الدولار الأمريكي يخسر قوته بعد الإطاحة بوزير الخارجية الأمريكي تيلرسون

في الأسبوع الماضي ، خسر الدولار الأمريكي قوته بعد الإطاحة بوزير الخارجية الامريكى تيلرسون ولكن تخطت الاسواق هذا الحدث بعد الاعلان عن تقرير التضخم الامريكى وتحرك السوق بشكل كبير. فقد أقال الرئيس الامريكى ترامب وزير الخارجية ريكس تيلرسون على الرغم من أنه لم يشارك في أي قضية سياسة أو اقتصادية. إنه الخوف من أن ترامب سيؤدي إلى سياسة متشددة أكثر تحرك الأسواق. كما أن استقالة غاري كوهن ، كبير المستشارين الاقتصاديين ، أعتراضا على الرسوم الجمركية العنيفة التى اقرها ترامب على واردات البلاد من الصلب والالمونيوم كلها عوامل ساهمت على أضعاف المعنويات تجاه الدولار الامريكى. وجاءت قراءة التضخم الأساسية بالضبط كما توقع المحللون ولم تكن هناك مفاجآت في أرقام أخرى. واكتسب الجنيه الاسترلينى بعض القوة إثر التوقعات المتفائلة قليلاً التي قدمتها حكومة المملكة المتحدة ولكن الدولار الكندي عانى بسبب انخفاض أسعار النفط وتصريحات ستيفن بولوز حاكم بنك كندا الحذرة.

في الأسبوع الحالى سيكون هناك العديد من البيانات والاحداث الهامة والتى قد تحدث تحركات عنيفة فى السوق. على راسها قرارات الفائدة لكلا من بنك انجلترا والاحتياطى الفيدرالى والمركزى النيوزلندى الى جانب المؤتمر الاول لحاكم الاحتياطى الفيدرالى الجديد جيروم باول بعد أعتماد قرار الفائدة.

وفى السطور التالية سنستعرض معا أهم ما سيؤثر على تحركات وأداء سوق العملات الفوركس لهذا الاسبوع:

يوم الثلاثاء: محضر اجتماع السياسة النقدية الأسترالي: حيث سيصدر بنك الاحتياطي الأسترالي محضر اجتماع السياسة النقدية 11 مرة في السنة ، بعد أسبوعين من إعلان سعر الفائدة النقدي. يقدم حسابًا مفصلاً لاجتماع مجلس بنك الاحتياطي في فبراير. كما يوفر نظرة متعمقة على الحالة الاقتصادية للبلد التي أثرت على قرارهم بشأن أسعار الفائدة.

بيانات التضخم البريطانية: وفي المملكة المتحدة ، بلغ معدل التضخم على أساس سنوي 3.0٪ في شهر يناير ، دون تغيير عن القراءة لشهر ديسمبر من العام الماضي. مع ذلك ، جاءت قراءة شهر يناير أعلى من توقعات المحللين عند 2.9٪. وزادت أسعار الثقافة والاستجمام أكثر ، في حين ارتفعت تكلفة النقل والمواد الغذائية بوتيرة أبطأ. والتوقعات لشهر فبراير: 2.8 في المئة.

يوم الاربعاء: متوسط الاجور فى المملكة المتحدة: خلال الأشهر الثلاثة حتى ديسمبر من العام الماضي ، ارتفع إجمالي أجور عمال المملكة المتحدة بما في ذلك المكافآت بمعدل سنوي قدره 2.5 في المئة إلى 512 جنيه استرليني في الأسبوع. معدل النمو هو نفسه في الفترتين قبل ذلك. ومن الناحية القطاعية ، ظل نمو أجور العاملين دون تغيير في القطاع العام ، لكنه كان قوياً في قطاعات التصنيع وتجارة الجملة والتجزئة والمطاعم والفنادق. وكان نمو المرتبات أقل في قطاعات الخدمات المالية والتجارية وقطاع البناء. وباستثناء العلاوات ، نمت الأرباح بنسبة 2.5٪ إلى 481 جنيهاً استرلينياً في الأسبوع ، وهو ما يمثل أكبر نمو منذ ديسمبر 2016. وتم تعديل نمو الأجور باستثناء المكافآت للفترة السابقة نزولاً إلى زيادة 2.3 في المائة. ويتوقع المحللون نموا بنسبة 2.4 في المئة باستثناء العلاوات.

وبالأرقام الحقيقية ، انخفضت أرجور العمال بما في ذلك المكافآت بنسبة 0.3 في المائة ، مسجلة انخفاضاً للشهر التاسع على التوالي. وباستثناء المكافآت ، انخفضت الأرباح بنسبة 0.3 في المائة ، مسجلة الشهر العاشر على التوالي من تخفيض الأجور. نمو الأرباح كان أقل من التضخم. والتوقعات لمدة ثلاثة أشهر حتى يناير: 2.6 في المئة.

مخزونات النفط الخام الأمريكية: وفي الولايات المتحدة ، ارتفعت مخزونات النفط الخام بمقدار 5.022 مليون برميل خلال الأسبوع المنتهي في 9 مارس ، بعد زيادة 2.408 مليون برميل عن الفترة السابقة. وجاءت قراءة الأسبوع أعلى بكثير من توقعات المحللين بزيادة المخزون بمقدار 2.023 مليون برميل. هذا هو أكبر مخزون يتراكم في سبعة أسابيع. من ناحية أخرى ، انخفضت مخزونات البنزين بمقدار 6.271 مليون برميل ، وهو أكبر انخفاض منذ سبتمبر ، بعد الانخفاض الذي بلغ 0.788 مليون في الأسبوع السابق. توقع المحللون انخفاض المخزونات بمقدار 1.176 مليون برميل.

التوقعات الاقتصادية للجنة الفيدرالية الأمريكية: حيث ستصدر اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة FOMC للاحتياطي الفيدرالي تقرير التوقعات الاقتصادية أربع مرات في السنة. ويقدم هذا التقرير توقعات اللجنة بشأن النمو الاقتصادي والتضخم خلال العامين المقبلين. والأهم من ذلك ، أنه يقدم تفصيلاً لتوقعات أسعار الفائدة لأعضاء اللجنة الفيدرالية. ويستخدم مجلس الاحتياطي الاتحادي هذا التقرير كأداة لإعلام المستثمرين حول النظرة النقدية والاقتصادية.

بيان اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة FOMC : حيث ستُصدر اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة بيانها ثماني مرات في السنة ، ويتضمن تغييرات طفيفة على البيان عند كل إصدار. ويركز التجار على هذه التغييرات. تستخدم اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة كأداة للتواصل مع المستثمرين فيما يتعلق بالسياسة النقدية. وبالإضافة إلى احتوائه على نتيجة تصويت الأعضاء على تحديد المعدلات وتدابير السياسة الأخرى ، فإنه يقدم تعليقا على الظروف الاقتصادية التي أثرت على أصواتهم. والأهم من ذلك ، أنه يوفر نظرة اقتصادية ونظرة حول التوقعات الاقتصادية المستقبلية.

سعر الفائدة من الاحتياطى الفيدرالى: في اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) في الولايات المتحدة في يناير ، قرر الأعضاء الإبقاء على النطاق المستهدف لسعر الفائدة الفيدرالي دون تغيير عند 1.25 إلى 1.50 في المائة. وكان هذا يتماشى مع توقعات المحللين. رأى صناع السياسة أن مكاسب التوظيف ، والاستثمارات التجارية الثابتة ، والإنفاق الأسري كانت قوية ، وأن المخاطر الاقتصادية على المدى القريب تبدو متوازنة إلى حد ما. ونتيجة لذلك ، من المتوقع أن يتطور الوضع الاقتصادي للبلد بطريقة تضمن زيادة تدريجية في سعر الفائدة. ومن المتوقع أن يرفع الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة إلى 1.75٪.

المؤتمر الصحفي لحاكم الاحتياطى الفيدرالى باول: سوف تعقد اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) مؤتمرات صحفية أربع مرات في السنة. ويعقد رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي المؤتمر الصحفي الذي يستمر لمدة ساعة تقريبًا. لديه جزئين. في الجزء الأول ، سيتم قراءة بيان معد مسبقا. الجزء الثاني هو أسئلة مفتوحة من الصحافة. وبما أن الأسئلة قد تؤدي إلى إجابات لم يتم كتابتها ، فقد تشهد الأسواق تقلبات كبيرة على أثرها.

ويستخدم بنك الاحتياطي الفيدرالي المؤتمر الصحفي كأداة للتواصل مع المستثمرين فيما يتعلق بالسياسة النقدية. بالإضافة إلى تغطية بالتفاصيل حول العوامل التي تؤثر على سعر الفائدة وقرارات السياسة ، ويقدم بنك الاحتياطي الفيدرالي تعليقًا حول التوقعات الاقتصادية والتضخم. والأهم من ذلك ، أنها تقدم أدلة على قرارات السياسة النقدية المستقبلية.

بيان معدل الفائدة من بنك نيوزيلندا: فسوف يصدر بنك الاحتياطي النيوزيلندي (RBNZ) بيان سعر الفائدة ثماني مرات في السنة. ويستخدم بنك الاحتياطي النيوزيلندي بيان سعر الفائدة كأداة للتواصل مع المستثمرين فيما يتعلق بالسياسة النقدية. ويوفر نتائج قرار أعضاء لجنتهم بشأن تحديد أسعار الفائدة وتعليق على الظروف الاقتصادية التي أثرت على قرارهم. الأهم من ذلك ، يناقش البيان التوقعات الاقتصادية للبلد ويقدم إشارات حول القرارات المستقبلية.

سعر الفائدة من البنك المركزى النيوزلندى: قرر بنك الاحتياطي النيوزيلندي الإبقاء على سعره النقدي الرسمي للفائدة ثابتًا عند مستوى منخفض قياسي عند 1.75٪ خلال الاجتماع الذي عقد في فبراير. وكان هذا متوقعًا على نطاق واسع من قبل السوق. وقام البنك المركزي لنيوزيلندا بتحريك سعر الفائدة الرئيسي للمرة الأخيرة في نوفمبر 2016. واعتبر صانعو السياسات أن النمو الاقتصادي العالمي يتحسن وأن التضخم ظل ضعيفًا. ومع ذلك ، سلط البيان السياسي الضوء على بعض الضغوط الناشئة مثل ارتفاع أسعار السلع وأسواق الأسهم الأقوى والسياسة النقدية غير المحفزة. وأشاروا أيضا إلى أن السياسة النقدية ستظل ملائمة لفترة أطول بسبب العديد من أوجه عدم اليقين. وفي نيوزيلندا ، ارتفعت أسعار المستهلكين بنسبة 1.6 في المائة على أساس سنوي في الربع الأخير من العام الماضي ، وهي نسبة أقل بكثير من توقعات المحللين عند 1.9 في المائة و 1.9 في المائة في الفترة السابقة. وكانت القراءة للربع الأخير من عام 2017 هي الأدنى خلال عام. والتوقعات لشهر مارس: 1.75 في المئة.

يوم الخميس: معدل التغير في العمالة ومعدلات البطالة في أستراليا: فمع مكاسب التوظيف في يناير ، سجلت أستراليا أطول سلسلة من الزيادات فى الوظائف. وانخفضت البطالة بشكل طفيف وارتفعت نسبة مشاركة النساء في القوى العاملة إلى أعلى مستوياتها. وفي أستراليا ، ارتفع عدد الموظفين في يناير بنسبة 16.000 وظيفة بما يتماشى مع توقعات المحللين ، وفقًا لمكتب الإحصاءات الأسترالي. وهذه مكاسب قوية بالنظر إلى حقيقة أن هذه الزيادة جاءت بعد زيادات كبيرة في شهري نوفمبر وديسمبر. وكانت الزيادة في شهر يناير هي الشهر السادس عشر على التوالي من المكاسب ، وهي الأطول منذ 1978.

على أساس معدل موسميا ، انخفض معدل البطالة بشكل طفيف إلى مستوى 5.5 في المئة في يناير بعد تعديل قراءة الشهر السابق صعودا إلى 5.6 في المئة. كان هذا يتماشى مع توقعات المحللين. انخفض عدد العاطلين عن العمل في أستراليا إلى 7900.

والتوقعات لشهر فبراير: 200 20 وظيفة جديدة ومعدل البطالة 5.5 في المائة.

مبيعات التجزئة البريطانية: وفي المملكة المتحدة ، ارتفعت تجارة التجزئة بنسبة 0.1 في المائة على أساس شهري في يناير / كانون الثاني بعد تعديل الرقم للشهر السابق إلى الانخفاض إلى 1.4 في المائة. وكانت القراءة لشهر يناير قد أضاعت توقعات المحللين بزيادة قدرها 0.5٪. تراجعت مبيعات كل من الوقود والمواد الغذائية ، في حين ارتفعت المبيعات في المتاجر غير الغذائية حيث زادت الحرف في المتاجر الأخرى. على أساس سنوي ، ارتفعت تجارة التجزئة بنسبة 1.6 في المئة ، أي أكثر بقليل من القراءة المعدلة للشهر السابق والتي بلغت 1.5 في المئة. ومع ذلك ، فقد جاء أقل من توقعات المحللين عند 2.6٪. والتوقعات لشهر فبراير: 0.4 في المئة على أساس شهري.

قرار الفائدة من بنك أنجلترا وتصويت الاعضاء: يتم الإبلاغ عن تصويت سعر الفائدة الرسمية من لجنة السياسة النقدية بصيغة “X-X-X” مع الأرقام الأولى والثانية والثالثة التي تمثل عدد الأعضاء الذين يصوتون لرفع أسعار الفائدة وخفض الأسعار والاحتفاظ بالأسعار. وصوت أعضاء لجنة السياسة النقدية في بنك انجلترا 0-0-9 (بالإجماع) ليحافظوا على الفائدة عند مستوى 0.5 في المئة خلال الاجتماع الذي عقد في 8 فبراير ، 2018. وكان هذا تمشيا مع توقعات المحللين. وقال صانعو السياسة إن التضخم من المرجح أن يظل عند 3.0 في المائة على المدى القصير بسبب ارتفاع أسعار النفط. علاوة على ذلك ، حذروا من أن أسعار الفائدة من المرجح أن ترتفع في وقت أقرب مما هو متوقع ، حيث أن النمو الاقتصادي الأقوى يمكن أن يزيد من سرعة التضخم. وتحدد لجنة السياسة النقدية في بنك إنجلترا السياسة النقدية لتحقيق هدف التضخم البالغ 2.0 في المائة ، بحيث يمكن الحفاظ على العمالة والنمو. في الاجتماع الذي سيعقد في شهر مارس ، من المتوقع أن يصوت الأعضاء بالإجماع مرة أخرى على الإبقاء على سعر الفائدة عند مستوى 0.5٪.

تقرير السياسة النقدية لبنك انجلترا: سيتم إصدار ملخص السياسة النقدية على أساس شهري ، وهو واحد من الأدوات الأساسية في لجنة السياسة النقدية للتواصل مع المستثمرين فيما يتعلق بالسياسة النقدية. وهو يوفر نتيجة تصويت الأعضاء على تدابير السياسة وأسعار الفائدة. كما يحتوي على تعليق على الظروف الاقتصادية التي أثرت على أصواتهم. الأهم من ذلك ، أنه يوفر نظرة اقتصادية ومفاتيح عن القرارات المستقبلية.

يوم الجمعة: مؤشر أسعار المستهلكين الكندي. ففي كندا ، ارتفع معدل التضخم إلى 1.7 في المئة في يناير على أساس سنوي وعلى أساس 0.7 في المئة عن ديسمبر من العام الماضي ، وفقا لتقرير صدر عن مكتب الإحصاء الكندي في شباط / فبراير. على أساس سنوي ، كان معدل التضخم أقل مقارنة بنسبة 1.9 في المئة التي سجلت في نهاية العام الماضي. ومع ذلك ، تشير الأرقام إلى أن أسعار المستهلك ترتفع. والتوقعات لشهر فبراير 2018: زيادة 0.4 في المئة على أساس شهري.

مبيعات التجزئة الكندية: ففي كندا ، انخفضت تجارة التجزئة بنسبة 0.8 في المئة على أساس شهري في ديسمبر من العام الماضي بعد تعديل الرقم للشهر السابق صعودا إلى مكسب بنسبة 0.3 في المئة. وكان المحللون يتوقعون قراءة ثابتة. كان الانخفاض في تجارة التجزئة لشهر يناير / كانون الثاني هو الأكثر حدة منذ ديسمبر 2015. وتراجعت المبيعات في قطاعات البضائع العامة والعناية الشخصية والصحة والالكترونيات والأجهزة المنزلية. وتمتعت تجارة السيارات وقطع غيار السيارات بزيادة المبيعات بسبب ارتفاع مبيعات السيارات الجديدة. وكان نمو المبيعات في متاجر الأغذية والمشروبات مدفوعا بتجارة أفضل في محلات السوبر ماركت ومحلات البقالة. وعلى أساس سنوي ، ارتفعت مبيعات التجزئة بنسبة 5.8 في المائة. انخفضت مبيعات التجزئة الأساسية بنسبة 1.8 في المئة ومن المتوقع أن تزيد بنسبة 0.9 في المئة في يناير 2018.

يوم الجمعة: طلبات السلع المعمرة الأمريكية: فقد انخفضت الطلبيات الجديدة للسلع طويلة الأمد المصنعة في الولايات المتحدة الامريكية بنسبة 3.7 في المائة على أساس شهري في يناير من هذا العام بعد أن تم تعديل قراءة ديسمبر من العام الماضي إلى أسفل إلى زيادة 2.6 في المائة. وجاءت القراءة لشهر يناير أقل بكثير من توقعات المحللين بانخفاض قدره 2.0٪. هذا هو أكبر انخفاض في الطلبات الجديدة للسلع المعمرة في ستة أشهر وكان مدفوعًا بتراجع في طلبات معدات النقل بنسبة 10٪. وانخفضت الطلبيات الجديدة للسلع الرأسمالية غير الدفاعية ، باستثناء الطائرات ، بنسبة 0.2 في المائة بعد الانخفاض بنسبة 0.6 في المائة في ديسمبر من العام الماضي.

وانخفضت طلبيات السلع المعمرة الأساسية ، والتي تستثني قطاع النقل ، بنسبة 0.3 في المئة على أساس شهري في يناير بعد قراءة للشهر السابق المعدلة صعودا إلى زيادة قدرها 0.7 في المئة. وكان المحللون يتوقعون ارتفاع طلبيات السلع المعمرة الأساسية بنسبة 0.4 في المئة.

والتوقعات لشهر فبراير: من المتوقع أن تزداد طلبات السلع المعمرة وطلبيات السلع المعمرة الأساسية بنسبة 1.7٪ و 0.5٪ على التوالي.