الرسم البياني لليوم: إلى أين سيصل انخفاض سهم "تسلا"؟

المقال مترجم من اللغة الإنجليزية بتاريخ 05/03/2021

تنخفض أسهم تسلا. بشدة.

والسبب الواضح هو أن السوق يمر بتناوب دوري، حيث يتحول من النمو إلى مخزون القيمة، والذي يُنظر إليه بشكل أفضل أثناء الانتعاش الاقتصادي، وهو أمر من المتوقع أن تعززه اللقاحات والمحفزات. يمكن اعتبار شركة تصنيع السيارات الكهربائية تسلا (NASDAQ: TSLA) الأم لجميع الأسهم ذات رؤوس الأموال الكبيرة. ارتفعت أسهم شركة بالو ألتو بنسبة 720٪ خلال عام 2020.

لكن هذا العام كان مختلفًا تمامًا حتى الآن. انطلق السهم جامحًأ على مدى الأشهر الثلاثة الماضية.  حيث انخفض حاليًا بنسبة 11٪ تقريبًا لهذا العام، مقابل مؤشر ناسداك 100 ذو التقنية العالية، والذي انخفض بنسبة 0.09٪ فقط اعتبارًا من إغلاق يوم أمس.

وبالرغم من ذلك، قد يكون هناك سبب ثانوي لقيام مستثمري السيارات الكهربائية ببيع تيسلا (NASDAQ:TSLA) من أجل توزيع مخاطرهم. ادعى المحللون في Morgan Stanley في وقت سابق من هذا العام بأن جنرال موتورز (NYSE: NYSE:GM) - التي كانت تعيد الهيكلة، بهدف تكثيف جهود EV بقوة - ستكون محط انتباه صناعة السيارات لهذا العام، ومن المرجح أن تكتسب حصة في السوق في حساب تسلا.

انخفض سهم تسلا للأسبوع الرابع على التوالي، وهو أطول سلسلة خسائر متتالية منذ مايو 2019، عندما كان يبيع بسعر 37 دولارًا للسهم الواحد. كان ذلك في حينها. إليك ما يحدث الآن:

أكمل تسلا للتو راية هبوطية بعد الانتهاء من قمة رأس وأكتاف. في حين أن الأخير هو نموذج انعكاسي، حيث يفشل السعر في تسجيل قمم وقيعان صاعدة باستمرار، فإن الأول هو نمط استمراري: يغذيه تغطية صفقات البيع وسط جني الأرباح بينما يدخل البائعون الجدد في المعركة.

عندما يغمر الوافدون الجدد كل الطلب داخل النموذج - إما لأن من أراد الخروج من صفقات البيع الخاصة به قد فعل ذلك بالفعل، أو بسبب المراكز الطويلة الحالية - فإن أوامر البيع الدائمة الخاصة بهم تفشل في تلبية أوامر الشراء عند المستويات الأدنى، خارج النموذج.

هذا يضع سلسلة من ردود الفعل المتسلسلة للشطف والتكرار، حيث يقوم البائعون على المكشوف برفع سعرهم من خلال التغطية، مما يوفر للمستثمرين الآخرين فرصة البيع بهذه الأسعار المرتفعة، مما يؤدي إلى انخفاض الأسعار مرة أخرى. يمكن أن يتحرك نفس البائعين على المكشوف للداخل والخارج، إما كاستراتيجية متعمدة أو مع تطور الأخبار ويحصلون على السيطرة والعائد لتحقيق ربح محفوف بالمخاطر.

لاحظ أن الراية تطورت مباشرة بعد الانتهاء من قمة رأس وكتفين، مما يدعم الديناميكيات التي قد يربح فيها البائعون على المكشوف، بينما يعتقد المشترون الغارقون أنهم وجدوا فرصة لشراء الأسهم الأكثر شعبية على هذا الكوكب بسعر مخفض. ومع ذلك، في بعض الأحيان يكون هناك سبب لوجود خصم. بعبارة أخرى، إنها في الحقيقة ليست خصمًا.

تم تطوير الراية بدقة داخل 50 و100 DMA، مع 200 DMA على مسافة متساوية من الجانب السفلي. ويصادف أيضًا أن يلتقي مع خط الاتجاه الصعودي منذ قاع مارس، مما يشير إلى أن النطاق التالي سيكون بين 200 و100 DMA.

مع ذلك، فإن مؤشر القوة النسبية - الذي لم يكن في العام الماضي في منطقة ذروة البيع - هو الآن عند أدنى مستوياته لتلك الفترة، مما يشير إلى ارتداد محتمل. علاوة على ذلك، كان حجم التداول عند الاختراق الهبوطي للراية ثابتًا.

يشير عدم المشاركة إلى احتمالية أن الحركة لم تكن بالضرورة ممثلة لمعنويات السوق، حيث لم يشارك السوق. من المفترض، ربما في وقت مبكر من اليوم، سيجعل المستثمرون أصواتهم مسموعة من خلال طلباتهم ردًا على عمليات البيع الممتدة يوم أمس، مما يؤكد أو ينفي استمرار الاتجاه الهبوطي.

استراتيجيات التداول - إعداد مركز قصير

يجب على المتداولين المحافظين الانتظار حتى يسجل السعر مستوى منخفض جديد، مصحوبًا بارتفاع حجم التداول، ثم انتظار انتعاش وسط تناقص حجم التداول الذي يواجه المقاومة، قبل الالتزام بصفقة بيع.

سينتظر المتداولون المعتدلون نفس القاع الجديد، ثم قد ينتظرون حركة عودة أعلى، لدخول أفضل، إن لم يكن لمزيد من التأكيد.

يمكن للمتداولين المغامرين البيع حسب الرغبة، بشرط أن يفهموا ويقبلوا مخاطر التداول الخاسر وسط المخاطر المتزايدة بسبب انخفاض التأكيد. إدارة الأموال هي المفتاح.

هذا مثال:

عينة التداول

• المدخلات: 650 دولار أمريكي

• حد وقف الخسارة 700 دولار أمريكي

• المخاطر: 50 دولار أمريكي

• الهدف: 500 دولار أمريكي

• الربح: 150 دولار أمريكي

• المخاطر/ معدل الأرباح: 1:3

ملاحظة الكاتب: هذه مجرد عينة تجارية، لتفسيرنا، والتي تشير إلى المسار المحتمل بناءً على الأنماط التاريخية. لا نعلم أن هذا سيحدث. لا أحد يفعل. لا يتعلق التداول بمعرفة المستقبل بل يتعلق بالحد من خسائرك مع السماح بإمكانية تحقيق مكاسب أعلى، في محاولة لكسب المال إحصائيًا على المدى الطويل. سيكون لميزانيتك وتوقيتك ومزاجك تأثير على نتائجك. حتى تتعلم كيفية تخصيص خطة لنفسك، قم بمخاطرة صغيرة لأغراض التعلم، وليس لكسب المال. إذا حاولت كسب المال، فمن المؤكد أنك ستخسره. تداوال سعيد!