كيف تراهن على خفض الفيدرالي للفائدة؟ أسهم صغيرة واعدة

• قد تستفيد أسهم الشركات ذات رؤوس الأموال الصغيرة من التخفيضات القادمة في أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي.
• فقد كان أداء هذه الأسهم أقل من أداء الأسهم ذات رؤوس الأموال الكبيرة، ولكنها قد تنتعش مع تخفيضات أسعار الفائدة.
• استثمر من خلال الأسهم الفردية أو صناديق الاستثمار المتداولة مثل مؤشر Vanguard's S&P Small-Cap 600 لتحقيق مكاسب محتملة.
• ابدأ في التغلب على السوق الآن من خلال اتباع أفضل مجموعة مختارة من الأسهم المنتقاة بالذكاء الاصطناعي بأقل من 9 دولارات شهريًا.

هذا صحيح، ربما حان أخيرًا وقت تألق أسهم الشركات الصغيرة.

العامل المحفز هو الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي، والذي من المقرر أن يبدأ دورة خفض أسعار الفائدة في وقت لاحق من هذا الأسبوع. قد تتم هذه التخفيضات في كل من الاجتماعات المتبقية في عام 2024 وتمتد حتى أوائل عام 2025.

هذه بلا شك أخبار إيجابية لأسهم الشركات الصغيرة، التي كان أداؤها ضعيفًا مقارنة بأسهم الشركات الكبيرة لبعض الوقت، ولكن المشهد على وشك التحول.

الحقيقة هي أن أسهم الشركات الصغيرة تعاني أكثر عندما ترتفع أسعار الفائدة وتبقى مرتفعة. وذلك لأنها تميل إلى تحمل مستويات أعلى من الديون وتعتمد بشكل كبير على التمويل المصرفي. بالإضافة إلى ذلك، فإن عملياتها غالبًا ما تكون أكثر تركيزًا على الصعيد المحلي - لا سيما في الولايات المتحدة - لذلك عندما يكون التضخم مرتفعًا وترتفع أسعار الفائدة، فإن الانخفاض في إنفاق المستهلكين يؤثر عليها بشكل أكبر.

كما ذكرنا، تخلفت أسهم الشركات ذات رؤوس الأموال الصغيرة عن نظيراتها الأكبر حجمًا لفترة طويلة. ما عليك سوى مقارنة مؤشر راسيل 2000 (الذي يمثل أسهم الشركات الصغيرة) بمؤشر إس آند بي 500 (أسهم الشركات الكبيرة) على مدى السنوات العشر الماضية.

الفرق في العوائد السنوية مذهل:

• راسيل 2000: +8.91%.
• إس آند بي 500: +15%.

كيف يمكنك الاستثمار في الأسهم الصغيرة للاستفادة من هذا التحول على المدى المتوسط أو الطويل؟

هل يجب أن تستثمر في الأسهم ذات رؤوس الأموال الصغيرة من خلال اختيارات فردية أو صناديق المؤشرات المتداولة؟

إذا كنت تتطلع إلى الاستفادة من هذا الاتجاه، فإليك أفضل خيارين: يمكنك إما اختيار أفضل الأسهم الفردية أو الاستثمار في صناديق المؤشرات المتداولة التي توفر تعرضًا متنوعًا للقطاع.

في حين أن اختيار الخيار الأول يمثل سيناريو مخاطرة ومكافأة أعلى، إلا أنه يمكن أن يحقق أيضًا عوائد أكبر لأولئك الذين ينجحون في تحديد أفضل الأسهم أداءً. ومع ذلك، يتطلب هذا النهج إجراء بحث شامل في ما يُعرف بأنه قطاع سوق صعب.

وهنا يأتي دور ProPicks في تغيير قواعد اللعبة. فمن خلال مجموعة مختارة يتم تحديثها شهريًا من الأسهم الصغيرة والمتوسطة التي تعتمد على الذكاء الاصطناعي، تساعدك في العثور على أفضل الأسهم أداءً مقابل أقل من 9 دولارات شهريًا.

في الاختبار الخلفي الذي أجريناه على مدار 10 سنوات، تفوّق أداء ProPicks على المؤشر الأسهم المتوسطة 400 ، محققًا عائدًا سنويًا مذهلاً بنسبة 17.5%. انظر الرسم البياني أدناه:

هناك طريقة أخرى للاستفادة من هذا الاتجاه وهي الاستثمار في صناديق المؤشرات المتداولة التي تركز على القطاعات.

أحد الخيارات التي تستحق الدراسة هو أسهم صندوق Vanguard S&P Small-Cap 600 Index Index 600 Fund ETF (NYSE:VIOO)، الذي يدير أصولاً بقيمة 2.9 مليار دولار.

يوفر صندوق المؤشرات المتداولة هذا التعرض لجميع الشركات في مؤشر S&P Small-Cap 600، مع عدم وجود شركة واحدة تمثل أكثر من 0.64% من إجمالي الأصول.

وقد تم إنشاؤه في سبتمبر 2010، وتبلغ نسبة مصروفاته 0.1%. أما مراكزها الرئيسية في الوقت الحالي فهي

• ATI Inc (NYSE:ATI)
• Mueller Industries Inc (NYSE:MLI)
• SPS Commerce (NASDAQ:SPSC)
• Fabrinet (NYSE:FN)
• The Ensign Group (NASDAQ:ENSG)
• Meritage Homes Corp (NYSE:MTH)
• Comerica Inc (NYSE:CMA)
• Carpenter Technology Corp (NYSE:CRS)
• روبرت هاف إنترناشونال إنك (NYSE:RHI)

خلاصة القول

بعد عدة سنوات من ضعف الأداء، قد تكون أسهم الشركات الصغيرة على وشك الانتعاش من جديد. ومع ذلك، فهذا قطاع تتطلب معادلة المخاطرة والعائد فيه دراسة متأنية.

لتحقيق النجاح في هذا المجال، ستحتاج إلى نهج استثماري استراتيجي ومُركز. فمجرد الانغماس دون خطة قد يعرضك لمخاطر غير ضرورية. من خلال اتخاذ قرارات مستنيرة وإدارة محفظتك الاستثمارية بحكمة، يمكنك تقليل تعرضك للمخاطر مع تهيئة نفسك لتحقيق مكاسب أقوى على المدى الطويل.

***

إخلاء المسؤولية: هذه المقالة مكتوبة لأغراض إعلامية فقط. وليس الغرض منه التشجيع على شراء الأصول بأي شكل من الأشكال، كما أنه لا يشكل طلبًا أو عرضًا أو توصية أو اقتراحًا للاستثمار. وأود أن أذكرك بأن جميع الأصول يتم تقييمها من وجهات نظر متعددة وهي تنطوي على مخاطرة كبيرة، لذا فإن أي قرار استثماري والمخاطر المرتبطة به يكون على مسؤولية المستثمر نفسه. كما أننا لا نقدم أي خدمات استشارية استثمارية. لن نتصل بك أبداً لتقديم خدمات استثمارية أو استشارية.