بعض البنوك البارزة في الهند علقت بشكل جماعي حسابات تبادل عملة بيتكوين، وذلك ربما للتحقق من الصفقات المشبوهة. ووفقا لتقرير من قبل ايكونوميك تايمز، فأن البنوك Bank of India و Axis Bank و HDFC Bank و ICICI Bank و Yes Bank قد علقوا الحسابات التى تتداول فى العملات الرقمية. وقد فرضت المصارف حدا للسحب النقدي أيضا. وسيتم تطبيق الإجراء على ما لا يقل عن 10 عملات مثل البيتكوين. ويقال إن التعليق الفوري يستند إلى تقارير المعاملات المشبوهة التي تقدمها المصارف على أساس منتظم. وأشارت التقارير إلى أن بنك الاحتياطي الهندي، البنك المركزي لم يصدر أي توجيه خاص للحد من معاملات بيتكوين. ونقلت صحيفة // ايكونوميك تايمز // عن مصادر قولها ان البنوك وجدت صعوبة فى التأكد من الغرض من بعض الحسابات الجارية.
وفي وقت سابق من شهر ديسمبر، قامت إدارة ضريبة الدخل بتفتيش عمليات تبادل عملة بيتكوين، وأصدر البنك المركزى الهندى تحذيرات من التعاملات بالعملات الخفية الرقمية. وعلى الرغم من أن الهند لم تحظر العملات الافتراضية، فإن الحكومة تبقي على رأي مفاده أن تلك العملات كانت مماثلة لخطة بونزي. كما ذكرت وزارة المالية في تشرين الثاني / نوفمبر أن الهند لم تعترف بعملة التشفير كطرف قانوني. وقد شكلت الهند لجنة للإبلاغ عن العملات الفيرتوالية.