطورة، حيث تحتفظ الآن بجزء أكبر من قروض الشركات من غير الدرجة الاستثمارية، والتي تنطوي على احتمالية أكبر للتخلف عن السداد مقارنة بالقروض ذات الدرجة الاستثمارية.

توقعت اختبارات الإجهاد السنوية التي أجراها الاحتياطي الفيدرالي الشهر الماضي أن تشهد البنوك خسائر قروض إجمالية تصل إلى 571 مليار دولار في ظل سيناريو شديد. ووفقًا للمحللين في جيفريز، بما في ذلك كين أوسدين، فإن نتائج اختبارات الضغط الصارمة هذه قد تُقيد قدرة البنوك الإقليمية على إعادة شراء الأسهم.

علاوة على ذلك، يتفاقم الضغط المستمر في قطاع CRE بسبب الشكوك المحيطة بالمسار المستقبلي لأسعار الفائدة الأمريكية. وتواجه البنوك التي تسعى إلى تفريغ أصول CRE المتعثرة عن طريق بيعها إلى كيانات غير مصرفية، مثل شركات الأسهم الخاصة، تحديات بسبب بيئة أسعار الفائدة الحالية.

في نهاية الربع الأول، انخفضت أسعار عقارات العقارات العقارية العقارية المتعثرة بنسبة 3% عن العام السابق، حيث بلغت نسبة مبيعات العقارات العقارية المتعثرة 3.9% من إجمالي مبيعات العقارات العقارية المتعثرة، وهي أعلى نسبة منذ نهاية عام 2015.

وفقًا لمحللي ريموند جيمس، أصبحت البنوك التي لديها انكشاف كبير على عقارات CRE والعقارات متعددة العائلات، وخاصة في نيويورك وغيرها من المناطق الحضرية الكبرى، أهدافًا للبائعين على المكشوف. انخفض مؤشر KBW للخدمات المصرفية الإقليمية بحوالي 11% هذا العام، في تناقض صارخ مع مؤشر المقرضين الكبار، والذي شهد زيادة بنسبة 18% تقريبًا.

ساهمت رويترز في هذه المقالة.

تم ترجمة هذه المقالة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي بعد مراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنها

أحدث التعليقات

قم بتثبيت تطبيقاتنا
تحذير المخاطر: ينطوي التداول في الأدوات المالية و/ أو العملات الرقمية على مخاطر عالية بما في ذلك مخاطر فقدان بعض أو كل مبلغ الاستثمار الخاص بك، وقد لا يكون مناسبًا لجميع المستثمرين. فأسعار العملات الرقمية متقلبة للغاية وقد تتأثر بعوامل خارجية مثل الأحداث المالية أو السياسية. كما يرفع التداول على الهامش من المخاطر المالية.
قبل اتخاذ قرار بالتداول في الأدوات المالية أو العملات الرقمية، يجب أن تكون على دراية كاملة بالمخاطر والتكاليف المرتبطة بتداول الأسواق المالية، والنظر بعناية في أهدافك الاستثمارية، مستوى الخبرة، الرغبة في المخاطرة وطلب المشورة المهنية عند الحاجة.
Fusion Media تود تذكيرك بأن البيانات الواردة في هذا الموقع ليست بالضرورة دقيقة أو في الوقت الفعلي. لا يتم توفير البيانات والأسعار على الموقع بالضرورة من قبل أي سوق أو بورصة، ولكن قد يتم توفيرها من قبل صانعي السوق، وبالتالي قد لا تكون الأسعار دقيقة وقد تختلف عن السعر الفعلي في أي سوق معين، مما يعني أن الأسعار متغيرة باستمرار وليست مناسبة لأغراض التداول. لن تتحمل Fusion Media وأي مزود للبيانات الواردة في هذا الموقع مسؤولية أي خسارة أو ضرر نتيجة لتداولك، أو اعتمادك على المعلومات الواردة في هذا الموقع.
يحظر استخدام، تخزين، إعادة إنتاج، عرض، تعديل، نقل أو توزيع البيانات الموجودة في هذا الموقع دون إذن كتابي صريح مسبق من Fusion Media و/ أو مزود البيانات. جميع حقوق الملكية الفكرية محفوظة من قبل مقدمي الخدمات و/ أو تبادل تقديم البيانات الواردة في هذا الموقع.
قد يتم تعويض Fusion Media عن طريق المعلنين الذين يظهرون على الموقع الإلكتروني، بناءً على تفاعلك مع الإعلانات أو المعلنين.
تعتبر النسخة الإنجليزية من هذه الاتفاقية هي النسخة المُعتمدَة والتي سيتم الرجوع إليها في حالة وجود أي تعارض بين النسخة الإنجليزية والنسخة العربية.
© 2007-2024 - كل الحقوق محفوظة لشركة Fusion Media Ltd.