أعلنت شركة زيبرا تكنولوجيز (المدرجة في ناسداك تحت الرمز: ZBRA)، وهي شركة رائدة في مجال ذكاء الأصول المؤسسية، عن زيادة كبيرة في المبيعات والأرباح للربع الثالث من عام 2024. حققت الشركة مبيعات بلغت ما يقرب من 1.3 مليار دولار، مسجلة زيادة بنسبة 31% على أساس سنوي، وبلغت ربحية السهم المخففة غير المتوافقة مع المبادئ المحاسبية المقبولة عموماً 3.49 دولار، وهو ما يمثل ارتفاعاً بنسبة 300% عن العام السابق.
كما شهد هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) تحسناً كبيراً، حيث وصل إلى 21.4%، بزيادة قدرها 980 نقطة أساس. وكان نمو الشركة مدفوعاً بأداء قوي عبر جميع الأسواق النهائية الرئيسية، مع زيادات ملحوظة في مبيعات الحوسبة المتنقلة والتقاط البيانات والطباعة. كما رفعت زيبرا توقعاتها للعام بأكمله، متوقعة استمرار النمو في المبيعات وهوامش الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء.
النقاط الرئيسية
- بلغت مبيعات الربع الثالث ما يقرب من 1.3 مليار دولار، بزيادة 31% على أساس سنوي.
- ارتفعت ربحية السهم المخففة غير المتوافقة مع المبادئ المحاسبية المقبولة عموماً إلى 3.49 دولار، بزيادة 300% عن العام السابق.
- تحسن هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء بشكل كبير ليصل إلى 21.4%.
- شهدت جميع الأسواق النهائية الرئيسية نمواً، خاصة في مجالات الحوسبة المتنقلة والتقاط البيانات والطباعة.
- سجلت مناطق أمريكا الشمالية وأوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا زيادة في المبيعات بنسبة 22% و47% على التوالي.
- تتوقع الشركة نمواً في مبيعات الربع الرابع بين 28% و31%.
توقعات الشركة
- رفعت زيبرا تكنولوجيز توقعاتها للعام بأكمله، مع توقع وصول هوامش الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء إلى حوالي 21%.
- من المتوقع أن تتراوح ربحية السهم المخففة غير المتوافقة مع المبادئ المحاسبية المقبولة عموماً بين 13.30 دولار و13.50 دولار.
- من المتوقع أن يصل التدفق النقدي الحر إلى 850 مليون دولار على الأقل.
النقاط السلبية
- من المتوقع انخفاض في هامش الربح الإجمالي للربع الرابع بسبب زيادة حجم الصفقات الكبيرة.
- لا تزال الرؤية للمشاريع الكبيرة في عام 2025 حذرة بسبب العوامل الاقتصادية الكلية مثل أسعار الفائدة والتضخم.
- يواجه قطاع رؤية الآلة تحديات في الوقت الحالي.
النقاط الإيجابية
- تم الإبلاغ عن ربع قوي مع تعافٍ واسع النطاق عبر مختلف الأسواق، خاصة في قطاعي التجزئة والتجارة الإلكترونية.
- يزيد عملاء التجزئة من الإنفاق على استراتيجيات التجارة الإلكترونية والقنوات المتعددة.
- الموزعون لديهم مخزون جيد تحسباً للطلب في الربع الرابع.
- الشركة متفائلة بشأن استمرار التعافي حتى عام 2025.
الإخفاقات
- لا يزال قطاع التصنيع راكداً على الرغم من ظهور علامات التعافي في القطاعات الأخرى.
- الرؤية للطلبات الكبيرة للعام المقبل محدودة.
أبرز نقاط جلسة الأسئلة والأجوبة
- تضمنت المناقشات مستويات مخزون الموزعين وتأثير الطلبات الكبيرة على الأرباع المستقبلية.
- تناولت الشركة التأثيرات المحتملة للتعريفات الجمركية من الانتخابات القادمة وتنويع سلسلة التوريد.
تستعد زيبرا تكنولوجيز لمواصلة النمو، مع التركيز بشكل كبير على الابتكار وتجربة العملاء. من المتوقع أن يسهم تركيز الشركة على الذكاء الاصطناعي والحلول المحسنة في النجاح على المدى الطويل، خاصة في المجالات التي تتطلب تحسين رؤية سلسلة التوريد والإنتاجية. على الرغم من بعض الشكوك، فإن المبادرات الاستراتيجية لزيبرا، مثل الاستحواذ على شركة Matrox وتطوير أجهزة الكمبيوتر المحمولة المؤسسية المدعومة بالذكاء الاصطناعي، تشير إلى نهج قوي للتنقل في المشهد السوقي المتطور.
رؤى InvestingPro
ينعكس الأداء القوي لشركة زيبرا تكنولوجيز في الربع الثالث من عام 2024 في أدائها السوقي الأخير. وفقاً لبيانات InvestingPro، شهد سهم الشركة عائداً إجمالياً ملحوظاً بنسبة 83.01% خلال العام الماضي، متفوقاً بشكل كبير على السوق الأوسع. يتماشى هذا مع الزيادة المعلنة بنسبة 31% في المبيعات وارتفاع بنسبة 300% في ربحية السهم المخففة غير المتوافقة مع المبادئ المحاسبية المقبولة عموماً.
تؤكد نصائح InvestingPro على الصحة المالية القوية للشركة. تشير إحدى النصائح إلى أن زيبرا تعمل بمستوى معتدل من الديون، مما يوفر مرونة مالية لمتابعة فرص النمو والتنقل في الرياح الاقتصادية المحتملة المعاكسة. هذا أمر مهم بشكل خاص نظراً لزيادة توقعات الشركة للعام بأكمله وتوقعات استمرار النمو في المبيعات وهوامش الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء.
تسلط نصيحة أخرى من InvestingPro الضوء على أن زيبرا كانت مربحة خلال الاثني عشر شهراً الماضية، وهو ما يتوافق مع تقرير الأرباح القوي وتحسن هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء البالغ 21.4% المذكور في المقال. تنعكس هذه الربحية في نسبة السعر إلى الربحية للشركة البالغة 52.07، مما يشير إلى أن المستثمرين على استعداد لدفع علاوة مقابل إمكانات أرباح زيبرا.
تجدر الإشارة إلى أن InvestingPro يقدم 11 نصيحة إضافية لشركة زيبرا تكنولوجيز، مما يوفر للمستثمرين تحليلاً أكثر شمولاً للوضع المالي للشركة وأدائها في السوق. يمكن أن تكون هذه الرؤى قيمة لأولئك الذين يتطلعون إلى اتخاذ قرارات استثمارية مستنيرة بناءً على مجموعة أوسع من المقاييس والملاحظات الخبيرة.
هذه المقالة مترجمة بمساعدة برنامج ذكاء اصطناعي وخضعت لمراجعة أحد المحررين.. لمزيد من التفاصيل يُرجى الرجوع للشروط والأحكام الخاصة بنا